Vàng thế giới tăng gần 1% sau khi báo cáo lạm phát PCE níu giữ kỳ vọng giảm lãi suất
BMO Capital đã điều chỉnh mục tiêu giá cho Constellation Brands (NYSE: STZ), một công ty đồ uống có cồn hàng đầu, lên 305,00 đô la, giảm từ mức 315,00 đô la trước đó. Mặc dù giảm, công ty vẫn duy trì xếp hạng Outperform đối với cổ phiếu của công ty. Việc sửa đổi sau kết quả tài chính của công ty cho quý II của năm tài chính 2025 và những hiểu biết sâu sắc từ một cuộc họp nhà đầu tư gần đây với Quan hệ nhà đầu tư của công ty, mà BMO Capital đã tổ chức vào tuần trước.
Nhà phân tích từ BMO Capital lưu ý rằng các ước tính cập nhật có tính đến kết quả tài chính mới nhất và các cuộc thảo luận từ cuộc họp nhà đầu tư. Trong khi thừa nhận rằng các yếu tố kinh tế vĩ mô có thể đặt ra những thách thức trong thời gian tới, công ty bày tỏ lập trường tích cực đối với cổ phiếu của Constellation Brands. Sự lạc quan này dựa trên một số yếu tố chính được cho là hỗ trợ hiệu suất của công ty trong tương lai.
Các nguyên tắc cơ bản về kinh doanh bia cơ bản của Constellation Brands được coi là vững chắc, đây là một trong những lý do chính khiến BMO tiếp tục tin tưởng vào cổ phiếu. Công ty cũng kỳ vọng biên lợi nhuận bia sẽ cải thiện hơn nữa, đóng góp tích cực vào sức khỏe tài chính của công ty. Ngoài ra, BMO dự đoán sự gia tăng lợi nhuận tiền mặt cho các cổ đông, điều này có thể nâng cao giá trị cổ đông.
Nhà phân tích cũng chỉ ra rằng các điều kiện thị trường hiện tại đã tính đến những cơn gió ngược tiềm năng, với cổ phiếu của Constellation Brands giao dịch với mức chiết khấu 20% so với bội số giá trên thu nhập (P / E) trung bình lịch sử của họ khoảng 20 lần. Mức chiết khấu này được xem là tạo ra kịch bản rủi ro/lợi nhuận hấp dẫn cho các nhà đầu tư đang cân nhắc sử dụng cổ phiếu. Mục tiêu giá điều chỉnh của công ty phản ánh sự cân bằng giữa việc nhận ra những thách thức kinh tế hiện tại và vị thế thị trường mạnh mẽ và triển vọng tăng trưởng của công ty.
Constellation Brands đã bổ nhiệm E. Yuri Hermida làm Phó Chủ tịch Điều hành, Giám đốc Chiến lược & Tăng trưởng mới. Hermida, người mang lại nhiều kinh nghiệm từ các vai trò tại Sovos Brands và Reckitt, sẽ chịu trách nhiệm về các lĩnh vực như Consumer Insights &; Innovation và New Business Ventures. Mallika Monteiro đã chuyển sang vai trò Phó chủ tịch điều hành và Giám đốc điều hành cho danh mục thương hiệu bia của công ty.
Kết quả quý II của Constellation Brands cho thấy doanh thu thuần tăng gần 6% và thu nhập hoạt động trong mảng kinh doanh bia tăng 13%. Tuy nhiên, công ty đã phải đối mặt với sự hạ cấp của các nhà phân tích từ TD Cowen và BofA Securities, với lý do tốc độ tăng trưởng giảm tốc cho phân khúc bia và tăng trưởng khối lượng bia ảm đạm tương ứng.
HSBC đã điều chỉnh triển vọng đối với cổ phiếu Constellation Brands, giảm mục tiêu giá xuống còn 285 USD từ mức 300 USD trước đó, trong khi vẫn duy trì xếp hạng Hold. Jefferies duy trì xếp hạng Mua nhưng hạ mục tiêu giá nhẹ xuống còn 309 USD.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Để bổ sung cho phân tích của BMO Capital, dữ liệu InvestingPro cung cấp thêm thông tin chi tiết về tình hình tài chính của Constellation Brands. Vốn hóa thị trường của công ty đứng ở mức 44,61 tỷ USD, phản ánh sự hiện diện đáng kể của nó trong ngành công nghiệp đồ uống có cồn. Constellation Brands đã chứng minh khả năng sinh lời ổn định, với tỷ lệ P / E được điều chỉnh là 20,07 trong mười hai tháng qua tính đến quý 2 năm 2025, phù hợp chặt chẽ với bội số P / E trung bình lịch sử của BMO là 20 lần.
InvestingPro Tips nêu bật hiệu suất cổ tức mạnh mẽ của Constellation Brands, đã tăng cổ tức trong 10 năm liên tiếp. Xu hướng này hỗ trợ kỳ vọng của BMO về lợi nhuận tiền mặt tăng tốc cho các cổ đông. Ngoài ra, tài sản lưu động của công ty vượt quá nghĩa vụ ngắn hạn, cho thấy nền tảng tài chính vững chắc.
Tuy nhiên, điều đáng chú ý là 13 nhà phân tích đã điều chỉnh thu nhập của họ xuống trong giai đoạn sắp tới, điều này có thể giải thích cho việc BMO giảm nhẹ mục tiêu giá. Mặc dù vậy, Constellation Brands vẫn duy trì triển vọng tích cực, với các nhà phân tích dự đoán lợi nhuận cho năm hiện tại.
Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm một phân tích toàn diện hơn, InvestingPro cung cấp 5 lời khuyên bổ sung cho Constellation Brands, cung cấp sự hiểu biết sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.