Mizuho hạ mục tiêu giá cổ phiếu BellRing Brands xuống 40 USD trong năm chuyển tiếp

Investing.com - Mizuho duy trì xếp hạng Vượt trội đối với BellRing Brands (NYSE:BRBR) nhưng hạ mục tiêu giá xuống 40,00 USD từ 45,00 USD vào hôm thứ Hai. Theo dữ liệu của InvestingPro, cổ phiếu hiện đang giao dịch ở mức 29,77 USD, cho thấy tiềm năng tăng giá theo mục tiêu của Mizuho mặc dù công ty được coi là đang bị định giá thấp dựa trên mô hình Giá Trị Hợp Lý của InvestingPro.

Công ty nghiên cứu cho biết năm tài chính 2026 là năm chuyển tiếp đối với công ty, với hướng dẫn EBITDA thấp hơn kỳ vọng thị trường do áp lực chi phí đáng kể trong nửa đầu năm, mặc dù hướng dẫn doanh thu tăng trưởng 4-8% vượt quá dự báo tiêu cực. EBITDA hiện tại của BellRing đạt 376 triệu USD, với công ty duy trì tỷ lệ EV/EBITDA khỏe mạnh ở mức 12,25.

Thuật toán dài hạn của BellRing đã được giảm xuống mức tăng trưởng doanh số 7-9% từ mức trước đó là 10-12%, điều mà Mizuho lưu ý là tốt hơn nhiều dự đoán và phù hợp với luận điểm tăng trưởng một chữ số cao của họ. Công ty đã chứng minh tăng trưởng doanh thu mạnh mẽ 16,05% trong mười hai tháng qua, theo dữ liệu của InvestingPro.

Mặc dù nhà đầu tư lo ngại về sự cạnh tranh gia tăng đã góp phần làm cổ phiếu BellRing giảm 65% từ đầu năm đến ngày 18 tháng 11 (so với mức giảm 1,9% của Consumer Staples Select Sector SPDR Fund), Mizuho nhấn mạnh khả năng hiển thị đáng ngạc nhiên về phân phối vững chắc trong mười hai tháng tới tại các điểm bán hàng không thuộc Club vượt quá 20% so với cùng kỳ năm trước. Dữ liệu của InvestingPro xác nhận sự sụt giảm mạnh này, cho thấy mức giảm 62,12% trong năm qua, mặc dù cổ phiếu gần đây đã cho thấy dấu hiệu phục hồi với mức lợi nhuận đáng kể 16,2% trong tuần qua.

Mizuho đã giảm ước tính EBITDA năm tài chính 2026 xuống còn 441 triệu USD từ 504 triệu USD, dựa trên mục tiêu giá mới 40 USD vào khoảng 14 lần EBITDA ước tính năm 2026, đồng thời lưu ý cải thiện hồ sơ rủi ro/phần thưởng ngắn hạn. Các Mẹo của InvestingPro tiết lộ rằng 6 nhà phân tích đã điều chỉnh giảm dự báo thu nhập cho giai đoạn sắp tới, mặc dù công ty dự kiến ​​sẽ vẫn có lãi trong năm nay. Để có cái nhìn sâu sắc hơn về sức khỏe tài chính, các chỉ số định giá và phân tích toàn diện của BellRing, hãy xem Báo cáo Nghiên cứu Pro có sẵn độc quyền trên InvestingPro.

Trong các tin tức gần đây khác, BellRing Brands đã công bố ủy quyền mua lại cổ phiếu mới trị giá 600 triệu USD, dự kiến ​​sẽ kéo dài trong hai năm tới. Chương trình mua lại mới này thay thế kế hoạch 400 triệu USD trước đó, trong đó khoảng 123 triệu USD đã được mua lại trước khi bị hủy bỏ. Ngoài tin tức mua lại, báo cáo thu nhập của BellRing cho thấy kết quả thấp hơn kỳ vọng, mặc dù doanh thu cao hơn. UBS duy trì xếp hạng Trung lập đối với cổ phiếu, trích dẫn triển vọng tăng trưởng thấp hơn và thu nhập không đạt dự báo. Công ty phân tích TD Cowen đã hạ cấp BellRing từ Mua xuống Nắm giữ, bày tỏ lo ngại về áp lực cạnh tranh ảnh hưởng đến hướng dẫn năm tài chính 2026 của công ty. Trong khi đó, Bernstein SocGen đã hạ mục tiêu giá cho BellRing xuống 38,00 USD từ 46,00 USD, trong khi duy trì xếp hạng Vượt trội, do áp lực cạnh tranh từ những người mới tham gia thị trường ảnh hưởng đến xu hướng bán hàng. Những diễn biến này nêu bật những thách thức mà BellRing Brands phải đối mặt trong một thị trường cạnh tranh.

Bài viết này được tạo và dịch với sự hỗ trợ của AI và đã được biên tập viên xem xét. Để biết thêm thông tin, hãy xem Điều Kiện & Điều Khoản của chúng tôi.