Hôm thứ Ba, JPMorgan đã điều chỉnh mục tiêu giá cho Sotera Health (NASDAQ: SHC), nhà cung cấp dịch vụ khử trùng và xét nghiệm trong phòng thí nghiệm hàng đầu, từ $ 14.00 lên $ 15.00 trong khi vẫn duy trì xếp hạng Trung lập đối với cổ phiếu. Việc sửa đổi theo sau báo cáo của Sotera Health về một quý vững chắc, được hỗ trợ bởi sự rút lui từ công ty con Nordion và nhắc lại hướng dẫn năm 2024 của công ty cho cả dòng trên cùng và dưới cùng.
Mặc dù có một phạm vi rộng cho hướng dẫn cuối năm, ban lãnh đạo của Sotera Health nhấn mạnh những cải tiến liên tục về khối lượng và hỗn hợp trong hoạt động kinh doanh Sterigenics của mình. Công ty cũng bày tỏ sự lạc quan về việc giảm hàng tồn kho và ổn định trong các dịch vụ bệnh viện đa khoa, cùng với những cải tiến hàng quý trong phân khúc xử lý sinh học, mặc dù đây vẫn là một phần nhỏ hơn trong kinh doanh Sterigenics.
Nordion, một phần của Sotera Health, tiếp tục dự đoán rằng hơn 60% doanh thu năm tài chính 2024 sẽ được tạo ra trong nửa cuối năm, một dự báo vẫn không thay đổi ngay cả sau khi doanh thu quý III giảm. Ngược lại, phân khúc Nelson Labs dự kiến sẽ chứng kiến sự sụt giảm trong quý IV, do các dịch vụ tư vấn giảm sau hiệu suất mạnh mẽ của năm trước. Tuy nhiên, tỷ suất lợi nhuận của Nelson Labs đã được cải thiện trong quý III và công ty nhắc lại tỷ suất lợi nhuận mục tiêu gần 30% cho năm tài chính 2024.
Sotera Health cũng thông báo giảm dự báo chi tiêu vốn cho năm 2024 xuống còn 175-185 triệu USD, giảm so với mức 205-225 triệu USD trước đó. Sự thay đổi này được cho là do thời gian của một số dự án nhất định, đặc biệt là sáng kiến Cobalt, với kỳ vọng rằng chi phí vốn sẽ tăng vào năm 2025 trước khi giảm vào năm 2026 và một lần nữa vào năm 2027.
Liên quan đến vụ kiện tụng đang diễn ra, ban quản lý của Sotera Health không báo cáo bất kỳ cập nhật quan trọng nào nhưng lưu ý rằng quyết định từ thẩm phán ở Georgia về vụ kiện nhân quả Giai đoạn 1 dự kiến sẽ diễn ra vào nửa đầu năm 2025, có thể vào cuối tháng 1. Ngoài ra, công ty đã chọn không cung cấp chi tiết về hướng dẫn năm 2025 trước ngày nhà đầu tư dự kiến vào ngày 20 tháng 11 nhưng tuyên bố rằng các mục tiêu trung hạn cập nhật sẽ được trình bày trong sự kiện này.
Báo cáo phân tích kết luận rằng trong khi kết quả và hướng dẫn hàng quý tiếp tục chứng minh sự cải thiện về khối lượng trong Sterigenics, các vụ kiện đang diễn ra ở Georgia và California, cũng như sự không chắc chắn về quỹ đạo ký quỹ trong tương lai, đặc biệt là ở Nel JPMorgan ain trung tâm trong câu chuyện của Sotera Health. Do đó, JPMorgan đã chọn giữ thái độ trung lập đối với cổ phiếu, mặc dù với mục tiêu giá tăng nhẹ dựa trên phân tích dòng tiền chiết khấu.
