Vào thứ Sáu, TransMedics Group (NASDAQ: TMDX) đã trải qua một sự thay đổi trong xếp hạng cổ phiếu khi Needham hạ xếp hạng công ty từ Mua sang Giữ. Quyết định được đưa ra khi các nhà phân tích của công ty quan sát thấy áp lực cạnh tranh ngày càng tăng mà nhà cung cấp công nghệ cấy ghép nội tạng phải đối mặt.
Vị thế thị trường của công ty đang bị thách thức bởi một số đối thủ cạnh tranh, bao gồm cả OrganOx tư nhân, cũng như Paragonix Technologies, hiện không được Needham đánh giá. Ngoài ra, kỹ thuật tưới máu khu vực bình nhiệt (NRP) đang nổi lên như một giải pháp thay thế tiềm năng cho các dịch vụ của TransMedics.
Phân tích của Needham chỉ ra rằng sự tăng trưởng tuần tự của TransMedics đã bắt đầu giảm tốc. Xu hướng này được coi là tiền đề cho khả năng mở rộng chậm hơn của công ty vào năm 2025. Những phát hiện của nhà phân tích cho thấy rằng các ước tính đồng thuận hiện tại cho hiệu suất của TransMedics vào năm 2025 có thể quá lạc quan.
Do những yếu tố này, Needham dự đoán rằng TransMedics có thể sẽ phải đối mặt với việc điều chỉnh giảm hơn nữa trong ước tính tài chính của mình. Kỳ vọng này đi kèm với dự đoán về nhiều nén bổ sung, điều này có thể gây thêm áp lực lên giá trị cổ phần của TransMedics.
Việc hạ xếp hạng và những lo ngại liên quan về bối cảnh cạnh tranh và triển vọng tăng trưởng trong tương lai dự kiến sẽ ảnh hưởng đến hiệu suất của cổ phiếu trên thị trường. Các nhà đầu tư nên xem xét những phát triển này khi đánh giá cổ phiếu của TransMedics.
Trong một tin tức gần đây khác, TransMedics Group Inc. đã báo cáo tăng trưởng đáng kể trong kết quả tài chính quý III, với doanh thu tăng đáng kể so với cùng kỳ năm ngoái là 64%, đạt 108,8 triệu đô la. Sự gia tăng này chủ yếu được thúc đẩy bởi doanh số bán hàng tại Hoa Kỳ tăng 76%, mặc dù doanh số bán hàng quốc tế giảm 40%. Công ty cũng báo cáo lợi nhuận hoạt động GAAP là 3,9 triệu đô la và thu nhập ròng là 4,2 triệu đô la.
Canaccord Genuity, sau chuyến thăm gần đây đến trụ sở chính của công ty, đã điều chỉnh mục tiêu giá cho TransMedics lên 104 đô la từ 109 đô la trước đó, duy trì xếp hạng Mua. Phân tích của công ty cho thấy sự tăng trưởng đáng kể của TransMedics không được dự đoán cho đến quý III năm 2025, được thúc đẩy bởi các thử nghiệm lâm sàng về công nghệ giải pháp thế hệ tiếp theo của họ để ghép tim và gan.
Công ty đang đầu tư vào cơ sở hạ tầng lâm sàng và công nghệ, chuyển trọng tâm sang tăng cường các giải pháp tưới máu ấm tim và phổi. Đây là những phát triển gần đây với TransMedics, tiếp tục dự đoán sự tăng trưởng đáng kể về khối lượng ghép tim và phổi.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Dữ liệu gần đây từ InvestingPro làm sáng tỏ thêm về tình hình tài chính hiện tại và hiệu suất thị trường của TransMedics Group (NASDAQ: TMDX), cung cấp bối cảnh cho việc hạ xếp hạng của Needham. Tỷ lệ P/E của công ty là 81,5, cho thấy bội số thu nhập cao phù hợp với mối lo ngại của Needham về khả năng định giá quá cao. Điều này được hỗ trợ thêm bởi giao dịch cổ phiếu với bội số định giá EBIT và EBITDA cao, như đã lưu ý trong Mẹo InvestingPro.
Bất chấp những lo ngại về định giá này, TransMedics đã cho thấy mức tăng trưởng doanh thu ấn tượng, với mức tăng 109,09% trong mười hai tháng qua tính đến quý 3 năm 2024. Tuy nhiên, sự tăng trưởng mạnh mẽ này có thể được tính vào giá cổ phiếu hiện tại, vốn đã trải qua sự biến động đáng kể. Cổ phiếu đã giảm 35,46% trong tháng qua và 54,23% trong ba tháng qua, cho thấy thị trường có thể đang điều chỉnh theo áp lực cạnh tranh và giảm tốc tăng trưởng được đề cập trong bài viết.
Mẹo InvestingPro chỉ ra rằng thu nhập ròng dự kiến sẽ tăng trong năm nay, điều này có thể cung cấp một số hỗ trợ cho cổ phiếu. Tuy nhiên, một mẹo khác tiết lộ rằng sáu nhà phân tích đã điều chỉnh thu nhập của họ giảm trong giai đoạn sắp tới, phù hợp với kỳ vọng của Needham về khả năng sửa đổi giảm trong ước tính tài chính.
Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm một phân tích toàn diện hơn, InvestingPro cung cấp 17 mẹo bổ sung cho TransMedics Group, cung cấp sự hiểu biết sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.