Investec PLC (INVP. L) đã báo cáo sự tăng trưởng đáng kể về lợi nhuận và hiệu quả hoạt động trong cuộc gọi thu nhập mới nhất của mình, mặc dù phải đối mặt với một môi trường kinh tế đầy thách thức. Công ty, kỷ niệm 50 năm thành lập và hoạt động tại 11 quốc gia, đã chứng kiến doanh thu vượt quá 2 tỷ bảng Anh.
Các động thái chiến lược đáng chú ý như sự sụp đổ của Ninety One và việc giải thể Burstone đã được nhấn mạnh, cùng với cam kết về tài chính bền vững. Investec đã công bố hiệu chỉnh lại các mục tiêu của mình thêm 200 điểm cơ bản ở cấp Tập đoàn. Các doanh nghiệp Anh và Nam Phi báo cáo lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu hữu hình (ROTE) mạnh mẽ lần lượt là 15,7% và 17,3% tính bằng bảng Anh. Lợi nhuận hoạt động tổng thể của Tập đoàn tăng 8%, với tỷ suất lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu (ROE) đạt 14,6%.
Những điểm chính
- Doanh thu của Investec tăng 15,8% lên 1,188 tỷ bảng Anh, với lợi nhuận hoạt động của Tập đoàn tăng 8%.
- Hoạt động kinh doanh tại Anh của công ty báo cáo ROTE là 15,7% và doanh nghiệp Nam Phi báo cáo ROTE là 17,3%.
- Các khoản cho vay và ứng trước cốt lõi, các quỹ đang quản lý và tiền gửi đều cho thấy sự tăng trưởng.
- Bộ phận Ngân hàng Chuyên gia của Investec đã chứng kiến lợi nhuận hoạt động tăng 33,9% lên 406,2 triệu bảng Anh.
- Tỷ lệ chi phí trên thu nhập được cải thiện, giảm xuống còn 54,4%.
- Investec đang tập trung vào các cơ hội mở rộng ở lục địa châu Âu, các quỹ đầu tư thay thế và quản lý tài sản.
Triển vọng công ty
- Investec kỳ vọng đà tăng trưởng doanh thu sẽ tiếp tục, được hỗ trợ bởi tăng trưởng sổ sách và lãi suất điều tiết.
- Công ty lạc quan về môi trường kinh tế sau ngày 4 tháng 7 ở Anh và nhìn thấy cơ hội tăng trưởng đáng kể trong các hoạt động thị trường tầm trung và cách tiếp cận khách hàng kết nối của họ.
- Investec đặt mục tiêu ROE của Tập đoàn là 14%, với các mục tiêu cụ thể cho ROE doanh nghiệp Nam Phi ở mức 18,5% và ROE của Anh ở mức 14%.
- Công ty có kế hoạch quản lý chi phí hiệu quả, duy trì tỷ lệ chi phí trên thu nhập dưới 57% và tỷ lệ tổn thất tín dụng từ 25 bps đến 45 bps.
Điểm nổi bật của Bearish
- Investec thừa nhận những thách thức của áp lực lạm phát dai dẳng, tăng trưởng kinh tế chậm và thị trường biến động ở Nam Phi và Anh.
- Đồng rand suy yếu ảnh hưởng đến sổ sách cho vay và tiền gửi, thu nhập giao dịch từ dòng khách hàng giảm do khối lượng giao dịch phái sinh lãi suất thấp hơn.
- Ban lãnh đạo bảng cân đối kế toán phản ánh không lặp lại so với giai đoạn trước và tổn thất từ thị trường đến thị trường.
Điểm nổi bật của Bullish
- Investec báo cáo tăng trưởng thu nhập lãi thuần và doanh thu ngoài lãi, với nguồn vốn và thanh khoản mạnh.
- Công ty nhìn thấy tiềm năng phục hồi hoạt động kinh tế ở Nam Phi nếu có sự ổn định sau bầu cử.
- Định vị độc đáo và bề rộng dịch vụ của Investec định vị tốt để thực hiện ngay cả trong một môi trường khắc nghiệt hơn.
Bỏ lỡ
- Tỷ lệ chi phí trên thu nhập tăng nhẹ do chi phí nhân sự và quy định cao hơn.
- Thù lao biến đổi cũng tăng phù hợp với hiệu suất.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- Investec đã thảo luận về kế hoạch xem xét vốn dư thừa được tạo ra trong tương lai, với kỳ vọng tái đầu tư vốn vào Anh và tăng trưởng dự phòng ở Nam Phi.
- Chiến lược của công ty bao gồm tăng trưởng quốc tế thông qua nền tảng Thụy Sĩ.
- Investec đã giải quyết các mối quan tâm về môi trường, thừa nhận sự cần thiết phải có chất lượng dữ liệu tốt hơn để đo lường và giảm phát thải Phạm vi 3 một cách hiệu quả.
Investec vẫn tự tin vào triển vọng tăng trưởng dài hạn của mình, nhấn mạnh khả năng tìm kiếm cơ hội trong môi trường khó khăn và cam kết dịch vụ khách hàng đặc biệt. Bất chấp sự biến động của thị trường và các cuộc bầu cử sắp tới ở nhiều quốc gia khác nhau, công ty vẫn duy trì triển vọng tích cực, được hỗ trợ bởi hiệu suất mạnh mẽ và tập trung chiến lược vào các lĩnh vực tăng trưởng.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.