Fed thận trọng, chờ thêm tín hiệu vì rủi ro lạm phát tăng
Mizuho Securities đã duy trì xếp hạng Outperform trên Atlassian Corporation (NASDAQ: TEAM), với mục tiêu giá ổn định là $ 190.00.
Phân tích của công ty sau thông báo của Atlassian về việc điều chỉnh giá đối với các sản phẩm dựa trên đám mây của mình, bao gồm các dịch vụ hàng đầu Jira Software, Confluence và Jira Service Management (JSM). Những thay đổi này sẽ có hiệu lực vào ngày 16/10.
Atlassian không chỉ điều chỉnh giá cho các dịch vụ đám mây chính của mình mà còn lần đầu tiên tăng giá cho một số sản phẩm đám mây khác.
Các điều chỉnh đáng kể hơn một chút so với dự kiến, với mức tăng phần trăm ước tính giữa một con số, so với các điều chỉnh tương tự được thực hiện vào năm ngoái.
Ngoài ra, Atlassian đã giới thiệu các mô hình định giá dựa trên mức tiêu thụ cho các cấp dịch vụ Premium và Enterprise của JSM. Chiến lược giá mới này được dự đoán sẽ đóng góp tích cực vào hoạt động tài chính của công ty bắt đầu từ năm tài chính 2026 trở đi.
Triển vọng của Mizuho về tiềm năng tăng trưởng của Atlassian vẫn tích cực, trích dẫn sức mạnh định giá của công ty và sự di chuyển đáng kể dự kiến từ Trung tâm dữ liệu sang nền tảng Đám mây trong những năm tới.
Trong một tin tức gần đây khác, Atlassian Corporation Plc đã báo cáo kết quả tài chính mạnh mẽ cho quý IV năm tài chính 2024, với doanh thu đạt 4,4 tỷ USD và dòng tiền tự do vượt quá 1,4 tỷ USD.
Cơ sở khách hàng của công ty đã tăng lên hơn 300.000, được củng cố bởi các sản phẩm mới như Atlassian Intelligence, Compass và các trợ lý ảo cho Jira Service Management. Mặc dù doanh thu đám mây tăng trưởng chậm hơn và những bất ổn kinh tế vĩ mô, Atlassian vẫn tự tin vào chiến lược tăng trưởng dài hạn của mình, nhắm mục tiêu hơn 10 tỷ đô la doanh thu hàng năm.
Trong những diễn biến gần đây khác, Scott Farquhar, đồng Giám đốc điều hành của Atlassian, sẽ từ chức và chuyển sang thành viên hội đồng quản trị và vị trí cố vấn đặc biệt. Công ty duy trì triển vọng điều chỉnh rủi ro và thận trọng cho năm tài chính 25, bao gồm các thách thức kinh tế vĩ mô tiềm ẩn. Atlassian cũng cam kết tốc độ tăng trưởng kép hàng năm 20% + trong ba năm, mặc dù tăng trưởng doanh thu đám mây được dự đoán sẽ giảm tốc trong năm tài chính 25.
Việc Atlassian mua lại Loom dự kiến sẽ thúc đẩy tăng trưởng doanh thu đám mây trong năm tài chính 25 và khả năng bảo mật đám mây của công ty được cho là đang thu hút khách hàng chính phủ và quốc phòng. Tuy nhiên, công ty cũng dự đoán áp lực tiếp tục đối với việc mở rộng chỗ ngồi trả phí trong năm tài chính 25.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Những điều chỉnh giá gần đây của Atlassian Corporation (NASDAQ: TEAM) và những thay đổi chiến lược đang thu hút sự chú ý từ các nhà đầu tư và các nhà phân tích. Với mức vốn hóa thị trường là 40,52 tỷ đô la, sức khỏe tài chính và triển vọng tương lai của công ty rất được quan tâm. Đáng chú ý, biên lợi nhuận gộp của Atlassian gây ấn tượng ở mức 81,57% trong mười hai tháng qua tính đến quý 4 năm 2024, nhấn mạnh khả năng duy trì lợi nhuận trong hoạt động của công ty. Điều này phù hợp với triển vọng tích cực của Mizuho Securities, vì tỷ suất lợi nhuận gộp cao thường cho thấy sức mạnh định giá mạnh mẽ và quản lý chi phí hiệu quả - những yếu tố chính trong câu chuyện tăng trưởng của Atlassian.
Mặc dù không có lãi trong mười hai tháng qua, với tỷ lệ P / E là -134,35, các nhà phân tích dự đoán rằng Atlassian sẽ có lãi trong năm nay. Sự lạc quan hướng tới tương lai này được phản ánh trong tăng trưởng doanh thu của công ty, ở mức 23,31% trong mười hai tháng qua tính đến quý 4 năm 2024. Động lực tăng trưởng này rất quan trọng đối với các nhà đầu tư xem xét tiềm năng dài hạn của Atlassian, đặc biệt là khi công ty mạo hiểm vào các mô hình định giá dựa trên tiêu dùng có thể nâng cao hơn nữa dòng doanh thu.
InvestingPro Tips cho thấy Atlassian đang giao dịch ở mức định giá doanh thu cao, cho thấy kỳ vọng cao từ thị trường về sự tăng trưởng trong tương lai của nó. Với 12 nhà phân tích đã điều chỉnh thu nhập của họ xuống trong giai đoạn sắp tới, điều cần thiết là các nhà đầu tư phải theo dõi chặt chẽ hiệu suất của công ty. Đối với những người tìm kiếm tìm hiểu sâu hơn về tài chính và triển vọng tương lai của Atlassian, các mẹo bổ sung có sẵn trên InvestingPro, với tổng cộng 9 mẹo được liệt kê để cung cấp phân tích toàn diện.
Khi công ty tiến gần đến ngày thu nhập tiếp theo vào ngày 31 tháng 10 năm 2024, các nhà đầu tư sẽ muốn xem các điều chỉnh chiến lược giá gần đây sẽ tác động như thế nào đến tài chính của Atlassian và liệu các sáng kiến chiến lược của công ty có phù hợp với quỹ đạo tăng trưởng tích cực mà Mizuho Securities dự đoán hay không.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.