Ông Trump công bố thỏa thuận thương mại lịch sử với EU
Investing.com — Vào thứ Sáu, ông Atif Malik, nhà phân tích của Citi, đã tăng mục tiêu giá cổ phiếu Applied Materials (NASDAQ:AMAT) lên 190 USD từ 170 USD đồng thời duy trì khuyến nghị Mua đối với cổ phiếu này. Nhà sản xuất thiết bị bán dẫn với giá trị vốn hóa thị trường 142 tỷ USD, hiện đang giao dịch ở mức 174,75 USD, đã thể hiện đà tăng mạnh với tỷ suất sinh lời 12,3% trong tuần qua. Sự điều chỉnh của ông Malik diễn ra sau báo cáo tài chính gần đây của Applied Materials, cho thấy doanh thu tháng 4 và tháng 7 phần lớn phù hợp với kỳ vọng của Phố Wall. Công ty cũng báo cáo thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) cao hơn 3% và 2% so với dự đoán, được hỗ trợ bởi sự kết hợp biên lợi nhuận gộp sản phẩm và màn hình thuận lợi ở mức 48,1%. Theo InvestingPro, công ty duy trì điểm sức khỏe tài chính tổng thể "TỐT", với điểm đặc biệt mạnh trong các chỉ số về khả năng sinh lời.
Đối với quý tháng 7, Applied Materials dự kiến doanh thu từ mảng foundry và logic (F/L) hàng đầu sẽ tăng so với cùng kỳ năm trước, điều này được kỳ vọng sẽ bù đắp cho các lĩnh vực yếu hơn như ICAPS. Công ty cũng dự báo doanh thu DRAM ổn định, được thúc đẩy bởi DRAM tiên tiến, sau khi giảm trong hai quý tài chính đầu tiên. Ngoài ra, tăng trưởng trong NAND được dự đoán do các nâng cấp, với xu hướng có khả năng tiếp tục. Vị thế thị trường mạnh mẽ của công ty được phản ánh qua tỷ suất sinh lời trên vốn chủ sở hữu ấn tượng ở mức 36% và tỷ suất sinh lời trên vốn đầu tư là 29%.
Hướng dẫn của Applied Materials cho thấy mức giảm nhẹ 1% theo quý trong quý tháng 7 đối với bộ phận Applied Global Services (AGS). Điều này là do sự tăng trưởng trong dịch vụ lõi, dự kiến sẽ bị bù đắp một phần bởi sự suy yếu trong phân khúc 200mm tại Trung Quốc. Tuy nhiên, ban lãnh đạo dự đoán dịch vụ lõi sẽ tăng trưởng ở mức hai con số thấp, với tổng phân khúc AGS dự kiến sẽ mở rộng vào năm 2025. Trung Quốc được dự báo sẽ chiếm khoảng 25% tổng doanh thu bán dẫn và AGS của công ty.
Ông Malik đã cập nhật ước tính thu nhập trên mỗi cổ phiếu cho các năm dương lịch 2025 và 2026 lần lượt là 9,14 USD và 9,95 USD, và đã thiết lập mục tiêu giá mới dựa trên tỷ lệ giá trên thu nhập (P/E) ổn định ở mức 19 lần áp dụng cho ước tính EPS CY26 đã điều chỉnh. Khuyến nghị Mua đã được duy trì, phản ánh triển vọng tích cực liên tục của Citi đối với cổ phiếu Applied Materials.
Trong các tin tức gần đây khác, Applied Materials đã báo cáo doanh thu cho quý tháng 4 đáp ứng kỳ vọng, với biên lợi nhuận gộp được cải thiện và thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) tốt hơn một chút. Công ty cũng đưa ra triển vọng cho quý tháng 7 phù hợp với ước tính đồng thuận, dự đoán EPS cao hơn một chút. Các nhà phân tích từ JPMorgan, Evercore ISI, Raymond James và BofA Securities đã điều chỉnh mục tiêu giá của họ đối với Applied Materials, phản ánh các yếu tố khác nhau như điều kiện thị trường và hiệu suất tài chính. JPMorgan giảm mục tiêu xuống 210 USD, duy trì xếp hạng Tăng Tỷ Trọng, trong khi Evercore ISI hạ mục tiêu xuống 209 USD, giữ xếp hạng Vượt Trội. Raymond James điều chỉnh mục tiêu xuống 200 USD, cũng duy trì xếp hạng Vượt Trội, và BofA Securities tăng mục tiêu lên 190 USD, tái khẳng định xếp hạng Mua. Trong khi đó, Morgan Stanley cắt giảm mục tiêu giá xuống 162 USD, duy trì xếp hạng Giảm Tỷ Trọng, lưu ý rằng hiệu suất của Applied Materials phù hợp chặt chẽ với dự báo của họ. Các nhà phân tích nhấn mạnh sự tiếp xúc của Applied Materials với các lĩnh vực tăng trưởng quan trọng như DRAM tiên tiến, HBM và các công nghệ mới như 2nm gate all around, dự kiến sẽ thúc đẩy hiệu suất trong tương lai. Mặc dù có những thách thức trong phân khúc ICAPS và hạn chế xuất khẩu, Applied Materials vẫn tập trung vào các xu hướng cơ bản chính và thực hiện biên lợi nhuận hiệu quả.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.