Vào thứ Tư, Stifel tái khẳng định xếp hạng Mua đối với General Mills (NYSE:GIS) với mục tiêu giá ổn định là 82,00 đô la. Thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) quý II năm tài chính 2025 của công ty thực phẩm có vốn hóa thị trường 35 tỷ đô la ở mức 1,40 đô la, đánh dấu mức tăng 12% và vượt qua ước tính của Stifel 0,18 đô la. Nhịp đập này phần lớn là do thời điểm thuận lợi, được dự đoán sẽ đảo ngược vào nửa cuối năm. Dữ liệu của InvestingPro cho thấy công ty duy trì lợi nhuận mạnh mẽ với tỷ suất lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu 25%, đồng thời cung cấp tỷ suất cổ tức 3,64%.
Doanh số bán hàng hữu cơ của General Mills tăng 1%, bao gồm lợi ích 1,5% từ việc tích tụ hàng tồn kho bán lẻ. Tuy nhiên, điều này cũng dự kiến sẽ đảo ngược. Công ty đã chứng kiến sự mở rộng về tỷ suất lợi nhuận gộp thêm 130 điểm cơ bản và tỷ suất lợi nhuận hoạt động tăng 100 điểm cơ bản. Bản thân lợi nhuận hoạt động đã tăng 7%, bao gồm lợi ích 6 điểm phần trăm từ thời gian.
Bất chấp hiệu suất tích cực trong quý II, General Mills đã điều chỉnh triển vọng cả năm 2025 xuống. Công ty hiện dự đoán doanh số bán hàng sẽ ở mức thấp hơn so với phạm vi ước tính trước đó là tăng trưởng đi ngang đến 1%. Ngoài ra, công ty dự báo lợi nhuận hoạt động giảm từ 4% đến 2% và EPS giảm từ 3% đến 1%.
Trước đó, General Mills đã dự kiến lợi nhuận hoạt động sẽ giảm từ 2% đến đi ngang, với EPS dao động từ giảm 1% đến tăng 1%. Theo phân tích của InvestingPro , cổ phiếu dường như bị định giá thấp hơn một chút ở mức hiện tại, với 8 ProTips độc quyền bổ sung có sẵn cho người đăng ký, bao gồm thông tin chi tiết về việc mua lại cổ phiếu và tính nhất quán của cổ tức.
Việc điều chỉnh giảm dự báo chủ yếu là do các khoản đầu tư khuyến khích và tăng trưởng tăng cao. Mặc dù vậy, Stifel vẫn duy trì xếp hạng Mua đối với General Mills, cho thấy sự tin tưởng tiếp tục vào cổ phiếu của công ty. Công ty giao dịch với tỷ lệ P/E là 15,6 lần và đã thể hiện sự ổn định đáng kể với biến động giá thấp, duy trì chi trả cổ tức trong 54 năm liên tiếp.
Trong một tin tức gần đây khác, General Mills đã báo cáo thu nhập quý II, vượt qua ước tính của các nhà phân tích. Công ty đã công bố thu nhập trên mỗi cổ phiếu đã điều chỉnh là 1,40 đô la, đánh bại dự kiến 1,22 đô la và chứng kiến doanh thu tăng 2% so với cùng kỳ năm ngoái lên 5,2 tỷ đô la, vượt trội so với kỳ vọng là 5,14 tỷ đô la.
Bất chấp những kết quả tích cực này, General Mills đã điều chỉnh triển vọng cả năm, hiện dự báo lợi nhuận hoạt động đã điều chỉnh sẽ giảm 2-4% do tăng đầu tư khuyến mại và những thách thức dự kiến khác.
Giám đốc điều hành của công ty, Jeff Harmening, nhận xét về những tiến bộ đạt được trong việc tăng tốc tăng trưởng khối lượng và xu hướng thị phần, bao gồm cả sự trở lại tăng trưởng trong hoạt động kinh doanh Thú cưng Bắc Mỹ của họ. Tuy nhiên, General Mills hiện đặt mục tiêu mức thấp hơn của mức tăng trưởng doanh thu ròng hữu cơ 0-1% đã nêu trước đó cho năm tài chính 2025.
Thu nhập trên mỗi cổ phiếu đã điều chỉnh của công ty cũng dự kiến sẽ giảm 1-3% theo tỷ giá không đổi, một sự thay đổi từ hướng dẫn trước đó là -1% sang +1%.
Những diễn biến gần đây này cho thấy triển vọng thận trọng hơn đối với General Mills, mặc dù quý thứ hai thành công. Công ty cho rằng kết quả quý 2 của mình là do một số yếu tố thời gian dự kiến sẽ đảo ngược trong nửa cuối năm, bao gồm cả sự gia tăng hàng tồn kho của các nhà bán lẻ.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.