3D Systems Corporation (NYSE: DDD) đã tiến hành Cuộc gọi thu nhập quý IV và cả năm 2023, phác thảo kết quả sơ bộ và triển vọng tương lai. Mặc dù có một năm đầy thách thức được đánh dấu bằng sự suy giảm trong chỉnh nha nha khoa và đơn đặt hàng của khách hàng bị trì hoãn, công ty đã báo cáo tỷ suất lợi nhuận gộp được cải thiện và vẫn lạc quan về tiềm năng tăng trưởng của ngành in 3D.
Công ty đang trì hoãn báo cáo thường niên về Mẫu 10-K, nộp Mẫu 12b-25 cho SEC và dự kiến doanh thu không đổi cho năm 2024 nhưng nhằm mục đích điều chỉnh hiệu suất EBITDA tích cực và dòng tiền hoạt động. Đáng chú ý, 3D Systems có kế hoạch giới thiệu gần 40 sản phẩm mới vào cuối năm 2024 và đầu tư vào các sản phẩm tái tạo chủ lực để duy trì vị trí dẫn đầu trên thị trường.
Những điểm chính
- 3D Systems dự đoán sẽ được hưởng lợi từ tốc độ tăng trưởng kép hàng năm dự kiến của thị trường in 3D trên 20% trong năm đến bảy năm tới.
- Công ty phải đối mặt với sự sụt giảm trong hoạt động kinh doanh chỉnh nha nha khoa và sự chậm trễ trong các đơn đặt hàng của khách hàng vào năm 2023 nhưng biên lợi nhuận gộp đã cải thiện và kỳ vọng sẽ cải thiện hơn nữa vào năm 2024.
- Các biện pháp cắt giảm chi phí đã được đưa ra, nhưng đầu tư vào R&D quan trọng cho tăng trưởng trong tương lai sẽ tiếp tục.
- Công ty rất hào hứng với các dịch vụ của mình trên thị trường thiết bị chỉnh hình và có kế hoạch phát hành gần 40 sản phẩm mới vào cuối năm 2024.
Systemic Bio, một phần của 3D Systems, đã đạt được động lực với các hợp đồng từ hai trong số bốn công ty dược phẩm lớn nhất cho công nghệ h-VIOS của mình.
- Báo cáo tài chính cho thấy doanh thu hợp nhất là 488 triệu đô la cho năm 2023, giảm 9% so với năm trước và công ty kết thúc năm với 331,5 triệu đô la tiền và các khoản tương đương tiền.
- Đối với năm 2024, 3D Systems dự kiến doanh thu từ 475 triệu đến 505 triệu đô la, tỷ suất lợi nhuận gộp không phải GAAP từ 42% đến 44% và chi phí hoạt động không phải GAAP từ 223 triệu đô la đến 238 triệu đô la.
Triển vọng công ty
- 3D Systems dự kiến khởi đầu mềm theo mùa vào quý 1 năm 2024, với doanh thu cả năm dự kiến dao động từ 475 triệu USD đến 505 triệu USD.
- Công ty đang đặt mục tiêu tỷ suất lợi nhuận gộp phi GAAP từ 42% đến 44% và chi phí hoạt động không phải GAAP từ 223 triệu đến 238 triệu đô la.
- EBITDA điều chỉnh cho cả năm dự kiến hòa vốn hoặc tốt hơn.
Điểm nổi bật của Bearish
- Hoạt động kinh doanh chỉnh nha giảm 39% và toàn bộ hoạt động kinh doanh nha khoa giảm 32% trong năm 2023.
- Hàng tồn kho và các khoản phải thu tăng cao được quy cho hoạt động gia công và các điều khoản tín dụng mở rộng.
- Công ty có thể gặp phải dòng tiền tự do hơi âm do chi phí vốn.
Điểm nổi bật của Bullish
- Công ty lạc quan về sự tăng trưởng của thị trường nha khoa khi chuyển đổi sang in 3D.
