Tuần này: Xu hướng giảm trên thị trường dự kiến tạm dừng trước khi Biden nhậm chức

Cổ phiếu Mỹ đã giảm trong ngày giao dịch cuối cùng của tuần trước khi S&P 500, Dow Jones, NASDAQ và Russell 2000 đều có một đợt sụt giảm mạnh vào thứ Sáu, sau khi các ngân hàng lớn ở Phố Wall đưa ra kết quả thu nhập quý 4 không đồng nhất và dữ liệu bán lẻ tháng 12 dưới mức kỳ vọng.

Với việc các thị trường cuối cùng đã nhận được một sự xác nhận vào cuối ngày thứ Năm từ Tổng thống đắc cử Mỹ Joseph Biden rằng một gói kích thích bổ sung sẽ được đưa ra sau khi ông nhậm chức vào thứ Tư, ngày 20 tháng 1, chứng khoán có thể sẽ dao động không quá lớn trong tuần tới trong khi chờ đợi các động thái tiếp theo của vị Tổng thống mới.

Cổ phiếu lĩnh vực Tài chính, Năng lượng dự kiến một đợt bán tháo

Các nhà đầu tư cổ phiếu đã kiếm được một số lợi nhuận vào cuối phiên giao dịch tuần trước, sau khi Tổng thống sắp nhậm chức Biden công bố gói cứu trợ Covid trị giá 1,9 nghìn tỷ đô la, gây áp lực khiến cho chỉ số SPX giảm 1,5% so với mức kỷ lục đã đạt đưuọc vào hôm thứ Sáu của tuần trước đó. Tuy nhiên, cổ phiếu có lẽ không trượt giá chỉ vì các nhà đầu tư đã chú ý đến tin đồn về khoản hỗ trợ tài chính bổ sung dưới sự lãnh đạo của Đảng Dân chủ hiện đang đưa ra rất nhiều những tin tức về gói kích thích này.

Nguy cơ địa chính trị ngày càng gia tăng, vì đại dịch tiếp tục bùng phát trên khắp nước Mỹ và nhiều nơi trên thế giới trong khi việc phân phối vắc-xin vẫn đang trong tốc độ chậm một cách đáng thất vọng. Một nguy cơ khác là chủng Coronavirus đột biến lây lan nhanh chóng xuất hiện ở nhiều nơi trên toàn thế giới.

S&P 500 giảm ngày thứ hai liên tiếp vào thứ Sáu.

Chỉ số chuẩn cuối cùng đã phá vỡ xu hướng sau khi không thể vượt qua được mức kháng cự của một mô hình nến Hanging man đã được xác nhận hoàn toàn vào phiên giao dịch trước đó. Chỉ báo RSI và MACD dường như đang chuẩn bị chạm đáy, đưa giá kiểm tra lại đường xu hướng tăng từ mức thấp nhất của tháng 3.

Lĩnh vực ngân hàng đã bị bán tháo vào thứ Sáu sau khi JPMorgan Chase (NYSE: JPM) và Wells Fargo (NYSE: WFC) báo cáo thu nhập quý IV kém hơn mong đợi. WFC lao dốc, (-7,8%), sau mức giảm trong ước tính doanh thu. Jim Cramer của CNBC cho rằng việc bán tháo đáng kể là do ít người vay tiền hơn trong thời kỳ đại dịch và cuộc nói chuyện thẳng thắn của Giám đốc điều hành WFC Charles Scharf với các hướng dẫn không quá cao.

Về mặt kỹ thuật, đây có thể là một đợt giảm mua, một sự điều chỉnh trong kênh tăng giá, sau khi DMA 50 vượt qua DMA 200, kích hoạt một dấu thập vàng.

Điểm chuẩn rộng lớn cũng bị kéo xuống bởi cổ phiếu nhóm năng lượng, (-3,9%), khi Exxon Mobil (NYSE: XOM) giảm 4,8% sau tin tức về việc định giá tài sản quá cao.

Cổ phiếu đã hoàn thành một mô hình Ngôi sao buổi tối ở đầu kênh tăng. Giá đang kiểm tra lại mức đáy của kênh, nhưng RSI là 80, cho thấy cổ phiếu đang bị bán quá mức, có thể báo hiệu sự hình thành của đỉnh mô hình vai – đầu – vai.

