Jefferies nâng xếp hạng cổ phiếu Disney lên Mua dựa trên triển vọng công viên, du thuyền

Investing.com - Jefferies đã nâng xếp hạng cổ phiếu Walt Disney (NYSE:DIS) từ Nắm giữ lên Mua và tăng đáng kể mức giá mục tiêu lên 144,00 USD từ 100,00 USD. Cổ phiếu này, hiện đang giao dịch ở mức 122,34 USD và gần mức cao nhất trong 52 tuần là 122,94 USD, đã thể hiện đà tăng mạnh với mức lợi nhuận 24,86% trong năm qua. Theo dữ liệu từ InvestingPro, Disney duy trì điểm sức khỏe tài chính "TUYỆT VỜI", với các nhà phân tích nhìn chung vẫn duy trì đồng thuận Mua.

Công ty nghiên cứu đã đưa ra bốn lý do chính cho việc nâng hạng, bao gồm rủi ro hạn chế về sự suy giảm trong nửa cuối năm 2025 ở mảng Công viên của Disney mặc dù đối thủ Universal mở Epic Universe và những lo ngại về kinh tế vĩ mô. Sự lạc quan này phù hợp với doanh thu mạnh mẽ của Disney đạt 94,04 tỷ USD và EBITDA đạt 19,12 tỷ USD trong 12 tháng qua.

Jefferies bày tỏ sự lạc quan về mảng kinh doanh du thuyền của Disney, dự báo mức tăng doanh thu hơn 1 tỷ USD cho năm tài chính 2026, đồng thời cũng dự đoán sự mở rộng biên lợi nhuận liên tục trong mảng trực tiếp đến người tiêu dùng của công ty từ 0% trong năm tài chính 2024 lên hơn 13% vào năm tài chính 2028.

Công ty đánh giá tích cực về nội dung và danh mục thể thao của Disney trong sáu tháng tới, nhấn mạnh việc ra mắt dịch vụ trực tiếp đến người tiêu dùng của ESPN, Zootopia 2, và Avatar 3 như những phát hành quan trọng sắp tới.

Jefferies lưu ý rằng Disney đã không tăng trưởng thu nhập hoạt động từ năm tài chính 2016 đến năm tài chính 2024 nhưng tin rằng "xu hướng này sẽ thay đổi", đặt mức giá mục tiêu tương đương khoảng 20 lần tỷ lệ giá trên thu nhập năm tài chính 2027.

Trong các tin tức gần đây khác, Walt Disney Company đã là trọng tâm của một số phát triển đáng chú ý. Guggenheim đã nâng mức giá mục tiêu cho Disney lên 140 USD, trích dẫn triển vọng tài chính cải thiện nhờ hiệu quả chi phí và sự gia tăng doanh thu quảng cáo thể thao. Việc Disney mua lại 33% cổ phần còn lại trong Hulu từ NBC Universal với giá 438,7 triệu USD dự kiến sẽ hoàn tất vào tháng 7 năm 2025, sau quá trình thẩm định chi tiết. Thương vụ mua lại này là một phần trong chiến lược của Disney nhằm tích hợp các dịch vụ phát trực tuyến hiệu quả hơn, mặc dù nó sẽ ảnh hưởng đến thu nhập ròng của công ty phân bổ cho lợi ích không kiểm soát.

Ngoài ra, Bernstein đã điều chỉnh mức giá mục tiêu cho Disney lên 125 USD, nhấn mạnh tăng trưởng lợi nhuận dự kiến bất chấp sự phức tạp của thị trường. Rosenblatt cũng tăng mức giá mục tiêu lên 140 USD, duy trì xếp hạng Mua, với sự lạc quan về các mảng đa dạng của Disney như trải nghiệm và phát trực tuyến ESPN. Trong khi đó, ESPN, một mạng lưới của Disney, đã tham gia vào quan hệ đối tác chiến lược với Premier Lacrosse League, mua lại quyền truyền thông và cổ phần thiểu số. Những phát triển gần đây này phản ánh các động thái chiến lược của Disney trong cả hoạt động truyền thông truyền thống và kỹ thuật số.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.