- Bất chấp những thách thức, công ty đã nhìn thấy sức mạnh trong thị trường thiết bị hàng không vũ trụ, quốc phòng và bán dẫn.
- Sáng kiến y học tái tạo của công ty được coi là một điểm khác biệt chiến lược.
Bỏ lỡ
- Công ty báo doanh thu hợp nhất cả năm 2023 giảm 9%.
- Tiến độ chậm chạp của các đơn đặt hàng, đặc biệt là trong thị trường sản phẩm tiêu dùng, đã được ghi nhận, mặc dù niềm tin vẫn còn rằng những điều này sẽ thành hiện thực nếu nhu cầu của người tiêu dùng vẫn còn.
Điểm nổi bật của Hỏi &Đáp
- Giám đốc điều hành Jeffrey Graves đã đề cập đến sự xuất hiện của các đối thủ cạnh tranh Trung Quốc, nhấn mạnh chiến lược cạnh tranh của công ty thông qua công nghệ, vật liệu, phần mềm và dịch vụ khách hàng.
- Thị trường chăm sóc sức khỏe được coi là khó khăn cho các công ty Trung Quốc thâm nhập do những lo ngại về quy định và chất lượng.
- Công ty đang tái cấu trúc với trọng tâm là đóng cửa trang web để giảm chi phí hoạt động, với tác động đáng kể hơn dự kiến trong nửa cuối năm.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Theo cuộc gọi thu nhập gần đây của 3D SYSTEMS CORPORATION (NYSE: DDD) và triển vọng cho năm 2024, những hiểu biết sâu sắc từ InvestingPro cung cấp sự hiểu biết sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của công ty. Dưới đây là một số chỉ số và mẹo chính từ InvestingPro:
Dữ liệu InvestingPro:
- Vốn hóa thị trường của công ty đứng ở mức 536,4 triệu đô la, phản ánh định giá hiện tại của nó trên thị trường.
- Với hệ số P/E âm -1,83 và hệ số P/E điều chỉnh trong mười hai tháng cuối tính đến quý 3/2023 ở mức -6,45, công ty hiện không có lãi.
- Doanh thu trong mười hai tháng qua tính đến quý 3 năm 2023 được báo cáo ở mức 505.95 triệu đô la, với tỷ suất lợi nhuận gộp là 40.93%.
Mẹo InvestingPro:
- Các nhà phân tích đã lưu ý rằng 3D Systems đang nhanh chóng đốt cháy tiền mặt, đây có thể là mối quan tâm đối với các nhà đầu tư đang xem xét khả năng duy trì hoạt động và đầu tư vào tăng trưởng của công ty.
- Cổ phiếu đã trải qua sự biến động đáng kể và đã bị ảnh hưởng đáng kể trong tuần qua. Điều này có thể cho thấy mức độ không chắc chắn hoặc thiếu niềm tin từ thị trường, điều mà các nhà đầu tư nên cảnh giác.
Đối với những người quan tâm đến phân tích toàn diện hơn, có sẵn Mẹo InvestingPro bổ sung, có thể cung cấp thêm sự rõ ràng về hiệu suất và kỳ vọng của công ty. Ví dụ: mặc dù công ty không mong đợi có lãi trong năm nay, nhưng điều đáng chú ý là tài sản lưu động của nó vượt quá nghĩa vụ ngắn hạn, cho thấy một số mức độ ổn định tài chính.
Các nhà đầu tư muốn đưa ra quyết định sáng suốt về Hệ thống 3D có thể được hưởng lợi từ đầy đủ các thông tin chi tiết có sẵn trên InvestingPro. Sử dụng mã phiếu giảm giá PRONEWS24 để được giảm thêm 10% cho đăng ký Pro và Pro + hàng năm hoặc hai năm một lần để truy cập vào dữ liệu và phân tích độc quyền.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.