Hôm thứ Ba, cổ phiếu Clariant AG (CLN: SW) (OTC: CLZNY) đã bị CFRA hạ cấp từ Mua xuống Giữ, với mục tiêu giá duy trì là 15,00 CHF. Định giá này dựa trên bội số giá trên thu nhập (P/E) dự kiến năm 2024 là 18x, phù hợp với mức trung bình lịch sử của công ty.
Việc hạ cấp diễn ra sau báo cáo của Clariant về doanh số bán hàng hữu cơ giảm 3% trong quý II/2024, do giá thấp hơn làm lu mờ sự ổn định của khối lượng. Sự sụt giảm doanh số này đã xảy ra mặc dù không có hoạt động bổ sung đáng kể.
Hiệu suất khác nhau giữa các bộ phận của công ty. Care Chemicals đã trải qua mức tăng doanh số bán hàng hữu cơ 3%, nhưng điều này đã được cân bằng bởi sự sụt giảm 18% trong doanh số bán hàng của Catalysts.
Trong khi đó, chất hấp phụ & phụ gia có mức tăng khiêm tốn 2%. Về mặt địa lý, doanh số bán hàng vẫn ổn định ở các khu vực Châu Âu, Trung Đông và Châu Phi, nhưng đã có sự sụt giảm ở thị trường Châu Mỹ và Châu Á - Thái Bình Dương. Nhìn chung, Clariant báo cáo doanh số bán hàng hữu cơ giảm 5% trong nửa đầu năm 2024, với Catalysts là phân khúc bị ảnh hưởng nhiều nhất.
Bất chấp sự sụt giảm doanh thu, EBITDA của Clariant's Group đã giảm nhẹ 1% xuống còn 339 triệu CHF. Tuy nhiên, biên EBITDA cho thấy sự cải thiện, tăng lên 16,4% từ mức 15,0% trước đó. Điều này cho thấy một số khả năng phục hồi lợi nhuận giữa những thách thức bán hàng.
Nhìn về phía trước, Clariant đã điều chỉnh kỳ vọng của mình. Công ty hiện dự đoán tăng trưởng doanh số phần trăm từ một con số đến thấp trong năm, một sự điều chỉnh so với dự báo trước đó về mức tăng trưởng một con số thấp.
Biên EBITDA cũng dự kiến sẽ cải thiện lên khoảng 16%, tăng từ mức 15% trước đây. Sự điều chỉnh này phản ánh phản ứng của công ty đối với hiệu suất bán hàng yếu hơn được quan sát thấy trong nửa đầu năm.
Trong một tin tức gần đây khác, Clariant AG, một công ty hóa chất đặc biệt của Thụy Sĩ, đã trở thành chủ đề thu hút sự chú ý của các nhà phân tích. EBITDA quý 1 năm 2024 của công ty, không bao gồm các mặt hàng đặc biệt, đã tăng 4% so với cùng kỳ năm ngoái lên 173 triệu CHF, bất chấp doanh số bán hàng quý 4 năm 2024 giảm 6%. Biên EBITDA đã điều chỉnh của công ty cũng tăng đáng kể 280 điểm cơ bản, đạt 18,1%.
Clariant đã nhận được xếp hạng Mua mới từ Berenberg với lý do tiến bộ của công ty bất chấp những thách thức trong quá khứ. Berenberg đặt mục tiêu giá ở mức 16,80 CHF, cho thấy triển vọng tích cực về tiềm năng phục hồi và tăng trưởng của Clariant.
Ngoài Berenberg, CFRA đã nâng cấp Clariant từ xếp hạng Bán lên Mua và nâng mục tiêu giá cổ phiếu lên 15,00 CHF. Citi cũng nâng xếp hạng cổ phiếu của Clariant từ Trung lập lên Mua và tăng mục tiêu giá lên 16,00 CHF.
Những phát triển gần đây phản ánh triển vọng tích cực của các nhà phân tích về hiệu suất của Clariant, với công ty dự đoán biên EBITDA cho năm 2024 là khoảng 15% và triển vọng tăng lên từ 17% đến 18% vào năm 2025. Triển vọng tích cực này dựa trên hiệu suất gần đây của công ty và những cải thiện dự kiến trong năm tới.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Vị thế thị trường hiện tại và sức khỏe tài chính của Clariant AG là rất quan trọng đối với các nhà đầu tư sau khi CFRA hạ cấp gần đây. Theo dữ liệu thời gian thực từ InvestingPro, Clariant AG có vốn hóa thị trường là 5,04 tỷ USD và đang giao dịch với tỷ lệ P/E là 15,81 dựa trên mười hai tháng qua tính đến quý 4/2023. Con số này thấp hơn đáng kể so với bội số P/E dự kiến là 18x cho năm 2024 được đề cập trong việc hạ cấp, điều này có thể cho thấy mức định giá hấp dẫn tiềm năng đối với các nhà đầu tư khi xem xét tăng trưởng thu nhập ngắn hạn.
InvestingPro Tips nhấn mạnh rằng Clariant AG đã duy trì chi trả cổ tức trong 13 năm liên tiếp và dự kiến sẽ có lãi trong năm nay. Ngoài ra, cổ phiếu đã trải qua một đợt tăng giá đáng kể 32,95% trong sáu tháng qua, báo hiệu một xu hướng hiệu suất mạnh mẽ. Những hiểu biết này nhấn mạnh sự ổn định và tiềm năng của công ty về lợi nhuận bền vững, điều này có thể được các nhà đầu tư quan tâm tìm kiếm lợi nhuận ổn định trong bối cảnh biến động thị trường.
Đối với những người tìm kiếm phân tích chuyên sâu hơn và thông tin chi tiết bổ sung, InvestingPro cung cấp nhiều mẹo hơn cho Clariant AG. Sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24 để được giảm giá tới 10% cho Pro hàng năm và đăng ký Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần, đồng thời khám phá đầy đủ các chỉ số tài chính và mẹo của chuyên gia có thể thông báo quyết định đầu tư của bạn. Có 5 Mẹo InvestingPro bổ sung có sẵn cho Clariant AG có thể cung cấp thêm hướng dẫn về tiềm năng của cổ phiếu.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.