Giá vàng ’nhảy múa’ không ngừng
Investing.com -- Trong bối cảnh cạnh tranh của các cổ phiếu internet Mỹ, Wolfe Research đã xác định một số cổ phiếu nổi bật đáng được nhà đầu tư chú ý. Những công ty này thể hiện nền tảng cơ bản vững chắc, mô hình kinh doanh sáng tạo và tiềm năng tăng trưởng liên tục bất chấp biến động thị trường. Hãy cùng xem xét năm cổ phiếu internet hàng đầu theo phân tích mới nhất của Wolfe Research.
Duolingo Inc (DUOL) - Wolfe Research kỳ vọng Duolingo sẽ vượt ước tính đặt chỗ quý 3 khoảng 3-4% và EBITDA ở mức một chữ số thấp đến trung bình. Nền tảng học ngôn ngữ này dự kiến sẽ cho thấy tăng trưởng người dùng hoạt động hàng ngày ở mức cao khoảng 30%. Duolingo đã liên tục hoạt động vượt trội, vượt qua ước tính của thị trường về đặt chỗ và EBITDA trong 16 quý liên tiếp. Mặc dù gần đây hoạt động kém hơn so với S&P 500, Wolfe vẫn lạc quan nhờ vào việc áp dụng mạnh mẽ gói Max, tăng trưởng gói gia đình và các nội dung mới như khóa học Cờ vua, Toán học và Âm nhạc. Công ty tiếp tục vượt trội đáng kể so với các ứng dụng ngôn ngữ cạnh tranh trong các chỉ số quan trọng.
Trong những phát triển gần đây, Duolingo Inc. đã nhận được đánh giá tích cực liên tục từ các nhà phân tích, với các công ty bao gồm Citizens JMP và Evercore ISI duy trì xếp hạng Vượt trội dựa trên các yếu tố như việc áp dụng thanh toán trên web và cập nhật sản phẩm mới từ sự kiện DuoCon của họ.
Match Group (MTCH) - Wolfe Research cho rằng hiệu suất thị trường kém gần đây của Match Group là quá mức, với cổ phiếu tụt lại 17 điểm phần trăm so với S&P 500 kể từ khi công bố thu nhập quý 2. Mục tiêu của công ty ứng dụng hẹn hò này là 175.000 người dùng mới ròng Tinder trong quý 3 có vẻ khả thi nhờ vào các chiến dịch trở lại trường học, nỗ lực tiếp thị được điều chỉnh và các sáng kiến sản phẩm mới nhắm vào người dùng Gen Z. Với những yếu tố thuận lợi từ tỷ giá ngoại hối, ra mắt sản phẩm, tiết kiệm phí trong ứng dụng và chiến dịch tiếp thị, Wolfe coi định giá của Match ở mức 12 lần EPS FY’26 và 8 lần EBITDA FY’26 là rất hợp lý.
Match Group đã thấy một số nhà phân tích nâng mục tiêu giá của họ, với các công ty như Susquehanna và Wolfe Research dẫn những dấu hiệu cải thiện ban đầu trong chiến lược chuyển đổi và giảm bớt trở ngại tại nền tảng Tinder chủ lực của họ.
Peloton Interactive (PTON) - Mặc dù gần đây hoạt động kém (tụt 18 điểm phần trăm so với Nasdaq kể từ ngày 11 tháng 8), Wolfe Research xem việc Peloton gần đây tăng giá phần cứng và đăng ký là tín hiệu tích cực. Công ty tin rằng ước tính quý 1 có thể vượt qua được nhờ vào hướng dẫn bảo thủ và nhu cầu bền bỉ. Ở mức 9 lần EBITDA FY’26, định giá của Peloton có vẻ hợp lý với định hướng chiến lược được làm mới và kế hoạch tăng trưởng.
Peloton Interactive đã công bố hợp tác với Respin Health để nghiên cứu tác động của tập thể dục đối với thời kỳ mãn kinh và cũng ra mắt Peloton IQ, một nền tảng huấn luyện cá nhân được hỗ trợ bởi AI mới tạo ra các kế hoạch đào tạo cá nhân hóa.
Bumble (BMBL) - Wolfe Research dự đoán doanh thu quý 3 của Bumble sẽ phù hợp với ước tính của thị trường trong khi EBITDA có thể vượt một chữ số thấp. Tuy nhiên, số lượng người dùng mới ròng của ứng dụng Bumble có thể không đạt kỳ vọng. Công ty dự báo doanh thu quý 3 giảm 10% so với cùng kỳ năm trước với biên EBITDA mở rộng hơn 310 điểm cơ bản lên 33,3%. Cổ phiếu Bumble đã hoạt động kém hơn S&P 500 15% kể từ khi công bố thu nhập ngày 6 tháng 8, nhưng việc thực hiện trong quá khứ cho thấy ít nhất là hiệu suất doanh thu phù hợp, được hỗ trợ bởi yếu tố thuận lợi từ tỷ giá ngoại hối.
Bumble Inc. đã báo cáo thu nhập trên mỗi cổ phiếu quý hai không đạt kỳ vọng, mặc dù doanh thu vượt nhẹ so với dự kiến. Sau kết quả này, Goldman Sachs đã hạ xếp hạng cổ phiếu của công ty xuống Trung lập, viện dẫn khả năng nhìn thấy hạn chế vào quá trình chuyển đổi của công ty.
Etsy (ETSY) - Đối với quý 3, Wolfe Research kỳ vọng Doanh số Hàng hóa Gộp và EBITDA của Etsy sẽ vượt qua dự đoán đồng thuận ở mức một chữ số thấp. Công ty dự đoán hướng dẫn quý 4 ít nhất sẽ phù hợp với kỳ vọng của thị trường, được thúc đẩy bởi các sáng kiến sản phẩm và tiếp thị đang cải thiện. Etsy đã hoạt động vượt trội so với cả S&P 500 và Nasdaq lần lượt 9 và 7 điểm phần trăm kể từ khi công bố thu nhập ngày 30 tháng 7, một phần nhờ vào việc tích hợp vào thí điểm mô hình Operator của OpenAI.
Etsy đã công bố hợp tác với OpenAI, khiến người bán ở Mỹ của họ trở thành những người đầu tiên sử dụng tính năng Thanh toán Tức thì mới trong ChatGPT. Công ty cũng tiết lộ kế hoạch chuyển niêm yết cổ phiếu từ Nasdaq sang Sàn giao dịch Chứng khoán New York vào tháng 10 năm 2025.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.