Cổ phiếu Johnson Controls bị Oppenheimer hạ xếp hạng xuống Perform do định giá

Investing.com - Oppenheimer đã hạ xếp hạng Johnson Controls (NYSE:JCI) từ Outperform xuống Perform vào thứ Sáu, với lý do định giá cổ phiếu đã đạt mức cao kỷ lục. Công ty có vốn hóa thị trường 68 tỷ USD hiện đang giao dịch ở mức P/E 31, với giá cổ phiếu 103,48 USD chỉ thấp hơn 1% so với mức cao nhất trong 52 tuần là 105,19 USD. Theo phân tích của InvestingPro, cổ phiếu dường như đang giao dịch trên Giá trị Hợp lý của nó.

Công ty nghiên cứu lưu ý rằng cổ phiếu Johnson Controls đã vượt trội so với mức trung bình của các công ty cùng ngành cả trong quý và từ đầu năm đến nay, đẩy định giá lên mức hiện tại ngụ ý sự cải thiện nhanh hơn về hiệu suất tài chính so với kỳ vọng của thị trường. Cổ phiếu đã mang lại lợi nhuận ấn tượng 31,7% từ đầu năm đến nay và 54,7% trong năm qua. Dữ liệu từ InvestingPro cho thấy công ty duy trì điểm Piotroski hoàn hảo là 9, với 12 thông tin chi tiết quan trọng khác dành cho người đăng ký.

Ông Noah Kaye, nhà phân tích của Oppenheimer, đã giải thích quyết định chuyển sang trạng thái chờ đợi trong khi chờ kết quả từ cuộc đánh giá chiến lược đang diễn ra của công ty, được dẫn dắt bởi CEO và hướng dẫn bởi các nguyên tắc tinh gọn và lấy khách hàng làm trung tâm.

Định giá hiện tại dường như phản ánh triển vọng tăng trưởng cải thiện theo mô hình hoạt động tinh gọn của Johnson Controls, theo ghi chú nghiên cứu được phát hành vào sáng thứ Sáu.

Việc hạ xếp hạng cũng xem xét các đòn bẩy tiềm năng để tạo giá trị cho cổ đông có thể xuất hiện từ cuộc đánh giá chiến lược, mặc dù Oppenheimer cho biết họ sẽ chờ đợi thêm chi tiết trước khi xem xét lại xếp hạng của mình.

Trong các tin tức gần đây khác, Johnson Controls đã công bố chương trình mua lại cổ phiếu trị giá 9 tỷ USD, bổ sung vào 1,1 tỷ USD còn lại từ ủy quyền trước đó. Công ty dự kiến sẽ triển khai khoảng 5 tỷ USD trong ba đến sáu tháng tới. Ngoài ra, Moody’s đã nâng xếp hạng nợ không đảm bảo cao cấp của Johnson Controls lên Baa1 từ Baa2, trích dẫn cải thiện biên EBITDA và khả năng tạo tiền mặt. Moody’s cũng lưu ý quy mô đáng kể và cơ sở khách hàng đa dạng của công ty trong các lĩnh vực HVAC thương mại và kiểm soát tòa nhà. Trong khi đó, UBS duy trì xếp hạng mua đối với Johnson Controls, dự báo lợi nhuận tăng 70% từ năm tài chính 2025 đến năm tài chính 2028. Dự báo này được cho là nhờ cải thiện biên lợi nhuận cơ cấu và lợi nhuận vốn mạnh mẽ. Tuy nhiên, Oppenheimer đã hạ xếp hạng Johnson Controls xuống Perform từ Outperform, chờ đợi thêm chi tiết về đánh giá chiến lược của công ty. Cuối cùng, Johnson Controls đã tái cơ cấu cấu trúc tổ chức từ bốn xuống ba phân khúc báo cáo để phản ánh tốt hơn hoạt động và chiến lược tăng trưởng của mình.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.