Công ty Archer-Daniels-Midland (ADM) đã công bố kết quả tài chính quý IV, mang lại thu nhập điều chỉnh trên mỗi cổ phiếu là 1,36 đô la và lợi nhuận hoạt động phân khúc đã điều chỉnh là 1,4 tỷ đô la. Mặc dù môi trường hoạt động đầy thách thức, ADM đã đạt được thu nhập cao thứ hai trong lịch sử, với thu nhập điều chỉnh cả năm trên mỗi cổ phiếu ở mức 6,98 đô la và lợi nhuận hoạt động phân khúc được điều chỉnh ở mức 6,2 tỷ đô la.
Công ty cũng đã trả lại 3,7 tỷ USD đáng kể cho các cổ đông thông qua cổ tức và mua lại cổ phiếu vào năm 2023. Trong tương lai, ADM dự đoán sự phục hồi trong mảng Dinh dưỡng và kỳ vọng biên lợi nhuận trên thị trường đậu tương sẽ từ 35 đến 60 USD/tấn vào năm 2024.
Những điểm chính
- ADM báo cáo thu nhập điều chỉnh quý 4 trên mỗi cổ phiếu là 1,36 đô la và thu nhập điều chỉnh cả năm trên mỗi cổ phiếu là 6,98 đô la.
- Công ty đã mang lại lợi nhuận hoạt động phân khúc đã điều chỉnh là 1,4 tỷ đô la cho quý 4 và 6,2 tỷ đô la cho cả năm.
- ADM trả lại 3,7 tỷ USD cho cổ đông trong năm 2023 thông qua chia cổ tức và mua lại cổ phiếu.
- Công ty đã thông báo tăng 11% cổ tức hàng quý và mua lại cổ phiếu được phép lên tới 2 tỷ USD cho năm 2024.
- Chiến lược phân bổ vốn của ADM bao gồm mua lại cổ phiếu và tăng cổ tức.
- ADM dự kiến biên lợi nhuận nghiền trên thị trường đậu tương sẽ từ 35 - 60 USD/tấn vào năm 2024.
Triển vọng công ty
- ADM kỳ vọng thu nhập trên mỗi cổ phiếu điều chỉnh sẽ giảm trong năm 2024 nhưng lạc quan về lộ trình phục hồi cho mảng Dinh dưỡng.
- Công ty có kế hoạch tập trung vào các sáng kiến chiến lược, bao gồm quản lý chu kỳ, phục hồi dinh dưỡng và tăng cường hoàn trả tiền mặt cho cổ đông.
- ADM đang mở rộng các nỗ lực tiếp thị điểm đến, tăng khối lượng khởi tạo trực tiếp và tối ưu hóa danh mục đầu tư của mình thông qua tích hợp M&A.
Điểm nổi bật của Bearish
- ADM báo cáo lợi nhuận hoạt động mảng điều chỉnh giảm 6% cho cả năm 2023.
- Công ty phải đối mặt với khối lượng thấp hơn và những thách thức hoạt động trong phân khúc Dinh dưỡng.
- Biên lợi nhuận nghiền dự kiến sẽ thấp hơn vào năm 2024 so với khoảng 70 USD/tấn vào năm ngoái.
Điểm nổi bật của Bullish
- ADM mang lại lợi nhuận cao thứ hai trong lịch sử công ty, vượt qua môi trường hoạt động đầy thách thức.
- Công ty đã thấy sự cải thiện về hương vị, thực phẩm chức năng và danh mục pep.
- ADM lạc quan về sự tăng trưởng và phục hồi trong các mảng kinh doanh khác nhau của mình, bao gồm Dịch vụ Nông nghiệp và Hạt có dầu, Giải pháp Carb và Dinh dưỡng.
Bỏ lỡ
- Phân khúc Dinh dưỡng đã trải qua một năm đầy thách thức với sự tăng trưởng thấp hơn về protein thực vật và các vấn đề về xả kho.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- ADM kỳ vọng năm 2024 sẽ là một năm đi xuống so với năm 2023 nhưng dự báo một năm tích cực vào năm 2025.
- Công ty lạc quan về nhu cầu dầu thực vật trong dầu diesel tái tạo và diesel sinh học, với nhu cầu mạnh mẽ dự kiến sẽ tiếp tục.
- ADM đang xem xét lại hoạt động kinh doanh dinh dưỡng của mình và có thể thay đổi các đơn vị hoạt động kém hiệu quả.
- Công ty có kế hoạch phát triển các giải pháp carb, khử cacbon và phân khúc BioSolutions.
Giám đốc điều hành của ADM, Juan Luciano, bày tỏ sự tin tưởng vào khả năng thúc đẩy năng suất và đổi mới của công ty, tập trung vào các cơ hội tăng trưởng về dinh dưỡng và quản lý phân bổ vốn hiệu quả. Với các sáng kiến chiến lược được đưa ra, ADM được thiết lập để điều hướng tính chất chu kỳ của ngành và tiếp tục mang lại kết quả vững chắc cho các cổ đông.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Công ty Archer-Daniels-Midland (ADM) đã chứng tỏ khả năng phục hồi trong một thị trường khó khăn, trả lại giá trị đáng kể cho các cổ đông và duy trì triển vọng lạc quan cho các phân khúc kinh doanh đa dạng của mình. Để làm phong phú thêm phân tích, chúng ta hãy đi sâu vào một số số liệu chính và Mẹo InvestingPro có thể ảnh hưởng đến nhận thức của nhà đầu tư về hiệu suất và triển vọng của ADM.
Dữ liệu InvestingPro:
- Vốn hóa thị trường: Với vốn hóa thị trường là 29,1 tỷ USD, ADM là một công ty quan trọng trong ngành Sản phẩm Thực phẩm.
- Hệ số P/E điều chỉnh: Công ty đang giao dịch với hệ số P/E đã điều chỉnh là 7,79 tính đến mười hai tháng cuối cùng kết thúc vào quý 4/2023, cho thấy một cổ phiếu có khả năng bị định giá thấp so với các công ty cùng ngành.
- Tỷ lệ cổ tức: Tỷ suất cổ tức của ADM ở mức 3,5%, phản ánh cam kết về lợi nhuận của cổ đông, với ngày giao dịch không hưởng quyền cuối cùng của cổ tức là ngày 7/2/2024.
Mẹo InvestingPro:
1. Việc ban lãnh đạo tích cực mua lại cổ phiếu và lợi suất cổ đông cao nhấn mạnh chiến lược phân bổ vốn của ADM, tập trung vào việc nâng cao giá trị cổ đông.
2. Thành tích ấn tượng của công ty trong việc tăng cổ tức trong 49 năm liên tiếp và duy trì thanh toán trong 54 năm là minh chứng cho sự ổn định tài chính và độ tin cậy của công ty đối với các nhà đầu tư tập trung vào thu nhập.
Các nhà đầu tư quan tâm đến những hiểu biết sâu sắc hơn có thể tìm thấy Mẹo InvestingPro bổ sung cho ADM, có thể cung cấp thêm hướng dẫn về sức khỏe tài chính và hiệu suất cổ phiếu của công ty. Đối với những người muốn đưa ra quyết định đầu tư sáng suốt hơn, hãy cân nhắc sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24 để được giảm thêm 10% cho đăng ký Pro và Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần tại InvestingPro. Có thêm 12 mẹo InvestingPro có sẵn có thể cung cấp những quan điểm có giá trị về vị trí thị trường và triển vọng tương lai của ADM.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.