Lý do dòng tiền lớn đang âm thầm đổ vào thị trường chứng khoán Việt Nam
Investing.com — Vào hôm thứ Ba, TD Cowen đã duy trì xếp hạng Nắm giữ đối với Inseego Corp. (NASDAQ: INSG) nhưng hạ mục tiêu giá xuống 10,00 USD từ 13,00 USD. Sự điều chỉnh này diễn ra sau khi kết quả hoạt động quý một của Inseego phù hợp với kỳ vọng về doanh thu và vượt quá ước tính EBITDA điều chỉnh. Với doanh thu hiện tại là 185,41 triệu USD và EBITDA là 6,82 triệu USD, mảng di động của công ty đã có kết quả tích cực, và hiệu suất biên lợi nhuận mạnh mẽ ở mức 38,04% đã được ghi nhận, mặc dù điều này bị giảm bớt bởi kết quả yếu hơn trong mảng Truy cập Không dây Cố định (FWA). Theo dữ liệu InvestingPro, hai nhà phân tích gần đây đã điều chỉnh giảm ước tính thu nhập của họ cho giai đoạn sắp tới.
Ông Lance Vitanza của TD Cowen đã nêu ra những lý do chính cho dự báo điều chỉnh, chỉ ra áp lực trong mảng kinh doanh Di động do sự tập trung vào các nhà cung cấp dịch vụ. Yếu tố này dẫn đến việc giảm ước tính cho quý hai và cả năm 2025. Mặc dù công nhận tiến bộ vững chắc của Inseego, ông Vitanza bày tỏ lo ngại về câu chuyện tăng trưởng của công ty, cho rằng việc thực hiện chiến lược vẫn chưa được chứng minh. Phân tích của InvestingPro ủng hộ những lo ngại này, chỉ ra rằng các nhà phân tích dự đoán doanh số bán hàng sẽ giảm trong năm hiện tại.
Báo cáo tài chính gần đây của Inseego cho thấy sự cân bằng giữa những phát triển tích cực và thách thức. Trong khi khả năng vượt qua kỳ vọng về EBITDA điều chỉnh của công ty là tích cực, cổ phiếu đã giảm đáng kể trong ba tháng qua, với mức giảm 27,61% trong sáu tháng. Sự yếu kém trong phân khúc FWA dẫn đến triển vọng thận trọng hơn từ TD Cowen.
Mục tiêu giá thấp hơn phản ánh kỳ vọng điều chỉnh về hiệu suất tài chính của Inseego trong những năm tới. Nhận xét của ông Vitanza nhấn mạnh quan điểm thận trọng về triển vọng tăng trưởng của công ty, cho thấy rằng sự gia tăng dự kiến trong kinh doanh có thể khiêm tốn hơn so với dự đoán trước đó.
Việc điều chỉnh định giá của Inseego bởi TD Cowen có thể sẽ thu hút sự quan tâm của các nhà đầu tư đang theo dõi hiệu suất và tiềm năng của công ty trong lĩnh vực công nghệ cạnh tranh. Mục tiêu giá mới là 10 USD thể hiện quan điểm hiện tại của công ty về vị thế thị trường và tiềm năng thu nhập trong tương lai của Inseego.
Trong các tin tức gần đây khác, Inseego Corp đã báo cáo kết quả tài chính cho quý một năm 2025, nhấn mạnh sự tăng trưởng đáng kể trong các dòng doanh thu dịch vụ và di động. Doanh thu dịch vụ của công ty tăng gần 50% so với cùng kỳ năm trước, và đạt được biên lợi nhuận gộp kỷ lục là 47,5%. EBITDA điều chỉnh tăng hơn gấp đôi so với năm trước, đạt 3,7 triệu USD. Vị thế tiền mặt của Inseego vẫn mạnh ở mức hơn 35 triệu USD, với tổng nợ giảm xuống còn 41 triệu USD. Công ty đã đưa ra hướng dẫn cho quý hai năm 2025, dự kiến doanh thu từ 37 triệu USD đến 40 triệu USD và EBITDA điều chỉnh từ 2,5 triệu USD đến 3,5 triệu USD. Ngoài ra, Inseego nhấn mạnh các quan hệ đối tác chiến lược, đặc biệt là với Qualcomm, như là động lực chính cho hiệu suất của mình. Công ty đang nhắm đến tăng trưởng doanh thu hàng quý liên tiếp và hướng tới dòng tiền tự do dương cho cả năm. Ban lãnh đạo của Inseego bày tỏ sự tự tin trong việc hoàn tất một thỏa thuận kênh lớn trong quý này, điều này có thể cải thiện hơn nữa triển vọng tài chính của họ.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.