Cổ phiếu Salesforce được coi là bị định giá thấp với tiềm năng vượt trội hơn vào năm 2025

Thứ Hai, Piper Sandler nhắc lại xếp hạng Tăng Tỷ Trọng trên Salesforce.com (NYSE:CRM) với mục tiêu giá vững chắc là 405,00 đô la. Nhà phân tích của công ty nghiên cứu nhấn mạnh Salesforce là lựa chọn hàng đầu cho năm 2025, nhấn mạnh tiềm năng của công ty trong việc tận dụng các xu hướng trí tuệ nhân tạo (AI) cùng với những gã khổng lồ công nghệ khác như Microsoft và Snowflake.

Với vốn hóa thị trường là 318,59 tỷ USD và tỷ suất lợi nhuận gộp ấn tượng là 76,94%, Salesforce vẫn duy trì vị trí là một công ty nổi bật trong ngành phần mềm, theo dữ liệu của InvestingPro .

Nhà phân tích đã vạch ra mười lý do hỗ trợ lập trường tăng giá đối với Salesforce. Đầu tiên là khả năng của công ty trong việc duy trì tăng trưởng dòng tiền tự do (FCF) hai con số, ngay cả khi tăng trưởng doanh thu giảm tốc. Điều này được chứng minh bằng dòng tiền tự do đòn bẩy hiện tại của công ty là 11,87 tỷ USD. Ngoài ra, việc mở rộng tỷ suất lợi nhuận hoạt động (OM) lên 38-41% được dự đoán sẽ thúc đẩy FCF, có khả năng đạt hơn 24 đô la vào năm dương lịch 2029.

Định giá hiện tại của Salesforce là một lý do khác để lạc quan, giao dịch ở mức 21 lần thu nhập, thấp hơn đáng kể so với mức trung bình phần mềm vốn hóa lớn. Nhà phân tích cũng dự đoán rằng AI, đặc biệt là thông qua Agentforce của Salesforce, có thể chuyển từ một mối đe dọa được nhận thức thành một lợi thế đáng kể cho công ty.

Công ty quan sát thấy các dấu hiệu tăng trưởng ổn định ở mức 8-9% so với cùng kỳ năm ngoái trên cơ sở doanh thu đáng kể vượt quá 37 tỷ đô la. Bất chấp sự e ngại của các nhà đầu tư về khả năng pha loãng M&A, tâm lý đối với Salesforce đang được cải thiện và cổ phiếu vẫn tương đối thiếu sở hữu.

Nhà phân tích chỉ ra rằng tỷ lệ giá trên thu nhập (P/E) của Salesforce đã giảm xuống còn 27 lần thu nhập, thấp hơn 30% so với mức trung bình 10 năm, cho thấy mức định giá tương đối hấp dẫn. Phân tích của InvestingPro chỉ ra rằng Salesforce hiện đang bị định giá thấp, với các số liệu bổ sung cho thấy Điểm Piotroski hoàn hảo là 9, cho thấy sức khỏe tài chính mạnh mẽ.

Với mức tăng 22% so với mục tiêu giá 405 đô la và kịch bản tăng giá là 465 đô la, hồ sơ rủi ro-phần thưởng cho Salesforce được coi là thuận lợi. Khám phá thêm 14 ProTips độc quyền và chỉ số định giá toàn diện với đăng ký InvestingPro.

Cuối cùng, khả năng phân phối rộng rãi của Salesforce dự kiến sẽ tạo điều kiện thuận lợi cho việc áp dụng rộng rãi AI trong các doanh nghiệp, trong khi chiến lược nền tảng đa đám mây của công ty có thể được hưởng lợi từ hiệu ứng hào quang AI, củng cố giá trị của việc hợp nhất dữ liệu nhà cung cấp. Việc thực hiện mạnh mẽ của công ty được phản ánh trong mức tăng trưởng doanh thu ổn định là 9,53% trong mười hai tháng qua. Truy cập Báo cáo nghiên cứu chuyên nghiệp chi tiết cho Salesforce, cùng với 1.400+ cổ phiếu hàng đầu khác, độc quyền trên InvestingPro.

Trong các tin tức gần đây khác, Salesforce.com đã thu hút sự chú ý đáng kể với các sản phẩm ra mắt gần đây và hiệu quả tài chính. Các nhà phân tích của Guggenheim đã hạ xếp hạng cổ phiếu của Salesforce từ Trung lập xuống Bán, đặt mục tiêu giá mới là 247,00 đô la, với lý do lo ngại về khả năng kiếm tiền hiệu quả từ sản phẩm mới của công ty, Agentforce, và sự thay đổi tiềm năng trong tăng trưởng từ 9-10% lên 5-7% thực tế hơn.

Tuy nhiên, các công ty khác như Wedbush Securities, Truist Securities và Stifel vẫn duy trì triển vọng tích cực của họ về Salesforce, nhấn mạnh tiềm năng của các sáng kiến AI của họ, đặc biệt là Agentforce 2.0, để thúc đẩy tăng trưởng doanh thu.

Sản phẩm AI của Salesforce, Agentforce 2.0, được thiết kế để thực hiện các nhiệm vụ phức tạp cho con người, được thiết lập để tận dụng thị trường lao động kỹ thuật số dự kiến trị giá 7 nghìn tỷ đô la. Sản phẩm dự kiến sẽ có mặt đầy đủ vào tháng 2 năm 2025. Sức khỏe tài chính của Salesforce vẫn mạnh mẽ, tự hào với tỷ suất lợi nhuận gộp ấn tượng là 76,94% và Điểm Piotroski hoàn hảo là 9.

Bất chấp việc hạ xếp hạng từ Guggenheim, các công ty khác như Goldman Sachs, Mizuho Securities và BMO Capital Markets đã tái khẳng định xếp hạng tích cực của họ đối với Salesforce. Những phát triển gần đây này phản ánh những nỗ lực không ngừng của Salesforce trong việc đổi mới và mở rộng các dịch vụ sản phẩm của mình trong lĩnh vực AI. Tập trung chiến lược của công ty vào AI và giới thiệu các sản phẩm như Agentforce dự kiến sẽ đóng góp tích cực vào định giá của công ty.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.