Hôm thứ Tư, Citi duy trì xếp hạng Mua đối với Exide Industries Ltd. (EXID: IN), đồng thời giảm mục tiêu giá xuống 540,00 INR từ 610,00 INR. Việc điều chỉnh diễn ra sau kết quả quý II năm tài chính 2025 của Exide, không đáp ứng được kỳ vọng do doanh thu thấp hơn một chút và chi phí bán hàng, chung và quản lý doanh nghiệp cao hơn dự kiến.
Ban lãnh đạo tại Exide Industries ghi nhận nhu cầu mạnh mẽ trong các phân khúc UPS & năng lượng mặt trời thay thế ô tô và công nghiệp, đồng thời xác định những điểm yếu trong phân khúc UPS gia đình, do gió mùa bắt đầu sớm và trong phân khúc nhà sản xuất thiết bị gốc tự động (OEM), bị dư thừa hàng tồn kho.
Để đối phó với sự suy giảm doanh thu và chi phí gia tăng, Citi đã điều chỉnh ước tính thu nhập của mình xuống. Tuy nhiên, tác động đến thu nhập đã phần nào được giảm bớt nhờ biên lợi nhuận gộp được cải thiện nhẹ. Hệ số giá mục tiêu trên thu nhập (P/E) cho hoạt động kinh doanh cốt lõi của Exide cũng đã giảm xuống còn 21 lần so với 22 lần trước đó, dựa trên ước tính năm tài chính 2026.
Giá mục tiêu dựa trên tổng phụ tùng (SOTP) mới phản ánh mức giảm xuống 540 INR từ 610 INR. Trong khi xếp hạng Mua được giữ nguyên, Citi đang tìm kiếm sự rõ ràng hơn về xu hướng nhu cầu cốt lõi và các chi tiết tiềm năng về việc giới thiệu khách hàng cho nhà máy sản xuất tế bào lithium-ion của Exide trước khi đưa ra đánh giá thêm.
Thông tin chi tiết về InvestingPro
Trong khi Citi đã điều chỉnh triển vọng của mình đối với Exide Industries Ltd. (EXID: IN), dữ liệu InvestingPro cung cấp thêm bối cảnh cho hiệu suất của công ty. Bất chấp những thách thức gần đây được ghi nhận trong kết quả quý 2 năm tài chính 2025, Exide đã chứng minh khả năng phục hồi trong một số lĩnh vực nhất định. Công ty đã duy trì tổng lợi nhuận giá 1 năm mạnh mẽ là 4,94%, vượt trội so với lợi nhuận 3 tháng là 9,77%. Điều này cho thấy rằng trong khi những biến động ngắn hạn tồn tại, Exide đã quản lý để mang lại giá trị cho các cổ đông trong một thời gian dài hơn.
InvestingPro Tips nêu bật vị trí của Exide như một công ty nổi bật trong ngành Linh kiện ô tô, phù hợp với sự hiện diện mạnh mẽ của công ty trong phân khúc ô tô và công nghiệp được đề cập trong bài viết. Ngoài ra, Exide đã duy trì chi trả cổ tức trong 18 năm liên tiếp, cho thấy cam kết về lợi nhuận của cổ đông ngay cả trong giai đoạn đầy thách thức. Sự nhất quán này có thể cung cấp một số trấn an cho các nhà đầu tư lo ngại về việc bỏ lỡ thu nhập gần đây.
Khả năng hoạt động của công ty với mức nợ vừa phải, theo ghi nhận của InvestingPro, có thể đặc biệt phù hợp với sự tập trung hiện tại vào chi phí và lợi nhuận. Sự thận trọng về tài chính này có thể cho phép Exide linh hoạt hơn trong việc điều hướng các thách thức thị trường được mô tả trong bài viết, chẳng hạn như sự mềm mại trong phân khúc UPS gia đình và OEM tự động.
Đối với các nhà đầu tư đang tìm kiếm một phân tích toàn diện hơn, InvestingPro cung cấp 5 mẹo bổ sung có thể cung cấp thêm thông tin chi tiết về sức khỏe tài chính và vị thế thị trường của Exide. Những mẹo bổ sung này, cùng với các số liệu thời gian thực, có thể giúp các nhà đầu tư đưa ra quyết định sáng suốt hơn dựa trên các điều chỉnh của nhà phân tích và điều kiện thị trường gần đây.
Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.