Scotiabank tăng mục tiêu giá Keyera, giữ xếp hạng Sector Perform

Hôm thứ Hai, Scotiabank duy trì xếp hạng Sector Outperform cho cổ phiếu Keyera Corp. (TSX: KEY) (OTC: KEYUF), với mục tiêu giá sửa đổi là C $ 42,00, tăng từ C $ 40,00 trước đó. Việc điều chỉnh phản ánh triển vọng tích cực đối với công ty cơ sở hạ tầng năng lượng, với dự đoán về một số chất xúc tác tiềm năng có thể nâng cao dự báo và định giá của công ty trong nửa cuối năm nay.

Keyera, cổ phiếu hoạt động tốt nhất trong phạm vi bảo hiểm của Scotiabank từ đầu năm đến nay, dự kiến sẽ tiếp tục hoạt động mạnh mẽ. Công ty có khả năng duy trì mô hình vốn chủ sở hữu tự tài trợ và đòn bẩy thấp, trong khi vẫn có khả năng mua lại cổ phiếu. Keyera dự kiến sẽ thu được lợi nhuận từ việc tăng khối lượng khí đốt và chất lỏng khí tự nhiên (NGL) bắt đầu từ năm 2025.

Việc tăng mục tiêu giá lên 42,00 đô la Canada cũng được chứng minh bằng triển vọng tăng trưởng rõ ràng hơn, ngụ ý tỷ lệ giá trị doanh nghiệp ước tính năm 2026 trên thu nhập trước lãi vay, thuế, khấu hao và khấu hao (EV / EBITDA) là 10,4 lần.

Con số này được so sánh với mức giao dịch ước tính năm 2025 gần đây là 10,0x. Chiến lược tài chính của công ty bao gồm duy trì đòn bẩy thấp, với ban lãnh đạo dự báo tỷ lệ nợ trên EBITDA đã điều chỉnh 2,2 lần trong quý đầu tiên của năm 2024, nằm trong phạm vi mục tiêu từ 2,5x đến 3,0x.

Tỷ lệ chi trả thấp của công ty, dự kiến là 59% vào năm 2024, nằm trong phạm vi mục tiêu 50% -70%. Điều này, cùng với sự tăng trưởng khối lượng dự kiến, được dự đoán sẽ thúc đẩy lợi nhuận được cải thiện trên các tài sản hiện có. Hơn nữa, thị trường đang mong đợi các thông báo dự án mới có thể củng cố hơn nữa giá trị và hiệu suất của Keyera.

Tóm lại, Keyera Corp. vẫn là một trong những công ty trung nguồn ưa thích của Scotiabank do tình hình tài chính mạnh mẽ, triển vọng tăng trưởng và tiềm năng phát triển tích cực sắp tới. Giá cổ phiếu mục tiêu tăng phản ánh niềm tin vào hiệu suất và quỹ đạo tăng trưởng trong tương lai của Keyera.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.