Hôm thứ Tư, Keefe, Bruyette & Woods đã điều chỉnh mục tiêu giá cổ phiếu của mình cho Essent Group (NYSE: ESNT), một công ty bảo hiểm thế chấp. Nhà phân tích đã giảm mục tiêu giá xuống 72,00 đô la từ 75,00 đô la trước đó trong khi vẫn duy trì xếp hạng Outperform đối với cổ phiếu.
Phân tích của công ty nhấn mạnh Essent Group cùng với Radian Group (NYSE:RDN) là những lựa chọn hàng đầu trong quý, lưu ý rằng cổ phiếu của cả hai công ty đang giao dịch ngay trên giá trị sổ sách của chúng.
Keefe, Bruyette & Woods bày tỏ sự ưa thích đối với các công ty bảo hiểm thế chấp (MI) giao dịch gần với giá trị sổ sách, bao gồm Essent Group, Radian Group và một công ty giấu tên khác được gọi là ACT. Những công ty này được ưa chuộng hơn so với các đối thủ cạnh tranh như MGIC Investment Corp. (NYSE:MTG) và NMI Holdings Inc. (NASDAQ:NMIH), giao dịch ở bội số cao hơn giá trị sổ sách của họ.
Triển vọng của công ty đối với Essent Group dựa trên kỳ vọng về lợi nhuận trên cổ phiếu (ROE) ở mức thấp hai con số đến giữa tuổi thiếu niên. Hơn nữa, tiềm năng để các công ty này hoàn vốn thông qua mua lại được coi là một yếu tố tích cực, đặc biệt là đối với các nhà đầu tư có thời gian dài hơn.
Dữ liệu của InvestingPro tiết lộ rằng Essent đã duy trì ROE mạnh mẽ là 14% và liên tục tăng cổ tức trong sáu năm liên tiếp, với tốc độ tăng trưởng cổ tức 12% trong mười hai tháng qua.
Khả năng phục hồi của thu nhập bảo hiểm thế chấp trong trường hợp lãi suất vẫn cao hơn trong một thời gian dài và nguồn gốc khoản vay thấp cũng được ghi nhận. Keefe, Bruyette & Woods tin rằng Tập đoàn Essent và các công ty cùng ngành có vị trí tốt trên thị trường do sự tăng trưởng của bảo hiểm có hiệu lực (IIF), điều này thúc đẩy thu nhập của họ.
Trong một tin tức gần đây khác, Tập đoàn Essent đã báo cáo hiệu suất quý 3 ổn định khi đối mặt với những thách thức kinh tế. Công ty đã ghi nhận thu nhập ròng là 176 triệu đô la, tương đương 1,65 đô la trên mỗi cổ phiếu pha loãng, giảm nhẹ so với 178 triệu đô la và 1,66 đô la trên mỗi cổ phiếu trong cùng kỳ năm ngoái. Bất chấp những trở ngại như biến động kinh tế và các cơn bão gần đây, danh mục bảo hiểm thế chấp của công ty đã tăng trưởng và công ty duy trì vị thế vốn vững chắc.
Danh mục bảo hiểm thế chấp đã mở rộng lên 243 tỷ đô la, đánh dấu mức tăng 2% so với cùng kỳ năm ngoái. Cùng với đó, thu nhập đầu tư và thu nhập khác tăng, với dự phòng cho các khoản lỗ được ghi nhận là 30,7 triệu đô la. Công ty cũng trả cổ tức 58 triệu đô la và mua lại cổ phiếu trị giá 9,6 triệu đô la.
Giám đốc điều hành của Essent Group, Mark Casale, nhắc lại cam kết của công ty đối với việc mở rộng chiến lược và kỷ luật tài chính. Mặc dù tỷ lệ vỡ nợ tăng nhẹ lên 1,95%, chủ yếu là do các yếu tố theo mùa và sự lão hóa danh mục đầu tư, công ty dự đoán sẽ trở lại bình thường trong tương lai.
Danh mục đầu tư của công ty đang dần trở lại hỗn hợp bình thường, với việc tăng cường đầu tư vào trái phiếu doanh nghiệp và chứng khoán nợ. Đây là một trong những phát triển gần đây của Tập đoàn Essent.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.