Darling Ingredients Incorporated (NYSE: DAR), nhà phát triển và sản xuất toàn cầu các thành phần tự nhiên bền vững từ các chất dinh dưỡng sinh học ăn được và không ăn được, đã công bố kết quả quý IV và năm tài chính 2023, đánh dấu năm kỷ lục thứ sáu liên tiếp.
Mặc dù thu nhập ròng và thu nhập hoạt động trong quý 4 năm 2023 giảm so với cùng kỳ năm trước, công ty đã đạt được EBITDA điều chỉnh kết hợp là 1,61 tỷ USD cho năm tài chính.
Trọng tâm chiến lược của Darling Ingredients bao gồm giảm nợ, quản lý chi phí và đánh giá danh mục đầu tư, nhằm mục đích tham gia vào thị trường nhiên liệu hàng không bền vững và đạt được trạng thái cấp đầu tư.
Những điểm chính
- Darling Ingredients báo cáo EBITDA điều chỉnh kết hợp là 1,61 tỷ USD cho năm tài chính 2023.
- Công ty đã đóng cửa hai nhà máy bánh nhưng chứng kiến khối lượng nguyên liệu thô tăng 11% so với cùng kỳ năm ngoái trong phân khúc Thành phần thực phẩm đặc biệt.
- Thu nhập ròng trong quý 4/2023 là 84,5 triệu USD, giảm so với mức 156,6 triệu USD trong quý 4/2022.
- Doanh thu thuần trong quý 4/2023 là 1,61 tỷ USD, giảm so với mức 1,77 tỷ USD trong quý 4/2022.
- Công ty có kế hoạch trả nợ xuống dưới 4 tỷ USD và lạc quan về ngành nghề kinh doanh Dinh dưỡng Sức khỏe và thị trường nhiên liệu hàng không bền vững.
Triển vọng công ty
- Darling Ingredients đặt mục tiêu giảm tổng nợ, ở mức 4,4 tỷ USD vào cuối năm tài chính 2023.
- Tỷ lệ đòn bẩy giao ước ngân hàng là 3,26x và công ty đang tập trung vào việc đạt được trạng thái cấp đầu tư.
- Kế hoạch giới thiệu các sản phẩm sáng tạo trong ngành nghề kinh doanh Dinh dưỡng Sức khỏe vào cuối năm nay.
- Công ty lạc quan về việc tham gia vào thị trường nhiên liệu hàng không bền vững.
Điểm nổi bật của Bearish
- Giá chất béo đã giảm, ảnh hưởng đến thu nhập, với một xu biến động trong giá chất béo tương ứng với khoảng 12 triệu đô la EBITDA hàng năm trong kinh doanh Nguyên liệu ngô.
- Thu nhập hoạt động giảm trong quý 4/2023, chủ yếu do giá trị RIN và LCFS thấp hơn và chi phí hoặc điều chỉnh thị trường thấp hơn.
- Công ty đang trải qua sự không chắc chắn về giá béo và khó khăn trong việc cung cấp triển vọng do các biến số không thể kiểm soát.
Điểm nổi bật của Bullish
- Diamond Green Diesel đã bán 1,25 tỷ gallon dầu diesel tái tạo với EBITDA mỗi gallon là 0,81 đô la.
- Công ty đã làm việc thông qua đường ống chất béo đắt tiền của mình và đang thấy lợi nhuận được cải thiện.
- Đầu tư vào độ tin cậy và hiệu suất của nhà máy được cho là khiến Darling Ingredients khác biệt với các đối thủ cạnh tranh.
Bỏ lỡ
- Thu nhập thuần và thu nhập hoạt động trong quý 4/2023 thấp hơn so với quý 4/2022.
- Mảng Feed đang thực hiện chiến lược quản lý margin để duy trì biên lợi nhuận gộp từ 23% đến 25%.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- Công ty đã thảo luận về việc khởi động sắp tới của nhà máy Ward, Nam Carolina, sẽ cải thiện chuyển động trọng tải.
- Darling Ingredients có chính sách chính thức cho việc phân phối, có khả năng dẫn đến cổ tức trong tương lai.
- Công ty đã trả 110 triệu đô la cho Miropasz và dự kiến tạo ra hơn 400 triệu đô la từ nợ vào năm 2024.
Darling Ingredients tiếp tục điều hướng sự phức tạp của thị trường toàn cầu, tập trung vào việc thực hiện và tạo ra tiền mặt để trả nợ. Công ty vẫn tự tin vào năng lực hoạt động và tiềm năng của các phân khúc kinh doanh khác nhau, mặc dù phải đối mặt với những thách thức như giá cả hàng hóa biến động và áp lực toàn ngành.
Với các khoản đầu tư chiến lược và cam kết đổi mới, Darling Ingredients sẵn sàng duy trì vị trí dẫn đầu trong ngành công nghiệp nguyên liệu tự nhiên bền vững.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Darling Ingredients Incorporated (NYSE: DAR) đã thể hiện khả năng phục hồi, đạt được năm thứ sáu liên tiếp đạt kết quả kỷ lục, ngay cả khi phải đối mặt với những cơn gió ngược của thị trường. Dữ liệu và mẹo của InvestingPro cung cấp sự hiểu biết sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính hiện tại và vị thế thị trường của công ty.
- Cổ phiếu của công ty hiện đang giao dịch ở mức bội số thu nhập thấp với Hệ số P/E (Đã điều chỉnh) là 9,81 trong mười hai tháng qua tính đến quý 4 năm 2023. Điều này cho thấy rằng cổ phiếu có thể bị định giá thấp so với thu nhập của nó, đây có thể là một điểm hấp dẫn đối với các nhà đầu tư giá trị.
- Bất chấp những thách thức được nêu bật trong bài viết, Darling Ingredients có tài sản lưu động vượt quá nghĩa vụ ngắn hạn, cho thấy nền tảng tài chính vững chắc có thể trấn an các nhà đầu tư lo ngại về khả năng đáp ứng các cam kết tài chính trước mắt của công ty.
- Darling Ingredients đang giao dịch gần mức thấp nhất trong 52 tuần và cổ phiếu đã bị ảnh hưởng đáng kể trong sáu tháng qua, với Tổng lợi nhuận giá 6 tháng là -34,12%. Điều này có thể mang lại cơ hội mua cho những người tin vào các nguyên tắc cơ bản và chiến lược dài hạn của công ty.
InvestingPro Tips for Darling Ingredients nhấn mạnh rằng các nhà phân tích dự đoán công ty sẽ có lãi trong năm nay và nó đã có lãi trong mười hai tháng qua. Những lời khuyên này, cùng với 4 mẹo bổ sung có sẵn trên InvestingPro, có thể cung cấp những hiểu biết có giá trị cho các nhà đầu tư muốn đưa ra quyết định sáng suốt về công ty.
Đối với những người quan tâm đến việc đi sâu hơn vào triển vọng và hiệu suất của công ty, InvestingPro cung cấp một bộ công cụ và phân tích toàn diện. Sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24 để được giảm thêm 10% cho đăng ký Pro và Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần và có quyền truy cập vào danh sách đầy đủ các Mẹo InvestingPro cho Thành phần Darling, có sẵn tại https://www.investing.com/pro/DAR.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.