Raymond James duy trì xếp hạng Dollar General Outperform

Vào thứ Năm, Raymond James đã khẳng định xếp hạng Outperform đối với cổ phiếu Dollar General (NYSE:DG), duy trì mục tiêu giá 100,00 đô la. Sự chứng thực được đưa ra sau khi nhà bán lẻ công bố thu nhập quý IV, vượt kỳ vọng của Phố Wall với thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) đã điều chỉnh là 1,68 đô la, cao hơn 0,17 đô la so với sự đồng thuận. Theo dữ liệu của InvestingPro , Dollar General hiện đang giao dịch ở tỷ lệ P/E là 13,32, cho thấy mức định giá hấp dẫn đối với người chơi nổi bật này trong lĩnh vực hàng tiêu dùng thiết yếu. Phân tích Giá trị hợp lý của cổ phiếu cho thấy nó có thể bị định giá thấp ở mức hiện tại. Tỷ lệ lợi nhuận gộp tốt hơn dự kiến và tỷ lệ phần trăm chi phí bán hàng, chi phí chung và hành chính đã góp phần vào hiệu suất mạnh mẽ.

Tăng trưởng doanh số bán hàng tại cửa hàng tương đương của Dollar General là 1,2% khiêm tốn so với dự báo, trong khi tỷ lệ lợi nhuận gộp cho thấy khả năng phục hồi, chỉ giảm khoảng 10 điểm cơ bản so với cùng kỳ năm ngoái bất chấp áp lực giảm giá. Công ty cũng báo cáo hàng tồn kho trên mỗi cửa hàng giảm khoảng 7% so với cùng kỳ năm ngoái. Với doanh thu mười hai tháng gần đó là 40,17 tỷ đô la và tỷ suất lợi nhuận gộp là 29,61%, công ty duy trì các chỉ số hoạt động vững chắc mặc dù phải đối mặt với môi trường bán lẻ đầy thách thức đã góp phần làm giảm giá cổ phiếu 51,57% trong năm qua. Mặc dù hướng dẫn EPS năm tài chính 2025 từ 5,10 đô la đến 5,80 đô la thấp hơn ước tính đồng thuận là 5,84 đô la, nhưng người ta tin rằng hầu hết các nhà phân tích bên mua đã điều chỉnh kỳ vọng của họ xuống một phạm vi tương tự, dự đoán áp lực trong nửa đầu năm.

Ban lãnh đạo của công ty đã vạch ra các mục tiêu dài hạn lần đầu tiên kể từ cuối năm 2022 khi hiệu suất của Dollar General bắt đầu chững lại. Các mục tiêu này bao gồm đạt được tăng trưởng doanh số bán hàng tại cửa hàng có thể so sánh được 2-3%, tỷ suất lợi nhuận hoạt động từ 6-7% vào năm 2028-2029 và tăng trưởng EPS trở lại 10% hoặc cao hơn bắt đầu từ năm 2026. Kết quả quý IV đã củng cố quan điểm rằng Dollar General đang trên con đường cải thiện hoạt động.

Thông tin chi tiết sâu hơn và ước tính sửa đổi từ Raymond James dự kiến sẽ theo sau cuộc gọi hội nghị của ban quản lý, được lên lịch vào lúc 9:00 sáng Giờ ban ngày miền Đông vào thứ Năm. Phân tích chi tiết về kết quả của quý so với mô hình của họ sẽ là một phần của bình luận sắp tới này. Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm phân tích toàn diện về tiềm năng quay vòng của Dollar General, InvestingPro cung cấp một báo cáo nghiên cứu chuyên sâu với các điểm số tình hình tài chính chi tiết và các ProTips bổ sung, một phần trong phạm vi bảo hiểm của nó đối với hơn 1.400 cổ phiếu Hoa Kỳ.

Trong một tin tức gần đây khác, Dollar General đã báo cáo thu nhập quý IV năm 2025, vượt kỳ vọng của thị trường với thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) là 1,68 đô la, so với dự báo 1,50 đô la. Doanh thu của công ty đạt 10,3 tỷ đô la, vượt một chút so với 10,26 tỷ đô la dự kiến, đánh dấu mức tăng 4,5% so với cùng kỳ năm ngoái. Nhà phân tích Arun Sundaram của CFRA đã điều chỉnh mục tiêu giá cho cổ phiếu Dollar General, giảm xuống 84 đô la từ 103 đô la, trong khi vẫn duy trì xếp hạng Giữ đối với cổ phiếu. Việc sửa đổi được đưa ra sau khi kết quả tài chính quý IV của Dollar General cho thấy doanh số bán hàng cùng cửa hàng tăng khiêm tốn là 1,2%, cao hơn mức đồng thuận 0,9%. Mặc dù vậy, công ty đã giảm lưu lượng khách hàng 1,1%, mặc dù số lượng giao dịch trung bình tăng 2,3%.

Trong tương lai, Dollar General có kế hoạch đóng cửa 96 cửa hàng cùng tên và 45 cửa hàng pOpshelf trong quý đầu tiên của năm tài chính 2026, chiếm chưa đến 1% tổng cơ sở cửa hàng của hãng. Tuy nhiên, công ty vẫn đang trên đà mở 575 cửa hàng mới trong năm tài chính 26, hướng đến mức tăng trưởng đơn vị dài hạn trên 2%. Dollar General cũng báo cáo tỷ suất lợi nhuận gộp ổn định do các biện pháp được thực hiện để giảm sự thu hẹp, chẳng hạn như loại bỏ các làn tự thanh toán và tăng nhân viên tại các cửa hàng. Công ty có các mục tiêu đầy tham vọng, đặt mục tiêu tăng trưởng EPS từ 10% trở lên vào năm tài chính 2027 và kỳ vọng tỷ suất lợi nhuận hoạt động sẽ trở lại phạm vi lịch sử từ 6% đến 7% vào năm tài chính 2029 đến 2030.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.