Ông Trump đến thăm Fed, kêu gọi ông Powell hạ lãi suất
Hôm thứ Năm, TD Cowen đã bày tỏ triển vọng tích cực về Rocket Lab USA (NASDAQ: RKLB) bằng cách tăng mục tiêu giá lên 25,00 đô la, tăng đáng kể so với 8,00 đô la trước đó, trong khi vẫn duy trì xếp hạng Mua đối với cổ phiếu. Công ty nhấn mạnh tiến độ của tên lửa Neutron của Rocket Lab, đang trên đà đạt được mục tiêu phóng đầu tiên vào giữa năm 2025 và đang đấu thầu cho các vụ phóng An ninh Quốc gia.
Công ty đã đảm bảo các đơn đặt hàng cho lần phóng Neutron thứ ba và thứ năm vào năm 2026-27, thể hiện nhu cầu và sức mạnh giá cả mạnh mẽ. Rocket Lab đang dành riêng lần phóng Neutron thứ hai và thứ tư cho một khách hàng tiềm năng tạo doanh thu đầu tiên, với lần phóng đầu tiên được chỉ định là thử nghiệm phi doanh thu.
Rocket Lab đang lên kế hoạch phóng một Neutron vào năm 2025, ba vào năm 2026 và năm vào năm 2027. Nhà phân tích lưu ý rằng sự chậm trễ trong lịch trình phóng là phổ biến, nhưng giá của Neutron, cao hơn bốn lần so với chi phí hơn 8 triệu đô la của tên lửa Electron, dự kiến sẽ góp phần tăng 50% hoặc hơn doanh thu phóng vào năm 2026-27. Với 12 lần phóng Electron từ đầu năm đến nay, Rocket Lab đang trên đà đạt được 15-17 lần phóng vào năm 2024, mặc dù ban đầu đặt mục tiêu 22.
Biên lợi nhuận gộp của công ty đã được cải thiện trong ba quý liên tiếp, ngay cả khi giá bán trung bình (ASP) đã giảm, nhờ năng suất được nâng cao. Với việc thuê COO mới Frank Klein, một chuyên gia sản xuất từ Daimler AG, dự kiến sẽ có những cải thiện hơn nữa về năng suất. Rocket Lab có hơn 40 lần phóng trong hồ sơ tồn đọng và dự kiến sẽ đặt mục tiêu phóng vào năm 2025 từ 22 đến 25, với ước tính hoàn thành khoảng 20 lần phóng. Các ASP cho năm tới dự kiến sẽ tăng từ 7,5 triệu đô la dự kiến của năm 2024 lên gần mức trung bình 8,2 triệu đô la được thấy trong hồ sơ tồn đọng.
TD Cowen dự đoán rằng, với chi phí cố định cao liên quan đến bệ phóng, Rocket Lab sẽ tăng đáng kể tỷ suất lợi nhuận gộp của Electron vào năm 2025-26 nếu công ty tăng cường phóng như dự kiến.
Trong một tin tức gần đây khác, Rocket Lab, một công ty nổi bật trong ngành công nghiệp hệ thống và phóng không gian, đã báo cáo mức tăng trưởng doanh thu đáng kể 55% so với cùng kỳ năm ngoái trong quý 3 năm 2024, tổng cộng 105 triệu USD. Cuộc gọi thu nhập của công ty nhấn mạnh những tiến bộ chiến lược như tồn đọng ngày càng tăng trị giá 1,05 tỷ đô la và tiến bộ đáng kể trong phát triển tên lửa Neutron. Sự hợp tác của Rocket Lab với các cơ quan quốc phòng và vũ trụ Hoa Kỳ tiếp tục củng cố vị thế thị trường của mình, trong khi thay đổi nhân sự nhằm tăng cường khả năng lãnh đạo trong sản xuất và giám sát tài chính.
Những phát triển gần đây bao gồm mười hai nhiệm vụ Electron thành công, lập kỷ lục hàng năm mới và sự thay đổi trong phát triển tên lửa Neutron từ thiết kế sang thử nghiệm trình độ. Các thỏa thuận chiến lược đã được bảo đảm với các cơ quan quốc phòng và không gian của Hoa Kỳ, bao gồm Lực lượng Không gian Hoa Kỳ và NASA. Cập nhật nhân sự bao gồm việc bổ sung Frank Klein làm COO và Ken Possenriede vào hội đồng quản trị.
Nhìn về phía trước, Rocket Lab dự đoán doanh thu quý 4 sẽ nằm trong khoảng từ 125 triệu đến 135 triệu đô la, với tỷ suất lợi nhuận gộp GAAP dự kiến ở mức 26% đến 28%. Tuy nhiên, công ty dự kiến khoản lỗ EBITDA đã điều chỉnh trong quý 4 sẽ dao động từ 27 triệu đô la đến 29 triệu đô la. Vụ phóng tên lửa Neutron đầu tiên được nhắm mục tiêu vào giữa năm 2025, với nhiều vụ phóng được lên kế hoạch sau đó.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Hiệu suất gần đây và triển vọng tương lai của Rocket Lab USA phù hợp với một số chỉ số và thông tin chi tiết chính từ InvestingPro. Vốn hóa thị trường của công ty đứng ở mức 9,41 tỷ USD, phản ánh quan điểm lạc quan của thị trường về tiềm năng của nó, đặc biệt là với sự phát triển của tên lửa Neutron.
Dữ liệu của InvestingPro cho thấy tăng trưởng doanh thu của Rocket Lab rất ấn tượng, với mức tăng 53.92% trong mười hai tháng qua tính đến quý 3 năm 2024. Quỹ đạo tăng trưởng mạnh mẽ này hỗ trợ triển vọng tích cực của TD Cowen và mục tiêu giá tăng. Ngoài ra, mức tăng trưởng doanh thu hàng quý là 54,9% trong quý 3 năm 2024 cho thấy đà tăng tốc, điều này có thể được thúc đẩy hơn nữa bởi các vụ phóng Neutron dự kiến và tần suất phóng Electron tăng lên.
Two Mẹo InvestingPro có liên quan nêu bật tình hình tài chính và hiệu suất thị trường của Rocket Lab:
1. Rocket Lab "nắm giữ nhiều tiền mặt hơn nợ trên bảng cân đối kế toán", điều này rất quan trọng đối với một công ty đầu tư mạnh vào công nghệ mới như tên lửa Neutron.
2. Công ty đã cho thấy "lợi nhuận mạnh mẽ trong ba tháng qua", với dữ liệu InvestingPro tiết lộ tổng lợi nhuận giá đáng chú ý 263,51% trong giai đoạn này.
Những hiểu biết này bổ sung cho trọng tâm của bài viết về tiềm năng tăng trưởng của Rocket Lab và nâng cao hiệu quả hoạt động. Đối với các nhà đầu tư muốn hiểu sâu hơn về triển vọng của Rocket Lab, InvestingPro cung cấp 12 mẹo bổ sung có thể cung cấp bối cảnh có giá trị cho các quyết định đầu tư.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.