KeyBanc duy trì xếp hạng cổ phiếu AMD sau khi cắt giảm dự báo EPS

Vào hôm thứ Ba, các nhà phân tích của KeyBanc đã duy trì xếp hạng Sector Weight đối với cổ phiếu AMD (NASDAQ:AMD), hiện đang giao dịch ở mức $122,65 với tỷ lệ P/E là 88,88. Quyết định này được đưa ra sau khi điều chỉnh các ước tính thu nhập của công ty do các khoản phí dự kiến.

Các nhà phân tích đã hạ ước tính thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) cho quý hai năm 2025 xuống còn $0,47, giảm so với ước tính trước đó là $0,90. Theo dữ liệu từ InvestingPro, 23 nhà phân tích gần đây đã điều chỉnh giảm ước tính thu nhập của họ. Sự điều chỉnh này tính đến khoảng $800 triệu chi phí liên quan đến việc xóa sổ MI308, phù hợp với sự đồng thuận của nhiều ước tính khác.

Các nhà phân tích của KeyBanc cũng đã điều chỉnh dự báo biên lợi nhuận gộp của AMD cho cùng quý, giảm từ 54% xuống 43% để phản ánh các khoản phí này. Để so sánh, biên lợi nhuận gộp hiện tại của AMD đang ở mức 53,58%. Các con số điều chỉnh nhằm cung cấp một bức tranh chính xác hơn về hiệu suất tài chính của AMD phù hợp với kỳ vọng thị trường. InvestingPro cung cấp hơn 15 thông tin chi tiết bổ sung về sức khỏe tài chính và các chỉ số định giá của AMD.

Đối với cả năm 2025, ước tính EPS đã được giảm xuống còn $3,80 từ dự báo trước đó là $4,23. Ước tính mới này thấp hơn một chút so với sự đồng thuận của thị trường ở mức $3,95. Những điều chỉnh này phản ánh việc bao gồm các khoản phí một lần trước đây đã bị loại trừ khỏi các ước tính.

Cổ phiếu AMD vẫn giữ xếp hạng Sector Weight khi các nhà phân tích của KeyBanc tiếp tục đánh giá triển vọng tài chính của công ty trong bối cảnh có những điều chỉnh này.

Trong các tin tức gần đây khác, Advanced Micro Devices (AMD) đã là tâm điểm của một số cập nhật từ các nhà phân tích trước sự kiện "Advancing AI" của họ. Cantor Fitzgerald đã tăng mục tiêu giá cho AMD lên $140, viện dẫn tiềm năng tăng trưởng trong lĩnh vực AI và các phát triển sản phẩm sắp tới như dòng MI350 và MI400. Họ duy trì xếp hạng Tăng Tỷ Trọng, đề xuất phạm vi thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) lạc quan hơn từ $5,50 đến $5,75 cho năm 2026. Trong khi đó, Citi đã nâng mục tiêu giá lên $120, duy trì xếp hạng Trung lập, và lưu ý một khoản phí một lần $800 triệu do kiểm soát xuất khẩu sang Trung Quốc.

Quyết định chiến lược của AMD bán hoạt động sản xuất của ZT Systems cho Sanmina với giá $3 tỷ cũng đã thu hút sự chú ý. Wells Fargo tái khẳng định xếp hạng Tăng Tỷ Trọng với mục tiêu $120, nhấn mạnh tầm quan trọng của việc bán này trong việc nâng cao các giải pháp AI quy mô rack của AMD. Stifel duy trì xếp hạng Mua với mục tiêu $132, nhấn mạnh việc sử dụng chiến lược đội ngũ kỹ sư của ZT Systems để tăng cường khả năng cơ sở hạ tầng AI của AMD.

Tuy nhiên, Citi vẫn giữ mục tiêu giá ở mức $100 sau khi bán ZT Systems, duy trì quan điểm Trung lập. Việc thoái vốn này được xem là một động thái để tập trung vào các năng lực cốt lõi, với đội ngũ kỹ sư được giữ lại dự kiến sẽ tăng cường vị thế thị trường của AMD so với các đối thủ cạnh tranh như Nvidia. Thị trường đang quan sát kỹ lưỡng việc AMD tích hợp đội ngũ ZT Systems và tác động của nó đến các sản phẩm trong tương lai và thị phần.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.