TD Cowen hạ mục tiêu giá cổ phiếu T-Mobile US xuống 263 USD do lo ngại cạnh tranh

Investing.com - TD Cowen đã giảm mục tiêu giá cổ phiếu của T-Mobile US (NASDAQ:TMUS) xuống còn 263,00 USD từ mức 291,00 USD vào hôm thứ Sáu, trong khi vẫn duy trì khuyến nghị Mua đối với cổ phiếu của nhà mạng không dây này. Theo dữ liệu từ InvestingPro, T-Mobile hiện đang giao dịch gần mức thấp nhất trong 52 tuần ở giá 218,41 USD, với phân tích cho thấy cổ phiếu này đang được định giá thấp so với Giá Trị Hợp Lý của nó.

Việc điều chỉnh mục tiêu giá diễn ra sau khi T-Mobile công bố kết quả quý 3 năm 2025, cho thấy hiệu suất mạnh mẽ trong việc bổ sung thuê bao điện thoại và tăng trưởng thuê bao truy cập không dây cố định (FWA), cùng với mức EBITDA vượt nhẹ so với dự báo. EBITDA của công ty đạt 32,07 tỷ USD, với mức tăng trưởng doanh thu ổn định 6,27% và dòng tiền tự do ấn tượng 16,5 tỷ USD.

Mặc dù có những chỉ số tích cực này, TD Cowen lưu ý rằng việc T-Mobile nâng dự báo EBITDA thực chất đại diện cho sự giảm dự báo quý 4 khi xem xét đến kết quả vượt trội trong quý và thương vụ mua lại USM.

Công ty này bày tỏ lo ngại về cường độ cạnh tranh ngày càng tăng trên thị trường không dây, dẫn chứng báo cáo thu nhập gần đây của T và sự thay đổi CEO của Verizon như những yếu tố cho thấy môi trường thách thức hơn cho năm 2026.

TD Cowen vẫn xem T-Mobile là cổ phiếu ưa thích trong lĩnh vực không dây trong các giai đoạn khối lượng cao, nhấn mạnh khả năng chuyển đổi dòng tiền tự do vững chắc của công ty bất chấp áp lực cạnh tranh.

Trong các tin tức gần đây khác, T-Mobile US đã báo cáo thu nhập quý 3 năm 2025, vượt nhẹ kỳ vọng của Phố Wall với thu nhập trên mỗi cổ phiếu (EPS) đạt 2,41 USD, so với dự báo 2,40 USD. Doanh thu của công ty đạt 21,96 tỷ USD, vượt mức dự kiến 21,88 tỷ USD. T-Mobile cũng ghi nhận sự gia tăng đáng kể về thuê bao trả sau ròng và cải thiện EBITDA lõi, dẫn đến việc điều chỉnh tăng dự báo năm 2025 cho thuê bao ròng, EBITDA và dòng tiền tự do. Mặc dù có những kết quả mạnh mẽ này, cổ phiếu T-Mobile đã trải qua sự sụt giảm. Chuyên gia phân tích của Benchmark, ông Matthew Harrigan, đã tái khẳng định khuyến nghị Mua với mức giá mục tiêu 295 USD, duy trì T-Mobile như một "Ý tưởng Tốt nhất của Benchmark". Ngoài ra, JPMorgan duy trì xếp hạng Tăng Tỷ Trọng và đặt mục tiêu giá 300 USD, nhấn mạnh hiệu suất mạnh mẽ của công ty. Những phát triển này nhấn mạnh quỹ đạo tăng trưởng ổn định của T-Mobile và triển vọng tích cực trong giới phân tích.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.