Ông Trump sẽ đến thăm Fed vào thứ Năm giữa lúc căng thẳng với ông Powell và cuộc điều tra về cải tạo trụ sở
UBS đã hạ mục tiêu giá đối với cổ phiếu ADP (NASDAQ:ADP) xuống 315 USD từ mức 323 USD trong khi vẫn duy trì xếp hạng Trung lập sau ngày nhà đầu tư của công ty tại New York. Với vốn hóa thị trường hiện tại là 125,73 tỷ USD, ADP giao dịch ở mức P/E là 31,67x, cao hơn đáng kể so với mức trung bình ngành theo dữ liệu từ InvestingPro.
Công ty lưu ý rằng ADP đã thể hiện những cột mốc quan trọng nhưng đã điều chỉnh triển vọng trung hạn, sửa đổi kỳ vọng tăng trưởng doanh thu xuống 6-7% với tăng trưởng thu nhập trên mỗi cổ phiếu là 9-11%, giảm 200 điểm cơ bản so với dự báo năm 2021. Sự điều chỉnh này phù hợp với xu hướng gần đây, khi dữ liệu từ InvestingPro cho thấy công ty đạt mức tăng trưởng doanh thu 6,82% trong 12 tháng qua.
Mảng Tổ chức Sử dụng lao động Chuyên nghiệp (PEO) của ADP, chiếm khoảng 35% doanh thu, hiện nhắm mục tiêu tăng trưởng trung hạn là 6-8%, giảm so với dự báo trước đó là 10-12% được đặt ra vào năm 2021, góp phần vào triển vọng tổng thể ôn hòa hơn.
UBS ghi nhận vị thế cạnh tranh mạnh mẽ của ADP trong thị trường Quản lý Nguồn nhân lực, nơi công ty duy trì khoảng 15% thị phần của tổng thị trường tiềm năng mở rộng trị giá 180 tỷ USD, tăng so với ước tính trước đó là 175 tỷ USD.
Công ty vẫn giữ quan điểm Trung lập đối với cổ phiếu ADP, viện dẫn những lo ngại về định giá khi các hệ số dự phóng hai năm giao dịch cao hơn khoảng 15% so với mức lịch sử, đồng thời tiếp tục theo dõi cách các khoản đầu tư vào công nghệ và phân phối của công ty ảnh hưởng đến biên lợi nhuận.
Trong các tin tức gần đây khác, Automatic Data Processing Inc (ADP) đã báo cáo kết quả kinh doanh quý ba tài chính 2025 mạnh mẽ, với thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) đạt 3,06 USD, vượt kỳ vọng của các nhà phân tích là 2,97 USD. Doanh thu cũng vượt dự báo, đạt 5,55 tỷ USD so với mức dự kiến 5,49 tỷ USD, tăng 6% so với cùng kỳ năm trước. ADP đã điều chỉnh hướng dẫn cả năm, hiện kỳ vọng tăng trưởng doanh thu hợp nhất ở mức cao của phạm vi 6-7% và tăng trưởng EPS điều chỉnh là 8-9%. Trong một động thái tài chính chiến lược, ADP đã định giá đợt chào bán trái phiếu cao cấp trị giá 1 tỷ USD với lãi suất 4,75%, đáo hạn vào năm 2032, để tái cấp vốn cho nợ hiện tại và cho các mục đích doanh nghiệp chung. Công ty tiếp tục tập trung vào đổi mới, với việc tích hợp Nền tảng HCM Lyric và Phần mềm Workforce thúc đẩy việc thu hút khách hàng. Các nhà phân tích đã ghi nhận triển vọng tích cực cho ADP, với các công ty như BofA Securities và J.P. Morgan tham gia vào đợt chào bán trái phiếu cao cấp. Mặc dù cổ phiếu ADP đã trải qua sự sụt giảm nhẹ bất chấp kết quả kinh doanh vượt trội, công ty vẫn tập trung vào các ưu tiên chiến lược và mở rộng thị trường. Những phát triển này nhấn mạnh hiệu quả hoạt động và các sáng kiến chiến lược của ADP trong môi trường kinh tế hiện tại.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.