Benchmark duy trì đánh giá nắm giữ đối với cổ phiếu TKO Group

Investing.com — Vào hôm thứ Tư, các nhà phân tích của Benchmark đã duy trì đánh giá Nắm giữ đối với TKO Group Holdings (NYSE:TKO) sau báo cáo thu nhập quý đầu tiên năm 2025 của công ty. TKO Group công bố doanh thu 1,27 tỷ USD và EBITDA điều chỉnh 417 triệu USD, vượt kỳ vọng thị trường. Theo dữ liệu InvestingPro, tăng trưởng doanh thu của công ty đạt 10% so với cùng kỳ năm trước, với các nhà phân tích kỳ vọng mức tăng trưởng 62% trong năm tài chính 2025. Mặc dù đang giao dịch ở mức P/E tương đối cao là 77x, công ty có vẻ được định giá thấp dựa trên phân tích Giá trị Hợp lý của InvestingPro. Tuy nhiên, phân tích của Benchmark nhấn mạnh rằng kết quả kinh doanh mạnh mẽ đã được thúc đẩy đáng kể bởi việc mới đây bổ sung IMG và các doanh nghiệp mới mua lại khác.

Báo cáo của Benchmark lưu ý rằng mặc dù có sự tăng trưởng hữu cơ trong các phân khúc lõi của TKO Group, nhưng không đồng đều, và đặc biệt IMG đã chứng kiến sự sụt giảm 13% về doanh thu so với cùng kỳ năm trước. Điều này được xem là dấu hiệu của nền tảng cơ bản yếu hơn, bất chấp kết quả doanh thu mạnh mẽ. Phân tích của InvestingPro cho thấy công ty duy trì vị thế tài chính lành mạnh với điểm đánh giá tổng thể "TỐT" và hoạt động với mức nợ vừa phải, thể hiện qua tỷ lệ nợ trên vốn chủ sở hữu là 0,74. Ngoài ra, mặc dù ban lãnh đạo TKO Group đã tăng hướng dẫn cho cả năm 2025, Benchmark chỉ ra rằng phần lớn triển vọng tích cực này đã được phản ánh trong kết quả quý đầu tiên.

Trong cuộc họp báo cáo thu nhập, ban lãnh đạo TKO Group tập trung vào câu chuyện lạc quan và liên tục quảng bá chiến lược "TKO Takeover" của họ. Tuy nhiên, các nhà phân tích Benchmark bày tỏ lo ngại về việc thiếu chi tiết cụ thể được cung cấp và giọng điệu của ban lãnh đạo, dường như bỏ qua những rủi ro đáng kể. Các rủi ro được xác định bao gồm thách thức liên quan đến việc tích hợp các thương vụ mua lại gần đây, gia hạn quyền, và chiến lược triển khai vốn. Mặc dù có những lo ngại này, dữ liệu InvestingPro cho thấy công ty duy trì thanh khoản mạnh với tỷ lệ hiện tại là 1,25, cho thấy có đủ nguồn lực để quản lý các nghĩa vụ ngắn hạn.

Bình luận của Benchmark cũng cho rằng sự tự tin của ban lãnh đạo trong cuộc họp báo cáo thu nhập có thể đã quá mức và, trong một số trường hợp, bỏ qua các rủi ro chính mà công ty đang đối mặt. Đánh giá này phản ánh sự thận trọng của Benchmark trong xếp hạng Nắm giữ của họ, báo hiệu rằng các nhà đầu tư có thể muốn xem xét các rủi ro thực hiện tiềm ẩn liên quan đến chiến lược của TKO Group trong tương lai. Cổ phiếu đã thể hiện động lực mạnh mẽ với mức tăng 40% trong sáu tháng qua, và InvestingPro cung cấp 13 lời khuyên đầu tư bổ sung và Báo cáo Nghiên cứu Pro toàn diện để phân tích sâu hơn về tiềm năng của TKO.

Trong các tin tức gần đây khác, TKO Group Holdings Inc đã báo cáo thu nhập quý đầu tiên năm 2025 ấn tượng, vượt trội so với dự đoán của các nhà phân tích. Công ty đạt thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) là 0,69 USD, vượt qua mức dự đoán 0,57 USD, và báo cáo doanh thu 1,27 tỷ USD, vượt xa mức dự báo 703,74 triệu USD. Kết quả tài chính mạnh mẽ này được thúc đẩy bởi sự tăng trưởng đáng kể trong các phân khúc UFC và WWE, với doanh thu tăng lần lượt 15% và 24%. TKO cũng đã nâng hướng dẫn cho cả năm 2025, hiện nhắm mục tiêu doanh thu từ 4,49 tỷ USD đến 4,56 tỷ USD.

Ngoài ra, việc TKO gần đây mua lại IMG và PBR đang được tiến hành, với nỗ lực tích hợp tập trung vào việc xác định các hiệp lực để tăng cường tăng trưởng và giảm chi phí. Công ty cũng đang khám phá tiềm năng của chương trình mua lại cổ phiếu dự kiến bắt đầu vào quý hai hoặc quý ba năm nay. Về mặt nhà phân tích, không có nâng cấp hoặc hạ cấp cụ thể nào được đề cập, nhưng các công ty như Morgan Stanley và LightShed Partners đã thể hiện sự quan tâm đến định hướng chiến lược và triển vọng tài chính của TKO. Ban lãnh đạo TKO vẫn tập trung vào việc tận dụng các đối tác mới và mở rộng dấu ấn của mình ở thị trường quốc tế, bao gồm một quan hệ đối tác đáng chú ý với chính phủ Tây Úc cho các sự kiện UFC và WWE tại Perth đến năm 2026.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.