Stifel duy trì xếp hạng Mua đối với cổ phiếu Synopsys, mục tiêu 550 USD

Vào hôm thứ Năm, các nhà phân tích của Stifel đã duy trì quan điểm tích cực đối với cổ phiếu Synopsys (NASDAQ:SNPS), tái khẳng định xếp hạng Mua và mức giá mục tiêu 550,00 USD. Hiện đang giao dịch ở mức 473,07 USD, cổ phiếu này dường như bị định giá thấp một chút theo phân tích của InvestingPro. Báo cáo thu nhập gần đây của ngành bán dẫn đã nhấn mạnh kết quả quý hai mạnh mẽ, với sự gia tăng đáng kể 400 triệu USD trong đơn đặt hàng tồn đọng theo quý và mức tăng khoảng 172 triệu USD trong nghĩa vụ thực hiện còn lại được tính toán (cRPO). Biên lợi nhuận gộp ấn tượng 81,35% và điểm sức khỏe tài chính mạnh mẽ của công ty đã nhấn mạnh hiệu quả hoạt động của doanh nghiệp.

Mặc dù đối mặt với những bất ổn tại thị trường Trung Quốc, ban lãnh đạo Synopsys vẫn giữ vững triển vọng cả năm. Quyết định này được đưa ra trong bối cảnh lo ngại về khả năng gián đoạn doanh số tại Trung Quốc, điều đã được đề cập trước đó trong nhiều báo cáo truyền thông. Tuy nhiên, Synopsys đã xác nhận rằng công ty chưa nhận được thông báo từ Cục Công nghiệp và An ninh (BIS) về việc dừng bán hàng tại Trung Quốc, và do đó, hướng dẫn hiện tại không tính đến kịch bản như vậy. Với tăng trưởng doanh thu 8,51% và vốn hóa thị trường 73,15 tỷ USD, công ty vẫn duy trì vị thế thị trường mạnh mẽ bất chấp những khó khăn gần đây dẫn đến sự sụt giảm 8,15% giá cổ phiếu trong tuần qua.

Công ty cũng đang đi đúng tiến độ để hoàn tất việc mua lại ANSS trong nửa đầu năm nay. Các nhà phân tích của Stifel cho rằng bất kỳ hạn chế nào đối với việc bán hàng tại Trung Quốc có thể vô tình đơn giản hóa việc hoàn thành thương vụ mua lại đang chờ xử lý này. Trong khi các nhà phân tích bày tỏ sự tự tin vào sức mạnh cơ bản của hoạt động kinh doanh lõi của Synopsys và sự phù hợp của nó với các xu hướng đang diễn ra trong ngành bán dẫn, họ thừa nhận rằng cách tiếp cận định giá có thể cần được đánh giá lại tùy thuộc vào những diễn biến cuối cùng tại Trung Quốc.

Hiệu suất và các động thái chiến lược của Synopsys dường như củng cố khả năng phục hồi và thích ứng của công ty trong một thị trường toàn cầu năng động. Xếp hạng Mua liên tục từ Stifel phản ánh sự tự tin vào triển vọng tương lai của công ty và khả năng vượt qua các thách thức địa chính trị tiềm tàng.

Trong các tin tức gần đây khác, Synopsys đã báo cáo thu nhập quý hai năm 2025, đạt EPS không theo GAAP là 3,67 USD, vượt dự báo 3,39 USD. Công ty duy trì dự báo doanh thu ở mức 1,6 tỷ USD, phù hợp với kỳ vọng, và tái khẳng định hướng dẫn doanh thu cả năm từ 6,745 đến 6,805 tỷ USD. Synopsys cũng nhấn mạnh sự tăng trưởng mạnh mẽ trong phân khúc Design IP, tăng 21% so với cùng kỳ năm trước. Mặc dù doanh số bán hàng tại Trung Quốc giảm xuống còn 330 triệu USD trong nửa đầu năm 2025 từ mức 460 triệu USD trong cùng kỳ năm 2024, hiệu suất của công ty bên ngoài Trung Quốc cho thấy khả năng phục hồi với mức tăng 7% doanh số trên cơ sở bốn quý liên tiếp.

Ngoài ra, Synopsys đang đi đúng tiến độ để hoàn tất việc mua lại Ansys vào cuối tháng 6 năm 2025, với các phê duyệt đã được bảo đảm ở tất cả các khu vực trừ Trung Quốc, nơi các cuộc thảo luận vẫn đang tiếp diễn. Các công ty phân tích KeyBanc Capital Markets và BofA Securities đều bày tỏ sự tự tin vào tương lai của Synopsys, duy trì xếp hạng Tăng Tỷ Trọng và Mua, tương ứng, với mức giá mục tiêu 575 USD. KeyBanc lưu ý về nguy cơ tiềm ẩn của lệnh cấm toàn diện đối với công nghệ EDA tại Trung Quốc nhưng vẫn lạc quan về triển vọng của ngành EDA. Trọng tâm chiến lược của Synopsys về các công cụ thiết kế được hỗ trợ bởi AI và các cuộc đàm phán đang diễn ra cho việc mua lại Ansys nhấn mạnh cam kết của công ty đối với tăng trưởng và đổi mới giữa những thách thức khu vực.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.