TP.HCM hướng đến xây dựng trung tâm tái chế pin xe điện quy mô lớn
Morgan Stanley đã bắt đầu bảo hiểm trên WW Grainger (NYSE: GWW), một nhà phân phối chính trong thị trường bảo trì, sửa chữa và vận hành (MRO), với xếp hạng Equalweight và mục tiêu giá là $ 990.00.
Công ty thừa nhận khả năng duy trì tăng trưởng trung bình một con số (MSD) của Grainger so với thị trường MRO của Mỹ nhưng bày tỏ lo ngại về hiệu suất ngắn hạn (NTM) của công ty.
Báo cáo đã công nhận sự tăng trưởng MSD nhất quán của Grainger trong khoảng năm năm qua, một sự cải thiện so với mức tăng trưởng thấp một con số (LSD) trước đó, đã thêm khoảng 200 điểm cơ bản vào hồ sơ tăng trưởng hữu cơ của nó. Phân tích cho thấy các giải pháp quản lý hàng tồn kho của Grainger đã mở rộng lợi thế cạnh tranh, nâng cao lợi tức đầu tư (ROI) sau khi điều chỉnh theo lạm phát.
Bất chấp triển vọng tích cực về tăng trưởng cơ cấu và quản lý hàng tồn kho của Grainger, Morgan Stanley đã chỉ ra những thách thức mà công ty có thể phải đối mặt trong việc duy trì quỹ đạo tăng trưởng của mình. Chúng bao gồm so sánh khó khăn hàng năm, kiểm duyệt giá nhà phân phối tiềm năng và các kênh thị trường mềm hơn.
Morgan Stanley cũng lưu ý tiềm năng cải thiện biên lợi nhuận gộp trong thời gian tới, được thúc đẩy bởi quản lý giá cả và chi phí, cũng như mô hình đồng thuận thận trọng kéo dài đến đầu năm 2025.
Tuy nhiên, với tác động mờ dần của đóng góp giá và các khoản đầu tư của công ty vào tăng trưởng, báo cáo chỉ ra rằng Grainger có thể gặp khó khăn trong việc tăng tỷ suất lợi nhuận hoạt động từ mức cao hiện tại.
Mục tiêu giá $ 990.00 dựa trên thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) gấp 22 lần mười hai tháng tới (NTM), đây là mức phí bảo hiểm S&P 500 cao một chữ số phù hợp với lịch sử giao dịch 10 năm của Grainger.
Trong các tin tức gần đây khác, W.W. Grainger đã báo cáo một sự ra đi điều hành đáng chú ý với Phó chủ tịch cấp cao và Giám đốc nhân sự Matthew E. Fortin từ chức. Công ty vẫn chưa tiết lộ chi tiết liên quan đến người kế nhiệm ông.
Về thu nhập và doanh thu, W.W. Grainger đã trải qua một sự sụt giảm hoạt động nhẹ trong quý II/2024, nhưng vẫn báo cáo doanh số bán hàng tăng 3,1%, với các phân khúc Giải pháp cảm ứng cao và Phân loại vô tận cũng chứng kiến doanh số tăng lần lượt là 3,1% và 3,3%.
RBC Capital đã điều chỉnh mục tiêu giá cho W.W. Grainger, giảm xuống còn 972,00 đô la từ 978,00 đô la trước đó, trong khi vẫn duy trì xếp hạng Hiệu suất ngành. Công ty hiện hy vọng tổng doanh số bán tiền tệ không đổi hữu cơ hàng ngày của công ty sẽ tăng từ 4% đến 6%, với doanh thu được báo cáo dự kiến là từ 17 tỷ đô la đến 17,3 tỷ đô la và thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) từ 38 đến 39,50 đô la.
Dữ liệu bán hàng sơ bộ của tháng 7 cho thấy mức tăng 2%, giảm tốc so với mức tăng 7% được quan sát thấy trong tháng 6. Bất chấp triển vọng sửa đổi và môi trường kinh tế vĩ mô mềm mỏng hơn, W.W. Grainger vẫn cam kết với các sáng kiến chiến lược và chiến lược tăng trưởng của mình.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Khi WW Grainger (NYSE: GWW) điều hướng bối cảnh thị trường MRO cạnh tranh, dữ liệu thời gian thực từ InvestingPro cung cấp thêm bối cảnh cho phân tích của Morgan Stanley. Với vốn hóa thị trường là 45,82 tỷ đô la và tỷ lệ giá / thu nhập (P / E) là 25,33, Grainger đang giao dịch ở mức cao hơn so với tăng trưởng thu nhập ngắn hạn. Điều này được hỗ trợ bởi Tỷ lệ PEG là 4,93, cho thấy kỳ vọng về tăng trưởng thu nhập trong tương lai có thể không phù hợp với tỷ lệ P / E hiện tại.
InvestingPro Tips nhấn mạnh rằng Grainger có một lịch sử lâu dài về độ tin cậy của cổ tức, đã tăng cổ tức trong 31 năm liên tiếp và duy trì thanh toán trong 54 năm. Hồ sơ theo dõi về lợi nhuận cổ đông nhất quán này nhấn mạnh sự ổn định tài chính của công ty và có thể củng cố niềm tin của nhà đầu tư. Ngoài ra, cổ phiếu của Grainger thường thể hiện sự biến động giá thấp, cho thấy một khoản đầu tư ổn định cho những người quan tâm đến biến động thị trường.
Đối với độc giả tìm kiếm thêm thông tin chi tiết, các Mẹo InvestingPro bổ sung liên quan đến sức khỏe tài chính và hiệu suất thị trường của Grainger có sẵn, cung cấp phân tích toàn diện về tiềm năng đầu tư của công ty.
Những thông tin chi tiết về InvestingPro này cung cấp sự hiểu biết sâu sắc hơn về định giá hiện tại của Grainger và cam kết của nó đối với lợi nhuận của cổ đông, điều này có thể rất quan trọng đối với các nhà đầu tư cân nhắc xếp hạng Equalweight của Morgan Stanley và triển vọng tương lai của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.