Hôm thứ Ba, JPMorgan đã thực hiện một điều chỉnh tích cực đối với lập trường của mình đối với American Eagle Outfitters (NYSE: AEO), nâng cấp cổ phiếu từ Trung lập lên Thừa cân. Công ty cũng đặt mục tiêu giá cổ phiếu là 13,00 đô la, cho thấy niềm tin vào triển vọng tăng trưởng của công ty may mặc.
Việc nâng cấp diễn ra sau các cuộc thảo luận với đội ngũ điều hành của American Eagle, nơi động lực của công ty trên danh mục thương hiệu của nó đã được làm nổi bật.
Đội ngũ quản lý của American Eagle, bao gồm EVP &; CFO Mike Mathias, đã truyền đạt một kế hoạch tài chính ba năm thận trọng nhưng tích cực, dự kiến tăng trưởng doanh thu hợp nhất 3-5% và tăng trưởng thu nhập hoạt động từ trung bình đến cao.
Đáng chú ý, dự báo tăng trưởng cho Aerie, một trong những thương hiệu chủ chốt của công ty, được đặt ở tốc độ khiêm tốn so với tốc độ tăng trưởng kép hàng năm hai con số trong lịch sử. Ngoài ra, tỷ suất lợi nhuận sản phẩm dự kiến sẽ vẫn ổn định, được hưởng lợi từ sự thuận lợi về chi phí và cải thiện kết hợp thương hiệu.
Mục tiêu giá cổ phiếu mới là 13,00 đô la dựa trên bội số gấp 15 lần thu nhập ước tính trên mỗi cổ phiếu năm tài chính 2025 của công ty, tương đương với tỷ lệ tăng trưởng giá trên thu nhập (PEG) là 1x đối với tăng trưởng thu nhập trên mỗi cổ phiếu dự báo giữa các năm tài chính 2024 và 2025.
Mức định giá này cũng phản ánh gấp 6,7 lần EBITDA ước tính năm tài chính 2025, cao hơn mức trung bình trước đại dịch của American Eagle. Biên lợi nhuận hoạt động dự kiến cho năm tài chính 2025 dự kiến cao hơn khoảng 200 điểm cơ bản so với mức trước đại dịch.
Phân tích chỉ ra rằng American Eagle là một trong những cổ phiếu bị định giá thấp nhất trong lĩnh vực cửa hàng bách hóa và softlines đặc biệt. Mô hình cơ bản của công ty cho công ty dự đoán tăng trưởng doanh thu 3-5% và biên EBIT được điều chỉnh khoảng 10% vào năm tài chính 2026.
Hiệu suất này dự kiến sẽ được thúc đẩy bởi quản lý chi phí có kỷ luật và mở rộng biên lợi nhuận sản phẩm tiềm năng, dẫn đến tốc độ tăng trưởng kép hàng năm trong thu nhập hoạt động ở độ tuổi thanh thiếu niên từ trung bình đến cao. Chiến lược tài chính của công ty cũng bao gồm mua lại hàng năm và tỷ suất cổ tức 2%, đóng góp vào tổng lợi nhuận của cổ đông từ 15-20%.
Việc nâng cấp diễn ra sau khi American Eagle được đưa vào JPMorgan's Positive Catalyst Watch vào cuối tháng Hai, với công ty ghi nhận các cơ hội trong phân loại ngắn hạn và so sánh thuận lợi hàng năm cho quý đầu tiên. Công ty cũng sẵn sàng hưởng lợi từ các xu hướng trong các danh mục chính như denim cho American Eagle và thân mật, phòng chờ và quần áo năng động cho Aerie.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Theo lập trường lạc quan của JPMorgan đối với American Eagle Outfitters (NYSE: AEO), dữ liệu thời gian thực từ InvestingPro hỗ trợ tiềm năng tăng trưởng. Vốn hóa thị trường hiện tại của công ty ở mức 4,81 tỷ đô la và nó đang giao dịch với tỷ lệ P / E là 16,95, được coi là thấp so với tăng trưởng thu nhập ngắn hạn.
Điều này phù hợp với Mẹo InvestingPro làm nổi bật mức định giá hấp dẫn của American Eagle dựa trên tỷ lệ P / E của nó. Ngoài ra, biến động giá của cổ phiếu đã cho thấy sự biến động, điều mà các nhà đầu tư nên tính đến khi xem xét các điểm vào lệnh hoặc điều chỉnh danh mục đầu tư.
Tăng trưởng doanh thu của American Eagle trong mười hai tháng qua tính đến quý 4 năm 2024 là 5,45%, với mức tăng trưởng doanh thu hàng quý đáng chú ý là 12,22% trong quý 4 năm 2024. Điều này cho thấy một quỹ đạo tích cực có thể thu hút các nhà đầu tư đang tìm kiếm các công ty có doanh thu mở rộng.
Hơn nữa, công ty đã có lãi trong mười hai tháng qua, với lợi nhuận trên tài sản ấn tượng là 4, 87%. Lợi nhuận này được dự đoán sẽ tiếp tục, vì các nhà phân tích dự đoán công ty cũng sẽ có lãi trong năm nay.
Đối với các nhà đầu tư tìm kiếm thông tin chi tiết bổ sung, có thêm 7 Mẹo InvestingPro có sẵn cho American Eagle tại https://www.investing.com/pro/AEO. Để làm phong phú thêm chiến lược đầu tư của bạn, hãy cân nhắc sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24 để được giảm thêm 10% cho đăng ký Pro và Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần tại InvestingPro.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.