Tổng thống Mỹ bị Thống đốc Fed đệ đơn kiện
Investing.com - Piper Sandler đã giảm mục tiêu giá đối với UnitedHealth Group (NYSE:UNH) xuống 317,00 USD từ 353,00 USD vào hôm thứ Ba, trong khi vẫn duy trì xếp hạng Tăng Tỷ Trọng đối với cổ phiếu của gã khổng lồ trong lĩnh vực chăm sóc sức khỏe này. Cổ phiếu hiện đang giao dịch ở mức 261,53 USD, đã giảm gần 44% kể từ đầu năm, mặc dù phân tích của InvestingPro cho thấy cổ phiếu này có thể đang được định giá thấp ở mức hiện tại.
Việc điều chỉnh mục tiêu giá diễn ra sau cuộc gọi báo cáo thu nhập quý 2 năm 2025 của UnitedHealth, mà Piper Sandler mô tả là thể hiện "sự minh bạch chưa từng có" về cơ cấu kinh doanh, các yếu tố thúc đẩy thu nhập và giả định về giá cả trong các bộ phận UnitedHealthcare và Optum của công ty. Công ty vẫn duy trì nền tảng cơ bản vững chắc với tỷ lệ P/E là 11,03 và tỷ suất dòng tiền tự do mạnh mẽ.
Công ty phân tích thừa nhận rằng mức sàn thu nhập điều chỉnh trên mỗi cổ phiếu là 16,00 USD của UnitedHealth cho năm 2025 thấp hơn kỳ vọng thị trường từ 18,00-19,00 USD, nhưng khuyến nghị mua vào cổ phiếu này khi giá yếu đi.
Piper Sandler bày tỏ sự tin tưởng rằng UnitedHealth đã "chẩn đoán chính xác các vấn đề của mình" và thiết lập "con đường khắc phục đa chiều, mạch lạc" có thể hỗ trợ tốc độ tăng trưởng kép hàng năm của EPS điều chỉnh ở mức cao hai chữ số trong các năm 2026 và 2027.
Mục tiêu giá được điều chỉnh được tính toán bằng cách áp dụng hệ số mục tiêu EPS điều chỉnh không đổi là 15,0x cho ước tính năm 2027 và chiết khấu kết quả trở lại một năm với chi phí vốn bình quân gia quyền là 5,06%.
Trong các tin tức gần đây khác, UnitedHealth Group đã công bố thu nhập quý 2, cho thấy kết quả tài chính trái chiều. Thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) của công ty đạt 4,08 USD, thấp hơn mức dự kiến 4,45 USD, đánh dấu mức thất vọng 8,31%. Mặc dù vậy, UnitedHealth đã chứng kiến mức tăng 13% về doanh thu so với cùng kỳ năm ngoái, đạt 112 tỷ USD. Về xếp hạng của các nhà phân tích, Mizuho duy trì xếp hạng Vượt trội cho UnitedHealth, đặt mục tiêu giá 350,00 USD, dựa trên triển vọng của công ty cho năm 2025 và 2026. Tuy nhiên, BofA Securities đã điều chỉnh mục tiêu giá cho UnitedHealth xuống 300,00 USD từ 350,00 USD, viện dẫn tốc độ phục hồi chậm hơn dự kiến. Gã khổng lồ trong lĩnh vực chăm sóc sức khỏe này cũng chỉ ra rằng họ dự kiến áp lực giá và xu hướng chi phí y tế cao sẽ tiếp tục kéo dài đến năm 2026, với dự báo biên lợi nhuận âm trong mảng kinh doanh Medicaid vào thời điểm đó. Những diễn biến này phản ánh những thách thức và điều chỉnh đang diễn ra trong bối cảnh tài chính của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.