Thỏa thuận thương mại, Intel, Trump/Powell – những yếu tố đang tác động đến thị trường
Keefe, Bruyette &; Woods đã điều chỉnh triển vọng của mình đối với W.R. Berkley (NYSE: WRB), một công ty bảo hiểm tài sản và thương vong.
Công ty đã giảm mục tiêu giá trên cổ phiếu xuống còn 58,00 đô la, giảm từ 59,00 đô la trước đó. Bất chấp sự thay đổi này, nhà phân tích vẫn duy trì xếp hạng Hiệu suất Thị trường đối với cổ phiếu của công ty.
Việc sửa đổi theo sau báo cáo thu nhập mới nhất của W.R. Berkley, nơi công ty công bố EPS hoạt động là 0,93 đô la, cao hơn một chút so với sự đồng thuận là 0,92 đô la nhưng thấp hơn kỳ vọng của nhà phân tích là 0,97 đô la.
Hiệu suất của công ty so với sự đồng thuận được cho là do tỷ lệ tổn thất cốt lõi tốt hơn mong đợi, phát triển dự trữ và chi phí được kiểm soát. Tuy nhiên, tăng trưởng phí bảo hiểm, thu nhập đầu tư và tổn thất thảm họa không đáp ứng được kỳ vọng của cả nhà phân tích và sự đồng thuận.
Để đối phó với kết quả quý gần đây và triển vọng trong tương lai, nhà phân tích đã điều chỉnh dự báo thu nhập cho những năm tới. EPS ước tính cho các năm 2024, 2025 và 2026 đã được điều chỉnh lần lượt là 4,10 đô la, 4,35 đô la và 4,65 đô la. Những con số này giảm nhẹ so với ước tính trước đó là 4,15 đô la, 4,40 đô la và 4,75 đô la.
Các điều chỉnh phản ánh sự kết hợp của quý III vào dự báo, cùng với các giả định về tăng trưởng phí bảo hiểm và thu nhập đầu tư thấp hơn và tỷ lệ chi phí cao hơn cho năm 2025 và 2026.
Trong một tin tức gần đây khác, W.R. Berkley Corporation đã báo cáo thu nhập ròng kỷ lục 366 triệu USD trong quý 3/2024, tăng gần 10% so với năm trước. Thu nhập hoạt động đứng ở mức 374 triệu đô la, tương đương 0,93 đô la mỗi cổ phiếu, vượt qua ước tính của Visible Alpha Consensus là 0,91 đô la.
Mặc dù có những sự kiện thảm khốc đáng kể, thu nhập đầu tư và bảo lãnh phát hành vững chắc của công ty là động lực chính của sự tăng trưởng này. Tăng trưởng phí bảo hiểm ròng (NPW) của công ty không đáp ứng được dự báo của các nhà phân tích, ghi nhận mức tăng trưởng khoảng 7% so với mức 10% dự kiến.
TD Cowen duy trì triển vọng tích cực về W.R. Berkley, nhắc lại xếp hạng Mua với mục tiêu giá ổn định là 68,00 đô la. RBC Capital Markets đã điều chỉnh mục tiêu giá cho công ty lên 63,00 đô la, trong khi Goldman Sachs duy trì xếp hạng Trung lập với mục tiêu giá ổn định là 61,00 đô la. Evercore ISI cũng tăng giá mục tiêu cho W.R. Berkley lên 60,00 USD, duy trì xếp hạng "In Line".
Nhìn về phía trước, W.R. Berkley dự báo tăng trưởng doanh thu hàng năm từ 10% đến 15% và dự kiến tăng trưởng bền vững trong tỷ suất lợi nhuận bảo lãnh phát hành và thu nhập đầu tư. Tuy nhiên, Evercore ISI bày tỏ hoài nghi về việc W.R. Berkley đạt được mục tiêu tăng trưởng trong quý IV/2024, phù hợp hơn với triển vọng tăng trưởng thận trọng.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Để bổ sung cho phân tích được cung cấp bởi Keefe, Bruyette &; Woods, dữ liệu gần đây từ InvestingPro cung cấp thêm bối cảnh về tình hình tài chính và hiệu suất thị trường của W.R. Berkley. Vốn hóa thị trường của công ty ở mức 23,23 tỷ USD, với tỷ lệ P/E là 16,01, cho thấy mức định giá tương đối vừa phải so với thu nhập.
Đáng chú ý, W.R. Berkley đã chứng minh sự tăng trưởng doanh thu mạnh mẽ, với mức tăng 10,26% trong mười hai tháng qua tính đến quý 2 năm 2024, phù hợp với trọng tâm của nhà phân tích về tăng trưởng phí bảo hiểm. Khả năng sinh lời của công ty là rõ ràng, với biên lợi nhuận gộp là 43,57% và biên thu nhập hoạt động là 16,36% trong cùng kỳ.
InvestingPro Tips nêu bật lịch sử cổ tức ấn tượng của W.R. Berkley, đã duy trì thanh toán trong 50 năm liên tiếp. Hiệu suất cổ tức nhất quán này có thể mang lại một số yên tâm cho các nhà đầu tư mặc dù mục tiêu giá giảm của nhà phân tích. Ngoài ra, cổ phiếu đang giao dịch gần mức cao nhất trong 52 tuần, với mức lợi nhuận mạnh mẽ 48,09% trong năm qua, có khả năng phản ánh niềm tin của nhà đầu tư vào hiệu suất chung của công ty.
Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm một phân tích toàn diện hơn, InvestingPro cung cấp 7 lời khuyên bổ sung có thể cung cấp thêm thông tin chi tiết về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của W.R. Berkley.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.