RBC nâng mục tiêu giá cổ phiếu của Ollie lên 133 đô la, duy trì Outperform

Vào thứ Sáu, RBC Capital Markets đã điều chỉnh mục tiêu giá cho Ollie’s Bargain Outlet Holdings Inc (NASDAQ:OLLI) lên 133,00 đô la, tăng từ mục tiêu trước đó là 130,00 đô la, đồng thời nhắc lại xếp hạng Outperform đối với cổ phiếu. Hiện đang giao dịch ở mức 105,25 đô la với tỷ lệ P/E là 31 lần, dữ liệu của InvestingPro cho thấy cổ phiếu đang giao dịch ở mức cao hơn so với Giá trị hợp lý được tính toán của nó. Việc sửa đổi diễn ra khi công ty công bố mua lại 40 hợp đồng thuê cửa hàng bổ sung từ Big Lots, khiến RBC Capital cập nhật ước tính chi phí trước khi khai trương và đơn vị của mình.

Nhà phân tích tại RBC Capital đã nhấn mạnh sức mạnh của hoạt động kinh doanh cơ bản của Ollie, cho thấy một kịch bản rủi ro tích cực khi công ty tiếp cận báo cáo thu nhập vào ngày 19 tháng 3. Với Điểm sức khỏe tài chính InvestingPro là 2,81 (TỐT) và tăng trưởng doanh thu ấn tượng là 12,48% trong mười hai tháng qua, công ty cho thấy các nguyên tắc cơ bản vững chắc. Mô hình của công ty dự kiến doanh số bán hàng tại cửa hàng tương đương sẽ tăng 3% trong quý IV, cao hơn một chút so với ước tính đồng thuận là 2,5% và thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) đã điều chỉnh là 1,22 đô la, so với sự đồng thuận là 1,19 đô la. Mục tiêu giá mới dựa trên khoảng 30 lần ước tính EPS điều chỉnh sửa đổi năm 2026 của RBC Capital là 4,44 đô la, tăng so với ước tính trước đó là 4,34 đô la.

Phân tích của RBC Capital cho thấy rằng ngay cả khi không có lợi nhuận thị phần từ Big Lots, Ollie’s có thể tạo ra EPS khoảng 3,80 đô la. Hoạt động với tỷ lệ hiện tại lành mạnh là 2,91 và tỷ suất lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu là 14%, công ty thể hiện hiệu quả hoạt động mạnh mẽ. Công ty tin rằng các nguyên tắc cơ bản mạnh mẽ của công ty hỗ trợ bội số ngắn hạn khoảng 27 đến 28 lần, cho thấy rủi ro giảm giá hạn chế ở mức giá cổ phiếu hiện tại. Ngược lại, với các giả định tăng thị phần khiêm tốn, EPS có thể đạt 3,90 đến 4,00 đô la, ở bội số đỉnh khoảng 30 lần, chuyển thành giá trị cổ phiếu từ 117 đến 120 đô la, thể hiện mức tăng ngụ ý từ 12 đến 15% so với mức hiện tại. Khám phá thêm thông tin chi tiết và 8 ProTips chính bổ sung cho OLLI khi đăng ký InvestingPro , bao gồm các chỉ số định giá chi tiết và phân tích tài chính toàn diện.

Nhà phân tích cũng dự đoán rằng ban lãnh đạo của Ollie sẽ cung cấp một số thông tin chi tiết về tác động bán hàng tại các cửa hàng nằm gần các địa điểm Big Lot đã đóng cửa. Kiểm tra kênh của RBC Capital chỉ ra rằng khoảng 70% trong số các cửa hàng đó đã báo cáo sự gia tăng lưu lượng khách hàng sau khi Big Lot đóng cửa. Ngoài ra, một số địa điểm của Ollie đang giảm giá khoảng 15% cho các thành viên Big Lots, điều này có thể đóng góp thêm vào hiệu suất của công ty.

Các nhà đầu tư đang theo dõi chặt chẽ khi cổ phiếu của Ollie phản ứng với những phát triển này, với các thương vụ mua lại chiến lược của công ty và tiềm năng tăng thị phần định vị nó thuận lợi trong lĩnh vực bán lẻ.

Trong một tin tức gần đây khác, Ollie’s Bargain Outlet đã trở thành tâm điểm của một số báo cáo phân tích và phát triển chiến lược. KeyBanc đã duy trì xếp hạng Tăng Tỷ Trọng đối với cổ phiếu của Ollie, trích dẫn việc công ty mua lại 40 cửa hàng cho thuê cửa hàng Big Lots trước đây là một cơ hội tăng trưởng đáng kể. Việc mua lại này là một phần của kế hoạch mở rộng lớn hơn, với mục tiêu của Ollie’s mở khoảng 75 cửa hàng mới vào năm 2025, dự kiến sẽ tác động tích cực đến doanh số bán hàng và thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS). Trong khi đó, Jefferies đã hạ xếp hạng cổ phiếu của Ollie từ Mua xuống Giữ, hạ mục tiêu giá xuống 111 đô la, do lo ngại về tăng trưởng hàng tồn kho và những thách thức do các so sánh sắp tới đặt ra.

Ngoài ra, Ollie’s đã công bố những thay đổi lãnh đạo, với Eric van der Valk đảm nhận vị trí Chủ tịch & Giám đốc điều hành, trong khi John Swygert chuyển sang Chủ tịch điều hành của Hội đồng quản trị. RBC Capital Markets đã giữ được xếp hạng Outperform, nêu bật tác động tiềm năng của việc đóng cửa cửa hàng Big Lots đối với hiệu suất của Ollie và cho thấy khả năng tăng trưởng đơn vị. Hơn nữa, JPMorgan đã tái khẳng định xếp hạng Tăng Tỷ Trọng, dự báo mức tăng tiềm năng trong doanh số bán hàng tại các cửa hàng có thể so sánh trong quý IV do các yếu tố như nhu cầu liên quan đến thời tiết và sự thay đổi trong mô hình chi tiêu của người tiêu dùng.

Cả RBC và JPMorgan đều bày tỏ sự tin tưởng vào quỹ đạo tăng trưởng của Ollie, với RBC mô hình hóa EPS ước tính là 3,91 đô la cho năm 2025 và 4,34 đô la cho năm 2026, và JPMorgan dự kiến EPS là 3,78 đô la cho năm tài chính 25 và 4,22 đô la cho năm tài chính 26. Những diễn biến này phản ánh sự lạc quan và thận trọng giữa các nhà phân tích về các sáng kiến chiến lược và điều kiện thị trường của Ollie.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.