Hôm thứ Tư, nhà phân tích Michael Tyndall của HSBC đã điều chỉnh mục tiêu giá cổ phiếu của Tesla (NASDAQ: NASDAQ:TSLA), đưa nó xuống 120 đô la từ 138 đô la, trong khi vẫn giữ xếp hạng Giảm đối với cổ phiếu. Việc sửa đổi theo sau hiệu suất quý đầu tiên của Tesla không thể hiện sự tăng trưởng, với lợi nhuận hoạt động giảm 56% so với cùng kỳ năm ngoái. Kết quả đáng chú ý thấp hơn kỳ vọng đồng thuận, với doanh thu của tập đoàn giảm 4% và thu nhập hoạt động giảm 22%.
Tài chính của Tesla cho thấy thâm hụt dòng tiền tự do đáng kể là -2,5 tỷ EUR, trái ngược với dự báo đồng thuận là + 100 triệu USD. Sự thiếu hụt này được cho là do sự tích tụ hàng tồn kho. Bất chấp những kết quả này, ban lãnh đạo của Tesla đã chỉ ra kế hoạch giới thiệu một mẫu xe giá cả phải chăng hơn vào nửa đầu năm 2025 và bày tỏ sự tin tưởng vào triển vọng tương lai của công nghệ tự lái hoàn toàn.
Phương pháp định giá được HSBC sử dụng kết hợp dòng tiền chiết khấu và bội số ngang hàng để xác định mục tiêu giá của Tesla. Các giả định cho các mảng kinh doanh phụ trợ của Tesla như tự lái hoàn toàn, Dojo và Optimus, dự kiến sẽ tạo ra doanh thu vào cuối thập kỷ này, đã được điều chỉnh để giải thích cho sự không chắc chắn gia tăng. Điều này đã dẫn đến giả định tăng trưởng thiết bị đầu cuối thấp hơn và do đó, mục tiêu giá giảm.
Nhà phân tích thừa nhận rủi ro tăng giá tiềm ẩn đối với định giá của Tesla, có thể phát sinh từ việc chuyển đổi nhanh hơn sang xe điện chạy pin, Tesla giành được nhiều thị phần hơn và môi trường pháp lý ủng hộ xe tự lái. Bất chấp quý đầy thách thức và điều chỉnh mục tiêu giá, những yếu tố như vậy có thể đóng góp tích cực vào hiệu suất trong tương lai của Tesla.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Sau bản cập nhật hiệu suất tài chính gần đây từ Tesla (NASDAQ: TSLA), dữ liệu InvestingPro cung cấp cái nhìn sâu hơn về các chỉ số định giá hiện tại và vị thế thị trường của công ty. Tính đến mười hai tháng qua tính đến quý 1 năm 2024, vốn hóa thị trường của Tesla ở mức 527.61 tỷ USD.
Hệ số P/E của công ty, một chỉ số quan trọng về kỳ vọng của thị trường về tăng trưởng và lợi nhuận, hiện đang ở mức 38,6, cho thấy mức định giá cao hơn so với thị trường rộng lớn hơn. Điều này được nhấn mạnh thêm bởi hệ số P/E đã điều chỉnh là 33,89, cho thấy kỳ vọng cao về thu nhập trong tương lai.
Bất chấp những thách thức được nêu bật trong quý, Tesla vẫn giữ một vị trí quan trọng trong ngành công nghiệp ô tô với tư cách là một người chơi nổi bật. Vị thế thị trường mạnh mẽ của nó được phản ánh trong mức tăng trưởng doanh thu 10,12% trong mười hai tháng qua tính đến quý 1 năm 2024.
Tuy nhiên, điều quan trọng cần lưu ý là các nhà phân tích đã điều chỉnh thu nhập của họ xuống trong giai đoạn sắp tới, điều này có thể ảnh hưởng đến định giá trong tương lai. Hơn nữa, cổ phiếu của Tesla đã trải qua sự biến động, với mức giá giảm 15,31% trong tháng qua và hiện đang giao dịch gần mức thấp nhất trong 52 tuần, đây có thể là điểm vào tiềm năng cho các nhà đầu tư xem xét quỹ đạo tăng trưởng dài hạn của công ty.
Đối với những người muốn nghiên cứu sâu hơn về sức khỏe tài chính và tiềm năng thị trường của Tesla, InvestingPro cung cấp thêm thông tin chi tiết. Có thêm 21 Mẹo InvestingPro có sẵn, có thể cung cấp phân tích toàn diện để giúp các nhà đầu tư đưa ra quyết định sáng suốt. Sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24 để được giảm thêm 10% cho đăng ký Pro và Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần, đồng thời khám phá đầy đủ dữ liệu và mẹo, bao gồm thông tin về dòng tiền, mức nợ và bội số thu nhập của Tesla.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.