Lĩnh vực Bất động sản tăng tốt hơn vào thứ Sáu, (+1,5%) và tăng 1,9% trong tuần, sau khi FED đề xuất rằng họ sẽ giữ lãi suất ở mức thấp kỷ lục. Trên cơ sở hàng tuần, S&P 500 lần đầu tiên giảm sau ba tuần. Với mức giảm 1,5% trong tuần, đây là hoạt động tồi tệ nhất của chỉ số trong 11 tuần vừa qua.

Lợi tức, bao gồm cả trái phiếu kho bạc kỳ hạn 10 năm, đã giảm sau khi tăng 20 điểm cơ bản trong tuần trước, mức cao nhất kể từ mức gần 24 điểm cơ bản mà nó đạt được trong tuần đầu tiên của tháng 6.

Việc bán tháo trái phiếu kho bạc của tuần trước đã đẩy lợi suất lên trên mức tâm lý 1% lần đầu tiên kể từ tháng 3.

Kỳ vọng về gói kích thích bổ sung, cùng với giá hàng hóa tăng và đồng đô la vẫn ở mức thấp tăng khả năng thúc đẩy lạm phát cao hơn trong giai đoạn tới, lần đầu tiên trong nhiều năm, nhu cầu đối với trái phiếu có lợi suất được thúc đẩy cao hơn, vì lạm phát tăng nhanh sẽ làm giảm sức mua của trái phiếu đối với dòng tiền trong tương lai.

Tuy nhiên, dữ liệu lạm phát của tuần trước chỉ cho thấy mức tăng giá rất ít trong tháng 12. CPI cốt lõi (không bao gồm lương thực và năng lượng biến động) tăng 1,6%, thấp hơn nhiều so với mức trung bình 2,2% của năm 2019. Từ góc độ kỹ thuật, lợi suất đã tìm thấy ngưỡng kháng cự tại khoảng cách giảm vào thứ Tư, theo sau một nến ngôi sao băng của ngày thứ Ba khi tỷ giá không thoát khỏi kênh tăng, trong một nỗ lực tăng lên mức cao hơn. Chỉ báo RSI tại mức 78 cho thấy mức quá mua cao nhất kể từ tháng 10 năm 2018 khi lợi suất đạt mức cao nhất là 3,26%.

Tại thời điểm này, tỷ giá còn một chặng đường dài để giảm trước khi chạm đáy của kênh tăng, trong khi vẫn duy trì quỹ đạo đi lên của chúng.

Đồng đô la tăng vào thứ Sáu, đánh dấu mức tăng thứ hai hàng tuần, lần đầu tiên kể từ đầu tháng 9.

Về mặt kỹ thuật, đồng đô la Mỹ đã đóng cửa cao hơn một chút so với đường xu hướng của ngày 7 tháng 12, có khả năng tạo động lực cho đồng bạc xanh tạo thành một đường xu hướng giảm kể từ mức cao nhất của tháng Ba. Mặc dù quan điểm này được hỗ trợ bởi các chỉ báo RSI, ROC và MACD đều tạo đáy, nhưng nó cũng có thể tăng theo mô hình xu hướng giảm tự nhiên trong kênh giảm kể từ ngày 9 tháng 10, trong khi vẫn nằm trong kênh lớn hơn kể từ đỉnh tháng 3.

Sau khi không giữ được đột phá tăng 3%, giá vàng đã lùi xuống dưới đường  DMA 200.

Kim loại quý đang phát triển một cờ hiệu giảm giá sau khi lao dốc 7,3% chỉ trong vòng 4 phiên.

Bitcoin đã giảm 6,2% vào cuối tuần, kéo dài đà trượt giá 10,25% so với tuần trước. Đây là tuần thua lỗ đầu tiên sau bốn tuần tăng liên tiếp đối với tiền điện tử, chuỗi tăng giá dài nhất kể từ 5 tuần tăng liên tiếp vào giữa tháng 11.

Đồng tiền kỹ thuật số đã được giao dịch trong một cờ hiệu kể từ ngày 4 tháng 1, tăng giá sau khi dao động liên tục, tăng tốc 82% chỉ trong 16 phiên. Một đột phá tăng sẽ ngụ ý cho một sự lặp lại của mức tăng gần $19,000 trước mô hình.

Dầu giảm từ mức cao nhất trong 10 tháng trong bối cảnh đồng đô la có tín hiệu phục hồi trở lại.

