30 cổ phiếu Việt Nam có thể lọt rổ FTSE Russell sau khi nâng hạng
Investing.com - Stifel đã giảm mục tiêu giá đối với Paychex (NASDAQ:PAYX) xuống 137,00 USD từ 142,00 USD trong khi vẫn duy trì xếp hạng Nắm giữ đối với nhà cung cấp dịch vụ lương này. Theo dữ liệu từ InvestingPro, cổ phiếu hiện đang giao dịch gần mức thấp nhất trong 52 tuần là 119,02 USD, với các mục tiêu của các nhà phân tích dao động từ 122 đến 150 USD.
Sự điều chỉnh này diễn ra sau kết quả quý tài chính đầu tiên của Paychex, cho thấy tăng trưởng doanh thu hữu cơ 3,5% và tăng trưởng EPS 5% trong bối cảnh mà Stifel mô tả là nền tảng kinh tế vĩ mô ổn định về việc làm và phá sản. Công ty duy trì tỷ suất lợi nhuận gộp ấn tượng ở mức 72,83%, mặc dù dữ liệu từ InvestingPro cho thấy 5 nhà phân tích gần đây đã điều chỉnh giảm kỳ vọng thu nhập của họ.
Paychex đã duy trì hướng dẫn doanh thu cho năm tài chính 2026 trong khi nâng nhẹ triển vọng EPS để phản ánh hiệu quả chi phí tốt hơn từ thương vụ mua lại gần đây. Công ty hiện dự báo tăng trưởng doanh thu hữu cơ 4,5-5,5% cộng thêm 30-50 điểm cơ bản từ hiệp lực doanh thu, với tăng trưởng EPS từ 9-11%.
Stifel lưu ý rằng mảng kinh doanh Paycor (PYCR) của Paychex đang tăng trưởng ở mức 8-9%, thấp hơn mục tiêu hai con số cho năm tài chính 2026, phản ánh một số gián đoạn liên quan đến quá trình hội nhập. Công ty tiếp tục giả định tăng trưởng doanh thu hữu cơ dưới mức thấp nhất của hướng dẫn ở mức 4,0-4,5% để tính đến sự không chắc chắn của kinh tế vĩ mô.
Cổ phiếu hiện giao dịch ở mức cao hơn 32% so với hệ số EPS bình quân của S&P 500, mà Stifel cho biết là thấp hơn nhiều so với xu hướng gần đây, cho thấy tiềm năng đánh giá lại nếu tăng trưởng hữu cơ tăng tốc trở lại.
Trong các tin tức gần đây khác, Paychex đã báo cáo thu nhập quý đầu tiên của năm tài chính 2026, tiết lộ thu nhập điều chỉnh trên mỗi cổ phiếu pha loãng (EPS) là 1,22 USD, vượt nhẹ so với dự báo 1,20 USD. Công ty cũng đạt mức tăng 17% về tổng doanh thu, đạt 1,54 tỷ USD, đáp ứng kỳ vọng. Mặc dù có kết quả tài chính tích cực này, Wolfe Research đã hạ mục tiêu giá cho Paychex xuống 130 USD, duy trì xếp hạng Kém hiệu quả. Tương tự, BMO Capital giảm mục tiêu giá xuống 140 USD, viện dẫn những bất ổn trong kinh doanh và duy trì xếp hạng Phù hợp với thị trường. Các nhà phân tích từ BMO Capital lưu ý những lĩnh vực không chắc chắn trong hoạt động kinh doanh của Paychex, với kỳ vọng cải thiện trong nửa cuối năm tài chính 2026. Những diễn biến gần đây này phản ánh quan điểm trái chiều từ các nhà phân tích về hiệu suất tương lai của công ty.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.