Hôm thứ Hai, Dynatrace Inc. (NYSE: DT) đã bị hạ xếp hạng từ Mua xuống Giữ bởi Needham, phản ánh những lo ngại về quỹ đạo tăng trưởng của công ty. Công ty đã trích dẫn sự giảm tốc hàng đầu kéo dài và sự chậm trễ trong các sáng kiến tiếp cận thị trường và sản phẩm là lý do cho triển vọng sửa đổi.
Dynatrace, được biết đến với các giải pháp phần mềm thông minh, đã trải qua sự suy giảm hiệu quả tài chính. Needham chỉ ra rằng tăng trưởng doanh thu định kỳ hàng năm (ARR) của công ty bằng tiền tệ không đổi dự kiến sẽ nằm trong khoảng 18% -19% cho năm tài chính 24, giảm so với tốc độ tăng trưởng 28% trong năm tài chính 23. Sự giảm tốc này được dự đoán sẽ tiếp tục vào năm tài chính 25, với dự báo tăng trưởng tiếp tục chậm lại khoảng 16% -17%.
Công ty cũng lưu ý rằng những đóng góp sản phẩm mới của Dynatrace và các sáng kiến thị trường rộng lớn hơn có thể không ảnh hưởng đáng kể đến mô hình tài chính cho đến năm tài chính 26. Sự chậm trễ trong các khoản đóng góp dự kiến này đã dẫn đến niềm tin rằng cổ phiếu của Dynatrace có thể không hoạt động tốt như các cổ phiếu khác được Needham bảo hiểm.
Triển vọng của nhà phân tích cho thấy rằng cả ước tính đồng thuận FY25 và FY26 đều có thể gây ra rủi ro và có thể đóng vai trò ngăn cản sự tăng giá cổ phiếu của công ty. Báo cáo ngụ ý rằng nếu không có những thay đổi đáng kể đối với Tỷ lệ duy trì ròng hoặc tăng nhanh hơn các sáng kiến thị trường và sản phẩm mới, cổ phiếu có thể không thấy mức tăng đáng kể trong thời gian tới.
Các nhà đầu tư nên xem xét các yếu tố này khi Dynatrace điều hướng qua bối cảnh tài chính hiện tại và hướng tới việc đạt được các mục tiêu tăng trưởng trong những năm tới.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Khi các nhà đầu tư tiêu hóa việc hạ cấp xếp hạng từ Needham, đáng để xem xét những hiểu biết bổ sung từ InvestingPro. Dynatrace Inc. (NYSE: DT) hiện đang giao dịch ở mức bội số thu nhập cao, với tỷ lệ P/E là 68,77, báo hiệu rằng các nhà đầu tư đang kỳ vọng tăng trưởng thu nhập cao trong tương lai. Điều này phù hợp với một trong những Mẹo InvestingPro, nhấn mạnh rằng thu nhập ròng của công ty dự kiến sẽ tăng trong năm nay. Hơn nữa, Dynatrace giữ biên lợi nhuận gộp ấn tượng 82,54% trong mười hai tháng qua tính đến quý 1 năm 2023, cho thấy hiệu quả hoạt động mạnh mẽ.
Đối với những người xem xét tiềm năng dài hạn của Dynatrace, bảng cân đối kế toán mạnh mẽ của công ty, chứa nhiều tiền mặt hơn nợ, là một yếu tố quan trọng cần tính đến. Sự ổn định tài chính này có thể cung cấp cho công ty sự linh hoạt để điều hướng các thách thức tăng trưởng hiện tại và đầu tư vào các cơ hội trong tương lai. Ngoài ra, công ty đã có lãi trong mười hai tháng qua, một dấu hiệu tích cực cho các nhà đầu tư tiềm năng.
InvestingPro cũng cung cấp rất nhiều mẹo bổ sung cho Dynatrace, với PRONEWS24 giảm thêm 10% cho đăng ký Pro và Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần. Đối với những người tìm kiếm phân tích sâu hơn và dữ liệu toàn diện hơn, có 9 Mẹo InvestingPro bổ sung có sẵn cho Dynatrace tại https://www.investing.com/pro/DT.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.