Xu hướng ngân hàng lấn sân chứng khoán ngày càng rõ nét
Vào thứ Năm, Citi duy trì xếp hạng Mua đối với cổ phiếu của Capital One Financial (NYSE: COF) và tăng mục tiêu giá lên 225 đô la từ 190 đô la trước đó. Việc điều chỉnh phản ánh triển vọng tích cực về tăng trưởng thu nhập tiềm năng của công ty sau khi mua lại Discover.
Nhà phân tích từ Citi nhấn mạnh rằng cổ phiếu của Capital One đã tăng 18% kể từ cuối tháng 10, vượt trội so với Chỉ số Ngân hàng (BKX), tăng 9%. Sự gia tăng này được cho là do sự lạc quan của thị trường đối với việc chấp thuận việc Capital One mua lại Discover sau cuộc bầu cử gần đây.
Nhà phân tích bày tỏ sự tin tưởng vào việc mua lại như một động thái chiến lược để tận dụng các khoản đầu tư đáng kể trong nhiều năm của Capital One. Với cổ phiếu của công ty được giao dịch ở mức 1,6 lần giá trị sổ sách hữu hình (TBV), định giá hiện tại được coi là mang lại một kịch bản rủi ro/phần thưởng hấp dẫn cho các nhà đầu tư. Theo nhà phân tích, thị trường có thể đang đánh giá thấp tiềm năng thu nhập mà Capital One có thể nhận ra sau khi thỏa thuận được kết thúc.
Capital One được mô tả là có xu hướng cốt lõi mạnh mẽ, bao gồm bảng cân đối kế toán có vị trí tốt thuận lợi cho lãi suất thấp hơn, tăng trưởng phí mạnh mẽ và tăng trưởng chậm lại hàng năm về nợ quá hạn (DQ). Nhà phân tích nhắc lại xếp hạng Mua, trích dẫn những yếu tố này là nền tảng cho mục tiêu giá được nâng lên.
Giá mục tiêu sửa đổi cũng dựa trên chi phí vốn chủ sở hữu (CoE) giảm, chuyển từ 12% lên 11%, phản ánh các giả định chu kỳ sớm. Hơn nữa, có dự đoán về sự gia tăng lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu phổ thông hữu hình (ROTCE) lên mức thấp 20%, điều này có thể biện minh cho bội số cao hơn đáng kể cho cổ phiếu của công ty.
Trong một tin tức gần đây khác, Capital One Financial Corp đã tiết lộ dữ liệu tính phí và quá hạn thẻ tín dụng vào tháng 10, cung cấp cho các nhà đầu tư các chỉ số hiệu suất tín dụng chính. Đồng thời, công ty đã tuyên bố cổ tức cho cả cổ phiếu phổ thông và các loạt cổ phiếu ưu đãi khác nhau, với các khoản thanh toán dự kiến vào tháng 11 và tháng 12 năm 2024.
Tuy nhiên, Capital One cũng đang phải đối mặt với hành động thực thi có thể xảy ra của Cục Bảo vệ Tài chính Người tiêu dùng về các cáo buộc xuyên tạc liên quan đến tài khoản tiết kiệm của mình.
Công ty đang tìm kiếm sự chấp thuận theo quy định cho đề xuất mua lại Discover Financial Services trị giá 35,3 tỷ đô la, đang được Tổng chưởng lý New York xem xét kỹ lưỡng vì các vi phạm chống độc quyền tiềm ẩn.
Lĩnh vực ngân hàng đang dự đoán những thay đổi về quy định với khả năng Donald Trump trở lại làm tổng thống. Những thay đổi này có thể dẫn đến sự gia tăng các vụ mua bán và sáp nhập ngân hàng, nới lỏng các yêu cầu về vốn và hợp lý hóa các phê duyệt sáp nhập.
Các nhà phân tích từ các công ty như Raymond James và AJ Bell dự đoán một môi trường thuận lợi hơn cho các giao dịch ngân hàng và nới lỏng các hạn chế đối với việc sử dụng tiền mặt của các ngân hàng. Đây là những phát triển gần đây trong lĩnh vực tài chính và hoạt động của Capital One.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Hiệu suất gần đây và triển vọng tương lai của Capital One Financial phù hợp với triển vọng tích cực được trình bày trong bài viết. Theo dữ liệu của InvestingPro, cổ phiếu của công ty đã cho thấy lợi nhuận ấn tượng, với tổng lợi nhuận giá 73,63% trong năm qua và lợi nhuận 29,69% trong ba tháng qua. Hiệu suất mạnh mẽ này hỗ trợ quan sát của Citi về Capital One vượt trội so với Chỉ số Ngân hàng.
Mẹo InvestingPro nhấn mạnh rằng Capital One là một công ty nổi bật trong ngành Tài chính Tiêu dùng và đã duy trì chi trả cổ tức trong 30 năm liên tiếp, nhấn mạnh sự ổn định và cam kết của nó đối với lợi nhuận của cổ đông. Tỷ lệ P/E của công ty là 17,21 và tỷ lệ giá trên sổ sách là 1,2 cho thấy rằng bất chấp những lợi nhuận gần đây, vẫn có thể có dư địa tăng trưởng, phù hợp với quan điểm của Citi về kịch bản rủi ro/lợi nhuận hấp dẫn.
Hơn nữa, lợi nhuận của Capital One được nhấn mạnh bởi Mẹo InvestingPro chỉ ra rằng các nhà phân tích dự đoán công ty sẽ có lợi nhuận trong năm nay, điều này phù hợp với đề cập của bài báo về các xu hướng cốt lõi mạnh mẽ và tăng trưởng thu nhập tiềm năng. Tỷ suất lợi nhuận hoạt động của công ty là 20,62% trong mười hai tháng qua tiếp tục hỗ trợ triển vọng tích cực này.
Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm thông tin chi tiết toàn diện hơn, InvestingPro cung cấp 11 mẹo bổ sung cho Capital One Financial, cung cấp sự hiểu biết sâu sắc hơn về tình hình tài chính và vị thế thị trường của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.