Hôm thứ Ba, JPMorgan duy trì xếp hạng Overweight trên HealthEquity, Inc (NASDAQ: HQY) và nâng mục tiêu giá lên 108 đô la từ 86 đô la. Công ty nhấn mạnh HealthEquity là một lựa chọn tăng trưởng hàng đầu, trích dẫn quỹ đạo cơ bản mạnh mẽ của nó dự kiến trong ba năm tới. Công ty hiện được đưa vào Danh sách tập trung của nhà phân tích với triển vọng tích cực.
HealthEquity được dự đoán sẽ chứng kiến sự gia tăng đáng kể trong hoạt động tài chính của mình, với dự báo tốc độ tăng trưởng kép hàng năm (CAGR) khoảng 19% trong EBITDA trong khoảng thời gian ba năm. Ngoài ra, công ty dự kiến sẽ tăng gấp đôi thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) trong thời gian này, được thúc đẩy bởi tăng trưởng doanh thu hai con số và mở rộng biên độ 580 điểm cơ bản.
So với các công ty khác được JPMorgan bảo hiểm, HealthEquity đứng thứ ba về tăng trưởng EBITDA và cũng giữ vị trí thứ ba dựa trên quy tắc 40, đo lường tốc độ tăng trưởng kết hợp và tỷ suất lợi nhuận của công ty.
Dự báo tăng trưởng cho HealthEquity được hỗ trợ bởi một số yếu tố, bao gồm lợi suất lưu ký dự kiến tăng từ 3% trong năm tài chính 2025 lên 3,7% trong năm tài chính 2027. Sự gia tăng này được cho là do tái đầu tư 6,7 tỷ đô la tiền mặt đáo hạn theo lãi suất kho bạc hiện tại, với phí bảo hiểm do bản chất của tiền gửi.
Ngoài ra, sản phẩm tăng giá của công ty dự kiến sẽ thu hút một lượng tiền mặt lớn hơn. Động lực thị trường cũng đóng một vai trò, với CAGR dự kiến 6% về số lượng tài khoản đến năm 2026 và tăng trưởng 11% về tài sản. HealthEquity sẵn sàng tiếp tục vượt xa tăng trưởng thị trường bằng cách chiếm thêm thị phần thông qua hợp nhất và đầu tư công nghệ, chẳng hạn như AI và tự động hóa quy trình.
Mặc dù giá cổ phiếu tăng 23% từ đầu năm đến nay, so với mức tăng 10% của S&P 500, JPMorgan nhận thấy tiềm năng hơn nữa trong HealthEquity. Công ty tin rằng cổ phiếu vẫn bị hiểu lầm, bằng chứng là nhiều câu hỏi về cách thức hoạt động của mô hình kinh doanh của công ty.
Mục tiêu giá mới là 108 đô la ngụ ý tăng khoảng 32% so với mức hiện tại, dựa trên 18 lần dự báo EBITDA năm tài chính 2026, mà JPMorgan cho là hợp lý với quỹ đạo tăng trưởng của công ty.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Khi HealthEquity, Inc (NASDAQ: HQY) thu được triển vọng tích cực từ JPMorgan, dữ liệu thời gian thực từ InvestingPro bổ sung cho quan điểm này bằng ảnh chụp tài chính chi tiết. Vốn hóa thị trường của HealthEquity đứng ở mức 7,03 tỷ đô la, phản ánh sự hiện diện đáng kể của công ty trên thị trường. Hệ số P/E của công ty, một chỉ số quan trọng về định giá của công ty, hiện đang ở mức cao 124,67, cho thấy các nhà đầu tư sẵn sàng trả phí bảo hiểm cho tiềm năng tăng trưởng thu nhập của công ty. Điều này phù hợp với Mẹo InvestingPro rằng HealthEquity đang giao dịch ở tỷ lệ P / E thấp so với tăng trưởng thu nhập ngắn hạn, cho thấy mức tăng thu nhập dự kiến của nó có thể chưa được định giá đầy đủ vào cổ phiếu.
Tăng trưởng doanh thu của công ty cũng rất đáng chú ý, với mức tăng 16% trong mười hai tháng qua tính đến quý 1 năm 2023, thể hiện khả năng mở rộng hiệu quả. Hơn nữa, HealthEquity đã cho thấy sự trở lại mạnh mẽ trong ba tháng qua, với tổng lợi nhuận giá 23,36%, báo hiệu niềm tin mạnh mẽ của nhà đầu tư và hiệu suất thị trường. Đối với những người đang cân nhắc tìm hiểu sâu hơn về tài chính và triển vọng tương lai của HealthEquity, InvestingPro cung cấp thông tin chi tiết bổ sung, bao gồm tổng cộng 15 Mẹo InvestingPro để hướng dẫn các quyết định đầu tư. Các nhà đầu tư quan tâm có thể tìm thấy những lời khuyên có giá trị này tại trang dành riêng cho HealthEquity của InvestingPro và sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24 để được giảm thêm 10% cho đăng ký Pro và Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.