Chốt lời dồn dập, vàng thế giới mất đà trước sức nóng lãi suất
Vào thứ Năm, nhà phân tích Meyer Shields của Keefe, Bruyette & Woods đã điều chỉnh mục tiêu giá cho cổ phiếu James River Group Holdings (NASDAQ: JRVR) xuống còn 5,00 đô la, giảm so với mục tiêu trước đó là 6,00 đô la. Công ty duy trì xếp hạng Market Perform đối với cổ phiếu. Đánh giá lại của Shields diễn ra sau báo cáo thu nhập quý IV năm 2024 của James River và cuộc gọi hội nghị sau đó.
Nhà phân tích đã trích dẫn một số lý do cho mục tiêu giá giảm, bao gồm tăng trưởng phí bảo hiểm gộp dự kiến chậm lại, tăng cường dự trữ khiêm tốn liên tục và tỷ lệ chi phí tăng. Những yếu tố này được giảm thiểu một phần nhờ dự báo giảm tỷ lệ tổn thất lõi. Ước tính thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) sửa đổi cho năm 2025 và 2026 hiện lần lượt là 1,20 đô la và 1,30 đô la, giảm đáng kể so với dự báo trước đó là 1,55 đô la và 1,60 đô la. Dữ liệu của InvestingPro cho thấy công ty đã gặp khó khăn gần đây, với lợi nhuận đáng kể -38,92% trong sáu tháng qua, mặc dù các nhà phân tích kỳ vọng sẽ trở lại có lợi nhuận trong năm nay.
Shields lưu ý rằng mặc dù môi trường hoạt động thuận lợi hơn cho thương vong đặc biệt, niềm tin của nhà đầu tư có thể chậm xây dựng do lo ngại về dự đoán tổn thất hiện tại và tương lai của công ty cũng như sự đầy đủ của các biện pháp bảo vệ dự trữ. Sự cảnh giác này dự kiến sẽ hạn chế tiềm năng tăng giá trong ngắn hạn của cổ phiếu. Công ty hiện giao dịch với tỷ lệ Giá / Sách là 0,41, cho thấy giá trị tài sản cơ bản đáng kể bất chấp những thách thức trong hoạt động. Để hiểu sâu hơn về các chỉ số định giá và triển vọng trong tương lai của JRVR, các nhà đầu tư có thể truy cập phân tích toàn diện thông qua các báo cáo nghiên cứu chi tiết của InvestingPro, có sẵn cho hơn 1.400 cổ phiếu Mỹ.
Mục tiêu giá mới là 5,00 đô la dựa trên 3,8 lần thu nhập trên mỗi cổ phiếu ước tính năm 2025 của công ty đối với James River. Lập trường của Keefe, Bruyette & Woods phản ánh một triển vọng thận trọng, cân bằng những cải thiện tiềm năng trong phân khúc thương vong đặc biệt của công ty với những cơn gió ngược tài chính và nhu cầu thị trường phải thích nghi với các chiến lược và dự báo tài chính của công ty bảo hiểm.
James River Group Holdings vẫn chưa phản hồi công khai về mục tiêu giá sửa đổi và duy trì xếp hạng. Hiệu suất cổ phiếu của công ty trong những tuần tới có thể sẽ phản ánh phản ứng của thị trường đối với cả báo cáo thu nhập và kỳ vọng cập nhật của nhà phân tích.
Trong một tin tức gần đây khác, James River Group Holdings đã báo cáo một khoản bỏ lỡ thu nhập đáng kể trong quý IV năm 2024. Công ty đã công bố khoản lỗ hoạt động ròng đã điều chỉnh là 40,8 triệu đô la, tương đương 0,99 đô la trên mỗi cổ phiếu pha loãng, thấp hơn đáng kể so với ước tính của nhà phân tích là lỗ 0,49 đô la trên mỗi cổ phiếu. Doanh thu trong quý cũng không đạt kỳ vọng, đạt 126,71 triệu đô la so với 140,58 triệu đô la dự kiến. Sự thiếu hụt này được cho là do khoản thanh toán 52,8 triệu đô la liên quan đến hợp đồng tái bảo hiểm phát triển bất lợi và 27 triệu đô la được coi là cổ tức từ việc sửa đổi Cổ phiếu ưu đãi Series A.
Trong một diễn biến khác, Hội đồng quản trị của công ty đã quyết định tăng các khoản thanh toán lương cho điều hành cho năm 2024, mặc dù không đáp ứng đầy đủ các mục tiêu hiệu suất. Quyết định này bị ảnh hưởng bởi các hoạt động chiến lược, bao gồm các giao dịch tái bảo hiểm hồi tố. Trong khi đó, Truist Securities đã hạ mục tiêu giá cho James River Group từ 6,00 USD xuống 5,00 USD, duy trì xếp hạng Hold do những bất ổn xung quanh dự trữ của công ty. Ngoài ra, ban lãnh đạo của công ty sẽ chứng kiến những thay đổi với Chủ tịch không điều hành Ollie L. Sherman Jr. nghỉ hưu và Christine LaSala được bổ nhiệm làm Chủ tịch không điều hành tiếp theo.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.