Về mặt kỹ thuật, dầu thô đã phát triển mô hình Bearish Engulfing xảy ra khi một cây nến đỏ thứ hai mở cửa cao hơn nhưng đóng cửa tại mức thấp hơn một cây nến xanh của phiên giao dịch hôm trước. Đồng thời, chỉ báo RSI đã thoái lui sau khi rơi vào xu hướng quá mua tại mức 76, mức cao nhất kể từ tháng 1 năm 2018.

Tuy nhiên, mô hình giảm giá hai ngày của thanh nến có thể không được xác nhận sau khi các giao dịch chủ yếu đi ngang vào tuần trước, chứ không phải là một đợt tăng dốc ngay lập tức, điều này sẽ cung cấp thêm cho một xu hướng giảm. Mức kiểm định sẽ là tại đường xu hướng tăng ở mức 50 đô la là mức tâm lý quan trọng.

Lịch kinh tế

Tất cả thời gian được liệt kê là EST

Chủ nhật

• 21:00: Trung Quốc - GDP: đã tăng lên 6,1% từ 4,9% theo năm và 3,2% từ 2,7% theo quý.
• 21:00: Trung Quốc - Sản xuất công nghiệp: dự kiến ​​giảm nhẹ từ 7,0% xuống 6,9%.

Thứ Hai

• Thị trường Mỹ đóng cửa cho Kỳ nghỉ lễ Martin Luther King Jr.
• 8:30 – Bài phát biểu của Thống đốc Ngân hàng trung ương Anh - Baily

Thứ Ba

• 5:00: Đức – Công bố chỉ số tâm lý kinh tế ZEW: dự đoán sẽ tăng từ 55,0 lên 60,0.
• 20:30: Trung Quốc - Lãi suất cho vay PboC: trước đó đặt ở mức 3,85%.

Thứ Tư

• 2:00: Anh - CPI: có thể tăng lên 0,5% từ 0,3% theo năm.
• 5:00: Khu vực đồng tiền chung Châu Âu - CPI: có khả năng tiếp tục đi ngang ở mức -0,3%.
• 8:30: Canada - CPI cốt lõi: dự kiến ​​giảm từ 0,2% xuống -0,2% so với tháng trước.
• 10:00: Canada - Báo cáo Chính sách Tiền tệ của BoC, tiếp theo là Quyết định về Lãi suất.
• 10:30: Mỹ - Tồn kho dầu thô: từ mức giảm -3.247 triệu lên mức giảm -2.266 triệu.

Dự kiến: Tổng thống Hoa Kỳ Biden Phát biểu: sau khi tuyên thệ nhậm chức, tân Tổng thống Hoa Kỳ sẽ phát biểu trước người dân.

• 19:30: Úc - Thay đổi việc làm: dự kiến ​​sẽ giảm mạnh từ 90,0 nghìn xuống 50,0 nghìn.

Thứ Năm

• 7:45: Khu vực đồng tiền chung Châu Âu - Quyết định về lãi suất của ECB
• 8:30: Mỹ - Giấy phép xây dựng: giảm nhẹ xuống 1,604 triệu từ 1,635 triệu.
• 8:30: Mỹ - Thông báo thất nghiệp ban đầu: dự đoán sẽ giảm xuống còn 795 nghìn từ 965 nghìn.
• 8:30: Khu vực đồng tiền chung Châu Âu - Họp báo ECB
• 19:30: Úc - Doanh số bán lẻ: trước đó ở mức 7,1%.

Thứ Sáu

• 2:00: Vương quốc Anh - Doanh số bán lẻ: đã tăng lên 0,9% từ -3,8%.
• 3:30: Đức - PMI sản xuất: dự kiến ​​giảm từ 58,3 xuống 57,5.
• 4:30: Vương quốc Anh - PMI sản xuất: có thể vẫn ổn định ở mức 57,3.
• 4:30: Vương quốc Anh - PMI dịch vụ: dự kiến ​​giữ nguyên ở mức 49,9.
• 8:30: Canada - Doanh số bán lẻ cốt lõi: có thể sẽ giảm từ 1,0% xuống 0,3%.
• 10:00: Mỹ - Doanh số bán nhà hiện tại: dự kiến ​​giảm xuống 6,54 triệu từ 6,69 triệu.