DA Davidson nâng mục tiêu cổ phiếu ULTA Beauty lên 485 USD, duy trì khuyến nghị Mua

Vào thứ Sáu, ông Michael Baker, chuyên gia phân tích của DA Davidson, đã tăng mục tiêu giá cổ phiếu ULTA Beauty (NASDAQ: ULTA) lên 485 USD từ mức 415 USD trước đó, đồng thời duy trì khuyến nghị Mua đối với cổ phiếu này. Sự điều chỉnh này diễn ra sau khi nhận thấy ULTA Beauty, hiện đang giao dịch ở mức 421,79 USD với giá trị vốn hóa thị trường 19 tỷ USD, đã vượt qua thành công phần lớn quá trình triển khai cửa hàng Sephora trong cửa hàng, việc này đã được hoàn thành phần lớn vào quý 3 năm 2024. Theo dữ liệu từ InvestingPro, tám nhà phân tích gần đây đã điều chỉnh tăng dự báo thu nhập cho giai đoạn sắp tới, cho thấy sự tự tin ngày càng tăng vào quỹ đạo phát triển của công ty.

Ông Baker lưu ý rằng kể từ khi triển khai, ULTA đã chứng kiến sự cải thiện trong doanh số bán hàng tại các cửa hàng so sánh được (comps), với ba quý liên tiếp có xu hướng tăng tốc. Quý gần đây nhất cho thấy mức tăng đáng kể lên 2,9% trong comps, vượt quá kỳ vọng. Kết quả này cho thấy động lực tích cực cho công ty, được phản ánh qua các chỉ số tài chính ấn tượng. Phân tích của InvestingPro cho thấy ULTA duy trì tỷ suất lợi nhuận gộp lành mạnh ở mức 42,8% và tỷ suất lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu mạnh mẽ ở mức 50%, thể hiện hiệu quả hoạt động cao.

Mặc dù áp lực cạnh tranh đang diễn ra, đặc biệt là từ Amazon và sàn giao dịch của Walmart, những nơi đang gia tăng sự hiện diện trong lĩnh vực làm đẹp, ông Baker tin rằng ULTA đang trên đà phục hồi. Công ty đang bắt đầu giành lại thị phần khi làn sóng ban đầu từ sự mở rộng của Sephora dần phai nhạt. Dữ liệu từ InvestingPro cho thấy ULTA hoạt động với mức nợ vừa phải và duy trì thanh khoản mạnh, với tài sản hiện tại vượt quá nghĩa vụ ngắn hạn theo tỷ lệ 1,7, đặt công ty ở vị thế tốt để vượt qua các thách thức cạnh tranh.

Ông Baker đã khen ngợi ULTA Beauty về kết quả hoạt động mạnh mẽ trong số các nhà bán lẻ lớn, nhấn mạnh khả năng đạt được "cú hat-trick" gồm vượt kỳ vọng về lợi nhuận, vượt dự báo doanh thu và nâng hướng dẫn tương lai trong quý 1 năm 2025. Thành tích này càng củng cố vị thế của công ty như một nhà lãnh đạo trong ngành.

Mục tiêu giá mới 485 USD dựa trên hệ số 15 lần ước tính thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) năm 2026 của DA Davidson cho ULTA Beauty. Triển vọng của ông Baker vẫn lạc quan khi ULTA tiếp tục thể hiện khả năng phục hồi và tăng trưởng trong thị trường bán lẻ mỹ phẩm cạnh tranh.

Trong các tin tức gần đây khác, ULTA Beauty đã báo cáo kết quả tài chính mạnh mẽ, thu hút sự chú ý từ nhiều nhà phân tích. Công ty đã vượt kỳ vọng quý 1 với thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) đạt 6,70 USD, vượt qua ước tính đồng thuận là 5,81 USD. Điều này được thúc đẩy bởi mức tăng 2,9% trong doanh số bán hàng tại các cửa hàng so sánh được và cải thiện biên lợi nhuận hoạt động. Kết quả là, ULTA đã điều chỉnh hướng dẫn EPS cho năm tài chính 2025 trong khoảng từ 22,65 USD đến 23,20 USD, phản ánh kết quả hoạt động mạnh mẽ.

Một số nhà phân tích đã điều chỉnh mục tiêu giá cho ULTA Beauty. Morgan Stanley nâng mục tiêu lên 550 USD, trích dẫn kịch bản rủi ro/phần thưởng tích cực và thành công của các sáng kiến chiến lược của ULTA. JPMorgan tăng mục tiêu lên 525 USD, nhấn mạnh việc ULTA giành được thị phần và khả năng sinh lời dưới thời CEO mới Kecia Steelman. Raymond James đặt mục tiêu mới là 500 USD, lưu ý sự tự tin vào quỹ đạo tăng trưởng và cơ hội thị trường của ULTA.

Các nhà phân tích khác, bao gồm Citi và BofA Securities, cũng đã điều chỉnh mục tiêu giá của họ lên 450 USD và 455 USD, tương ứng, duy trì xếp hạng trung lập. Những điều chỉnh này phản ánh kết quả quý 1 mạnh mẽ của ULTA và tiềm năng tiếp tục có kết quả tích cực, bất chấp những bất ổn kinh tế. Nhìn chung, khả năng tạo sự khác biệt của ULTA trong một thị trường cạnh tranh đã khiến các nhà phân tích lạc quan về triển vọng tương lai của công ty.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.