Goldman Sachs nâng xếp hạng cổ phiếu Old Dominion lên Mua

Vào thứ Hai, Goldman Sachs đã nâng xếp hạng cổ phiếu của Old Dominion Freight Line (NASDAQ:ODFL) lên Mua từ mức Trung lập trước đó. Cùng với việc nâng xếp hạng, công ty cũng tăng mục tiêu giá lên 200 USD từ 190 USD. Quyết định này là kết quả của việc áp dụng hệ số mục tiêu mới khoảng 33,0x cho các ước tính thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) không thay đổi trong bốn quý tới, ở mức 6,05 USD. Theo dữ liệu của InvestingPro, ODFL hiện giao dịch ở tỷ lệ P/E là 29,86x, với cổ phiếu đã giảm khoảng 29% trong sáu tháng qua.

Các nhà phân tích của Stifel tin rằng hệ số giá trên thu nhập (P/E) đã điều chỉnh hiện phản ánh chính xác hơn mức trung bình lịch sử của Old Dominion, xét đến độ lệch chuẩn trên mức trung bình trong năm năm qua. Sự điều chỉnh này tính đến sự mở rộng điển hình của tỷ lệ P/E theo chu kỳ, khi thu nhập đạt đến mức thấp nhất trước khi phục hồi để dự đoán tăng trưởng trong tương lai. Công ty duy trì nền tảng cơ bản vững chắc, với phân tích của InvestingPro cho thấy sức khỏe tài chính mạnh mẽ, bao gồm nhiều tiền mặt hơn nợ trên bảng cân đối kế toán và tỷ suất lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu ấn tượng 27%.

Mục tiêu giá mới là 200 USD, tăng từ mục tiêu trước đó là 190 USD, dựa trên hệ số P/E đã điều chỉnh. Công ty duy trì ước tính EPS cho các quý sắp tới, cho thấy triển vọng ổn định đối với hiệu suất tài chính của công ty trong ngắn hạn.

Phân tích của Goldman Sachs cho thấy thị trường sẽ bắt đầu hướng tới tiềm năng tăng trưởng cho Old Dominion, vì có vẻ như thu nhập đang bị nén và gần đạt đến mức đáy. Cách tiếp cận hướng tới tương lai này là điển hình khi thị trường dự đoán sự phục hồi và giai đoạn tăng trưởng tiếp theo của một công ty.

Việc nâng cấp và mục tiêu giá mới phản ánh triển vọng tích cực cho Old Dominion Freight Line, vì công ty được kỳ vọng sẽ trải qua sự phục hồi theo chu kỳ trong thu nhập, dẫn đến sự cải thiện dự kiến trong quỹ đạo tăng trưởng của công ty.

Trong các tin tức gần đây khác, Old Dominion Freight Line đã báo cáo thu nhập quý một năm 2025, cho thấy thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) là 1,19 USD, vượt dự báo 1,16 USD. Tuy nhiên, công ty đã trải qua sự sụt giảm 5,8% về doanh thu so với cùng kỳ năm trước, tổng cộng 1,37 tỷ USD, thấp hơn một chút so với mức dự kiến 1,38 tỷ USD. Mặc dù có những thách thức này, Old Dominion vẫn duy trì thị phần và thể hiện khả năng quản lý lợi nhuận mạnh mẽ với mức tăng 2,2% về doanh thu trên mỗi trăm pound. Nhà phân tích của Benchmark, ông Christopher Kuhn, duy trì xếp hạng Giữ đối với Old Dominion, lưu ý tỷ lệ hoạt động tốt hơn dự kiến của công ty nhưng hạ thấp ước tính trong tương lai do dự đoán doanh thu sẽ giảm.

BMO Capital Markets cũng đã điều chỉnh triển vọng của mình, duy trì xếp hạng Phù hợp với Thị trường trong khi giảm mục tiêu giá từ 186 USD xuống 175 USD, viện dẫn những thách thức về nhu cầu dai dẳng. Tương tự, các nhà phân tích của Stephens đã điều chỉnh mục tiêu giá của họ xuống 180 USD từ 200 USD trong khi duy trì xếp hạng Tăng Tỷ Trọng, ghi nhận chất lượng dịch vụ mạnh mẽ của công ty giữa những thách thức về nhu cầu. Để đối phó với điều kiện thị trường, Old Dominion đã giảm chi tiêu vốn cho năm 2025, trì hoãn một số dự án và tập trung vào việc duy trì sự xuất sắc trong dịch vụ.

Công ty dự đoán doanh thu tháng 4 sẽ giảm 6% nhưng kỳ vọng cải thiện tỷ lệ hoạt động khoảng 100 điểm cơ bản trong quý hai năm 2025. Các nhà phân tích đã nhấn mạnh lợi thế chiến lược của Old Dominion trong công suất dư thừa, đặt công ty ở vị thế thuận lợi để giành thị phần trong thời kỳ ngành công nghiệp phục hồi. Chiến lược định giá của công ty vẫn mạnh mẽ, với ban lãnh đạo dự đoán mức tăng 5,0%-5,5% so với cùng kỳ năm trước về doanh thu trên mỗi trăm pound trong quý hai.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.