Trong các tin tức gần đây khác, Sotera Health đã báo cáo tăng trưởng mạnh mẽ về doanh thu và EBITDA đã điều chỉnh trong quý II/2024, phản ánh sự tiến bộ ổn định trên tất cả các mảng kinh doanh. Phân khúc chính của công ty, Sterigenics, được hưởng lợi từ giá cả và khối lượng thuận lợi, trong khi doanh thu của Nordion tăng đáng kể 29% do lịch trình thu hoạch lò phản ứng. Nelson Labs cũng tiếp tục quỹ đạo tăng trưởng của mình. Nhìn về phía trước, Sotera Health dự kiến tăng trưởng doanh thu trên một con số trong quý thứ ba, với Nelson Labs dự kiến sẽ duy trì doanh thu ổn định trong nửa cuối năm.
Sotera Health cũng đã công bố đợt chào bán thứ cấp 25 triệu cổ phiếu phổ thông, được cung cấp độc quyền bởi các chi nhánh của Warburg Pincus LLC và GTCR LLC. Động thái này dự kiến sẽ dẫn đến việc các công ty này từ bỏ quyền sở hữu đa số của họ trong Sotera Health, với Citigroup đóng vai trò là nhà bảo lãnh phát hành cho đợt chào bán.
Trong các tin tức khác của công ty, Sotera Health đã tiết lộ việc từ chức của một thành viên hội đồng quản trị và một giao dịch cổ phiếu quan trọng trong một hồ sơ 8-K gần đây với Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch. David A. Donnini, một giám đốc do GTCR chỉ định, đã từ chức, giảm các giám đốc được chỉ định của GTCR từ ba xuống còn hai. Hội đồng quản trị bây giờ sẽ bao gồm 11 giám đốc. Sự thay đổi này không phải do bất kỳ bất đồng nào với hoạt động hoặc quản lý của công ty.
Bất chấp những cơn gió ngược ngoại hối tiềm ẩn và sự chậm trễ một chút trong việc mở rộng năng lực của Sterigenics, Sotera Health đã tái khẳng định triển vọng cả năm 2024, dự kiến doanh thu tăng trưởng 4% đến 6% và EBITDA đã điều chỉnh so với năm 2023. Tỷ lệ ký quỹ cả năm của công ty dự kiến sẽ đạt 30% và chi phí vốn có thể sẽ ở mức JPMorgan cuối của phạm vi 205 triệu đến 225 triệu đô la.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Để bổ sung cho phân tích của JPMorgan về Sotera Health (NASDAQ: SHC), dữ liệu gần đây từ InvestingPro cung cấp thêm bối cảnh cho các nhà đầu tư. Vốn hóa thị trường của công ty đứng ở mức 4,47 tỷ USD, phản ánh sự hiện diện đáng kể của nó trong lĩnh vực dịch vụ khử trùng và thử nghiệm trong phòng thí nghiệm.
InvestingPro Tips nhấn mạnh rằng Sotera Health đang giao dịch ở tỷ lệ P/E thấp so với tăng trưởng thu nhập JPMorgan, với tỷ lệ PEG là 0,98 trong mười hai tháng qua tính đến quý 2 năm 2024. Điều này cho thấy cổ phiếu có thể bị định giá thấp khi xem xét triển vọng tăng trưởng của nó, phù hợp với quyết định tăng giá mục tiêu của JPMorgan.
Sức khỏe tài chính của công ty có vẻ mạnh mẽ, với tài sản lưu động vượt quá nghĩa vụ ngắn hạn. Vị thế thanh khoản mạnh mẽ này có thể cung cấp cho Sotera Health sự linh hoạt để quản lý các kế hoạch kiện tụng và chi tiêu vốn đang diễn ra, như đã đề cập trong bài viết.
Tăng trưởng doanh thu vẫn vững chắc, với mức tăng 12,5% trong mười hai tháng qua tính đến quý 2 năm 2024 và tăng trưởng 8,35% hàng quý vào quý 2 năm 2024. Hiệu suất này hỗ trợ sự lạc quan của ban quản lý về cải thiện khối lượng trong kinh doanh Sterigenics và nhắc lại hướng dẫn tổng thể.
Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm một phân tích toàn diện hơn, InvestingPro cung cấp 10 lời khuyên bổ sung cho Sotera Health, cung cấp sự hiểu biết sâu sắc hơn về tình hình tài chính và hiệu suất thị trường của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.